Куда лучше инвестировать деньги в россии в 2020 году: Куда вложить деньги в 2020 году? 12 «неудобных» вопросов для проверки бизнеса перед инвестициями

Содержание

Куда вложить деньги в 2020 году? 12 «неудобных» вопросов для проверки бизнеса перед инвестициями

{«id»:128790,»url»:»https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami»,»title»:»\u041a\u0443\u0434\u0430 \u0432\u043b\u043e\u0436\u0438\u0442\u044c \u0434\u0435\u043d\u044c\u0433\u0438 \u0432 2020 \u0433\u043e\u0434\u0443? 12 \»\u043d\u0435\u0443\u0434\u043e\u0431\u043d\u044b\u0445\» \u0432\u043e\u043f\u0440\u043e\u0441\u043e\u0432 \u0434\u043b\u044f \u043f\u0440\u043e\u0432\u0435\u0440\u043a\u0438 \u0431\u0438\u0437\u043d\u0435\u0441\u0430 \u043f\u0435\u0440\u0435\u0434 \u0438\u043d\u0432\u0435\u0441\u0442\u0438\u0446\u0438\u044f\u043c\u0438″,»services»:{«facebook»:{«url»:»https:\/\/www. facebook.com\/sharer\/sharer.php?u=https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami»,»short_name»:»FB»,»title»:»Facebook»,»width»:600,»height»:450},»vkontakte»:{«url»:»https:\/\/vk.com\/share.php?url=https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami&title=\u041a\u0443\u0434\u0430 \u0432\u043b\u043e\u0436\u0438\u0442\u044c \u0434\u0435\u043d\u044c\u0433\u0438 \u0432 2020 \u0433\u043e\u0434\u0443? 12 \»\u043d\u0435\u0443\u0434\u043e\u0431\u043d\u044b\u0445\» \u0432\u043e\u043f\u0440\u043e\u0441\u043e\u0432 \u0434\u043b\u044f \u043f\u0440\u043e\u0432\u0435\u0440\u043a\u0438 \u0431\u0438\u0437\u043d\u0435\u0441\u0430 \u043f\u0435\u0440\u0435\u0434 \u0438\u043d\u0432\u0435\u0441\u0442\u0438\u0446\u0438\u044f\u043c\u0438″,»short_name»:»VK»,»title»:»\u0412\u041a\u043e\u043d\u0442\u0430\u043a\u0442\u0435″,»width»:600,»height»:450},»twitter»:{«url»:»https:\/\/twitter.

com\/intent\/tweet?url=https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami&text=\u041a\u0443\u0434\u0430 \u0432\u043b\u043e\u0436\u0438\u0442\u044c \u0434\u0435\u043d\u044c\u0433\u0438 \u0432 2020 \u0433\u043e\u0434\u0443? 12 \»\u043d\u0435\u0443\u0434\u043e\u0431\u043d\u044b\u0445\» \u0432\u043e\u043f\u0440\u043e\u0441\u043e\u0432 \u0434\u043b\u044f \u043f\u0440\u043e\u0432\u0435\u0440\u043a\u0438 \u0431\u0438\u0437\u043d\u0435\u0441\u0430 \u043f\u0435\u0440\u0435\u0434 \u0438\u043d\u0432\u0435\u0441\u0442\u0438\u0446\u0438\u044f\u043c\u0438″,»short_name»:»TW»,»title»:»Twitter»,»width»:600,»height»:450},»telegram»:{«url»:»tg:\/\/msg_url?url=https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami&text=\u041a\u0443\u0434\u0430 \u0432\u043b\u043e\u0436\u0438\u0442\u044c \u0434\u0435\u043d\u044c\u0433\u0438 \u0432 2020 \u0433\u043e\u0434\u0443? 12 \»\u043d\u0435\u0443\u0434\u043e\u0431\u043d\u044b\u0445\» \u0432\u043e\u043f\u0440\u043e\u0441\u043e\u0432 \u0434\u043b\u044f \u043f\u0440\u043e\u0432\u0435\u0440\u043a\u0438 \u0431\u0438\u0437\u043d\u0435\u0441\u0430 \u043f\u0435\u0440\u0435\u0434 \u0438\u043d\u0432\u0435\u0441\u0442\u0438\u0446\u0438\u044f\u043c\u0438″,»short_name»:»TG»,»title»:»Telegram»,»width»:600,»height»:450},»odnoklassniki»:{«url»:»http:\/\/connect.
ok.ru\/dk?st.cmd=WidgetSharePreview&service=odnoklassniki&st.shareUrl=https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami»,»short_name»:»OK»,»title»:»\u041e\u0434\u043d\u043e\u043a\u043b\u0430\u0441\u0441\u043d\u0438\u043a\u0438″,»width»:600,»height»:450},»email»:{«url»:»mailto:?subject=\u041a\u0443\u0434\u0430 \u0432\u043b\u043e\u0436\u0438\u0442\u044c \u0434\u0435\u043d\u044c\u0433\u0438 \u0432 2020 \u0433\u043e\u0434\u0443? 12 \»\u043d\u0435\u0443\u0434\u043e\u0431\u043d\u044b\u0445\» \u0432\u043e\u043f\u0440\u043e\u0441\u043e\u0432 \u0434\u043b\u044f \u043f\u0440\u043e\u0432\u0435\u0440\u043a\u0438 \u0431\u0438\u0437\u043d\u0435\u0441\u0430 \u043f\u0435\u0440\u0435\u0434 \u0438\u043d\u0432\u0435\u0441\u0442\u0438\u0446\u0438\u044f\u043c\u0438&body=https:\/\/vc.ru\/finance\/128790-kuda-vlozhit-dengi-v-2020-godu-12-neudobnyh-voprosov-dlya-proverki-biznesa-pered-investiciyami»,»short_name»:»Email»,»title»:»\u041e\u0442\u043f\u0440\u0430\u0432\u0438\u0442\u044c \u043d\u0430 \u043f\u043e\u0447\u0442\u0443″,»width»:600,»height»:450}},»isFavorited»:false}

18 600 просмотров

В России трудно получить вменяемую доходность на свои деньги.

  • Крупные банки с государственным участием предлагают ставки по депозитам аж 5-6 %. Маленькие банки закрываются раз в месяц, держать в них больше страховой суммы нельзя
  • Облигации крупных компаний дают доходность 7-9 %, и это еще до вычета инфляции
  • Доллары под подушкой не создают регулярного денежного потока
  • Покупка квартир с целью сдачи в аренду и ростом стоимости дает доходность ниже плинтуса. Держать там деньги, чтобы их убивала инфляция — не интересно. К тому же недвижимость в кризис слабо ликвидна
  • Фондовый рынок не совсем ясен — нужно следить, лезть в акции и котировки, постоянно мониторить и т.д.

Вы склоняетесь к вложениям в российский малый и средний бизнес — он как минимум понятен и осязаем. Там можно получать хорошую доходность с разумными рисками.

Предложений на рынке полно. Открываете Avito или любую другую инвестиционную площадку, доску объявлений или агрегатор — их там сотни и тысячи. Но не все так просто.

99% инвестиционных предложений в малый бизнес

это полная дичь и 100 % потеря денег

Сегодня разберем на живых примерах, как не отдать деньги жуликам/дурачкам и выбрать действительно адекватные живые проекты. Мошенники, как правило, поверхностные и все легко раскапывается — просто дело навыка.

Посмотрев > 5 000 различных проектов, я могу буквально за 1-2 минуты отличить реальное предложение от заведомой ерунды — получится и у вас. В общем, читайте.

1. “Безрисковые” предложения

Пример из выдачи Яндекса

Любой здравомыслящий инвестор понимает, что риски есть всегда. Особенно при вложениях в малый бизнес. Чудес не бывает — рынок меняется, конкуренты не дремлют и т.д. Поэтому один из первых вопросов бизнесу, в который вы потенциально хотите положить деньги — это “

какие у вас риски, расскажите пожалуйста?

Часть соискателей инвестиций “не парится” и говорит об отсутствии рисков. Не продолжайте общение — перед вами либо неопытные дурачки, либо мошенники.

У вас как инвестора 3 основных риска

  • Риск не получения/неполного получения доходности (обещали среднюю доходность 25%, по факту получилось меньше или вообще ее нет)
  • Риск утраты тела капитала (все закрылось/обанкротилось, инвестор потерял до 100% вложенной суммы)
  • Риск неликвидности (инвестор вложил деньги, обещали вернуть по первому требованию в течение 3 месяцев, по факту «динамят» и затягивают сроки)

2. Проверьте бизнес как “тайный покупатель”

На рынке много скрытых финансовых пирамид. Чаще всего маскируются под МФО и КПК — микрофинансовые организации и кредитно-потребительские кооперативы. Но есть и “псевдо-парикмахерские”, компании, занимающиеся торгами по банкротству и т.д.

Мы рекомендуем проводить тест “тайного покупателя”. Закажите продукцию фирмы, пройдите “путь клиента” и многое станет ясно.

Ваша задача — выяснить, ведет ли бизнес свою реальную деятельность,

или только собирает бабло с инвесторов

  • Оцените продукт самостоятельно (его конкурентные преимущества, историю, сильные и слабые стороны)
  • Посмотрите на сайт/мобильное приложение компании, привлекающей инвестиции (насколько он удобен, нативен и т. д.)
  • Обратите внимание на социальные сети бизнеса (если вам заявляют о 10-летней успешной работе, а первая запись в условном фейсбуке сделана 2 месяца назад — это повод задуматься и задать вопросы)
  • Позвоните в компанию под видом клиента и сделайте заказ. Задавайте вопросы о продукции, доставке, оплате и т.д. Российское инвестиционное жулье, как правило, очень поверхностное и пляшет по верхам — здесь посыпется большинство
  • Посмотрите отзывы клиентов компании в интернете. Если это розничный товар с массовым покупателем, то отзывов (положительных и отрицательных) должно быть много
  • Сделайте полноценный аудит присутствия компании в интернете. Проверьте домены и адреса

На прошлой неделе один из наших инвесторов “присмотрел” себе объект для вложения денег и обратился с запросом, мол, “что скажете?”. Это оказалась финансовая пирамида (справедливости ради, хорошо замаскированная).

3. Соотношение текущих бизнес результатов и суммы привлекаемых инвестиций

Все знают поговорку “Бери ношу по себе, чтоб не падать при ходьбе”. Вам надо проверить бизнес на адекватность планов. Задайте несколько вопросов:

  • Сколько инвестиций ищется всего?
  • На что нужны деньги?
  • Почему именно столько? (посмотрите инвестиционную смету)
  • Каких измеримых результатов и когда планируете добиться, если получите деньги? Как изменится выручка/чистая прибыль бизнеса?

Опасайтесь общих ответов “деньги на рост” и т. д. Вам нужна конкретика. Из нашего опыта, есть определенное соотношение между текущими результатами и привлекаемой у частных инвесторов суммой.

Таблица корреляции между месячной выручкой и теми инвестициями которые реально получить

В общем, если перед вами “голый” стартап без выручки, который при этом привлекает 20-30 млн ₽, или дедушка с проектом строительства завода на 2 млрд ₽ — то таким лучше денег не давать!

4. Как дела сейчас, в кризис?

Инвестировать сейчас в офлайн фитнес-клубы, без онлайн-составляющей — так себе идея. Не надо быть гением аналитики, чтобы это понять — отрасль мертва (вы будете смеяться, есть товарищи, которые сейчас продолжают привлекать инвестиции в эту сферу).

Я о другом — дело не в коронавирусе и пандемии, а в самом кризисе. Эпидемия рано или поздно закончится — изменится (уже изменилась) структура потребления. Люди стали по-другому принимать решения о покупке. Часть продуктов/услуг, которые были популярны до кризиса — отомрут.

Бизнес либо уже перестроился в новых реалиях,

либо ему кранты и вас вводят в заблуждение

Спрашивайте у компаний, куда хотите дать денег: «Как “подрулили” ситуацию?», «Как дела сейчас?», «Что изменили?» Лезьте в “мякотку”:

  • Просите банковские проводки и справки об оборотах за последние 2 месяца
  • Спрашивайте, как люди изменили и адаптировали свой продукт (систему продаж), средний чек
  • Просите комментарии по тому, что происходит сейчас, спрашивайте о планах и прогнозах на ближайший год

5. Узнайте про гарантии

Вот здесь самое интересное. По ответу на этот вопрос можно понять вообще все — какой бизнес перед вами, что он из себя представляет, и стоит ли иметь дело

  • 100% гарантии. «Наша деятельность застрахована! Гарантирую доходность 30 % в месяц, инвестируй! Бизнес застрахован на выполнение плана продаж!»

Пример таких гарантий

  • Залоги. А не пытаются ли впарить неликвид? Объективно, бизнес у которого есть хорошие залоги — банкопригоден. И привлекать частных инвесторов под 20-30 % годовых такие бизнесы не будут
  • Поручительство собственников. Лучше, чтобы оно было. Смотрите их историю как физических лиц. Плюс суды и так далее. Гляньте реестр имущества
  • Помните, 100 % гарантий не существует, это фикция и миф

6. Факторы надежности/ненадежности бизнеса

Обращайте внимание на 3 момента:

  • Живучесть компании (насколько приспособлены к тому, что, если что-то случится, они не крякнут, а выживут)
  • Репутация (если запахнет жареным, кинут ли вас или нет — как относятся к своим обязательствам — история предыдущих взаимодействий с партнерами)
  • Сколько времени и денег вложено в бизнес

Положительные примеры и знаки:

  • Давно на рынке
  • Высокие наценки, хорошая маржинальность — защита от ошибок
  • Опыт прохода кризисов в помощь
  • Большой рынок + есть возможность роста

  • Сами в бизнес вложили кучу денег
  • Опытная команда, не школьники
  • Сильное УТП, у продукта есть «ров«

7. За счет чего будет получена доходность, как она получается? Схема инвестиционной доходности

Фундаментально ничего нового не скажу — есть займы и есть доли. Мой совет — если нет большого опыта инвестирования в бизнес, начинайте с займов с ежемесячной выплатой %.

В них максимально быстрая обратная связь — платят или нет, максимально быстрое столкновение с реальной действительностью.

А в долях тебе пообещали что начнут платить дивиденды через 2 года (или выкупят твою долю через 3) и ты сидишь ждешь.

Через 2-3 года говорят “Кря, у нас не получилось!”. И ты понимаешь, что все, что у тебя осталось — это запись в ЕГРЮЛ.

8. Встреча — что говорят и как реагируют

Скажите, что хотите встретиться лично в офисе/на складе/производстве бизнеса, который привлекает инвестиций и все увидеть своими глазами.

Смотрите реакцию — человек поплывет, начнет увиливать/сьезжать, или уверенно согласится.

Потрошите + лезьте в конкретику. Представьте себе что проводите собеседование и оцениваете кандидата.

Приезжайте в офис

Но не на встречу в стиле: “посмотрели друг другу в глаза, я понял, что этот парень меня не кинет, и вообще, он такой харизматичный и уверенный в себе, у него точно все получится”.

Вообще забейте на основателя (или человека, который “продает” вам инвестирование в конкретную компанию, чаще всего это сам основатель).

Ваша цель — вывернуть этот бизнес наизнанку. И это реально не сложно, особенно человеку с “бизнесовым” мышлением. Займет максимум полдня:

  • Приезжаешь в офис. Идешь к бухгалтеру и финансистам. 30 минут поговорили, позадавал вопросы, посмотрел ОПУ и ДДС, погонял по управленке и бухгалтерской отчетности — уже очень многое в бизнесе ясно
  • Потом к маркетологам. Кто аудитория, в чем ваши отличия от конкурентов, какие каналы рекламы используете, покажите вашу аналитику, сколько бюджета потратили за последний месяц, а какой вообще план вам поставили на год/квартал/месяц. Час времени в отделе маркетинга — вам все станет ещё яснее
  • Дальше к продажникам. Смотрим их дашборд, CRM, статистику в телефонии, планы опять же годовые/квартальные/месячные, спрашиваем кто сколько по времени работает и сколько зарабатывает. Сравниваем планы маркетологов и продажников друг с другом. Говорим с РОП-ом
  • Идем на склад/производство. Потом к логистам и юристам. Все по аналогии

Прошелся за полдня по всем отделам — обладаешь 90 % полнотой информации. Сразу понимаешь, где есть нестыковки, несоответствия или преувеличения. В чем тебя обманывают или не договаривают.

9. Надо что-то делать вместе — все сразу вскрывается и проявляется

Наше ноу-хау как инвестиционной компании — тщательно проверяем бизнес и собственника. Мы не предлагаем руку и сердце на 1 шаге — наблюдаем, смотрим

  • как держат слово
  • как выполняют обязательства
  • натура и подноготная
  • характер человека

Бизнес делают люди. И чтобы оценить нужно время.

10. Персонажи, которые ведут несколько проектов, “серийные привлекальщики”

Обратите внимание, по рынку ходит много людей, бизнес которых — раскручивать инвесторов на бабки. Запустили какой-то проект, собрали денег инвесторов, просрали, запустили новый. И так по кругу. Свои деньги как правило никуда не вкладывают, такие типа “многолюбы”.

В общем, смотрите историю взаимодействия проекта и предпринимателя отдельно как физ. лица с инвесторами. Попросите рассказать о предыдущих проектах и истории с инвесторами. Попросите отзывы других инвесторов (если есть) и переговорите с ними.

11. Анализ финансовой модели

Проверьте управленческую отчетность бизнеса и сравните с бухгалтерской. Совпадает ли выручка? (ключевое). В целом проверьте управленку на адекватность

  • Пренебрежение сезонностью
  • НДС и другие налоги
  • Вымышленные цифры расходов
  • Откровенный бред по среднему чеку и т. д.
  • Стоимость привлечения клиентов
  • Зарплата собственника фигурирует? А то бывают ребята, которые говорят о чистой прибыли, а она равна его зарплате.
  • Динамика бизнеса — растет/падает/стоит на месте
  • Кредиторскую задолженность — объем долгов на текущий момент. Последите за соотношением долг/EBITDA(прибыль до вычета расходов по выплате процентов, налогов, износа и начисленной амортизации). Если 3-4 — ок, 5-7 — жить можно, 10 и выше — бизнес сильно закредитован, лучше не вкладываться
  • Посмотрите бухгалтерскую отчетность: баланс, прибыли, убытки

12. Юридический аудит

  • Посмотрите договор, который вам показывают, покажите юристу. Только выбирайте по профилю. 100 % обязательный пункт. Недавно видел договор займа с веселой формулировкой “Если у инициатора проекта не получилось, он может ничего не платить”
  • Учредители и генеральный директор, что есть на них
  • Суды, исковые требования/заявления

Резюме:

чтобы найти 1 годный бизнес, надо посмотреть и отсеять 400 — 500.

Это большой труд — собрать адекватные проекты, которые не только возьмут деньги, но и вернут их с выгодой. Мы ежемесячно получаем заявки на финансирование от 200 — 400 компаний, отсекая 99,9 %, и эта статистика подтверждена на опыте и больших числах.

Подробнее с нашим регламентом можно ознакомиться по ссылке. Независимо от результатов нашей проверки, мы просим инвесторов лично проверять бизнес перед вложением денег.

Если вы нашли бизнес, который вам интересен в качестве объекта инвестирования, но есть сомнения и нужен взгляд со стороны — обращайтесь, поможем и подскажем.

Всем хорошей доходности! Ну и буду рад вашим комментариям.

куда вложить деньги в кризис

По прогнозам финансовых аналитиков, мировой экономический кризис ударит по странам со всей разрушительной силой. Разговоры о рецессии, обвале рынков, падении доходов в несколько раз пугают даже инвесторов с опытом. решило узнать, как инвестору защитить свои накопления и куда вложить деньги в Украине в 2020 году.

Старый добрый кеш

Вспышка заболевания COVID-19 по всему миру во многом подстегнула резкое снижение стоимости финансовых активов. Несмотря на некоторое восстановление котировок в конце месяца, неопределенность остается крайне высокой.

Регуляторам по всему миру приходится бороться с последствиями для экономики, и едва ли не главным вызовом становится координирование действий монетарных и фискальных органов, чтобы не допустить кризиса ликвидности в финансовой системе.

Присоединяйтесь к нам в Telegram!

Высокая доля неопределенности заставляет экспертов воздерживаться от однозначных прогнозов. Ясно одно: когда рынки лихорадит из-за коронавируса, традиционно самым надежным вариантом переждать острую фазу кризиса, по мнению экономиста, координатора Экспертной платформы Национального банка Украины Андрея Блинова, считается хранение активов в наиболее ликвидной форме.

«Как правило, это наличные. В то же время у этой формы сбережения накоплений есть две негативные стороны: первое — наличные под матрасом не приносят высокого дохода; б) деньги могут украсть, и шансы их вернуть мизерные», — уверен эксперт.

Подписывайтесь на нас в Google News!

Блинов советует обратить внимание на инструменты фиксированного дохода с относительно низким уровнем риска. «Это могут быть государственные облигации или коммерческие банки с высоким кредитным рейтингом», — пояснил он.

Как выбрать акции для инвестиций?

По словам экономиста, члена Совета НБУ Виталия Шапрана, сейчас прекратилось временное возрождение корпоративных облигаций, а рынок находится в ожидании роста процентных ставок.

«Думаю, что большинство идей по входу в рискованные проекты, стартапы сейчас отложили до лучших времен, а большинство инвесторов перешли в cash. Они ищут возможность сбережений в ликвидных формах. Достаточно популярными опять стали банковские карточки с повышенным процентом», — отметил он.

На фондовом рынке всегда есть риск потерять все, а в кризис и подавно. Этот инструмент, по мнению аналитиков, сейчас сулит большие риски и угрозу потерять деньги без дальнейшей возможности что-то отыграть в ближайшей перспективе.

Вместе с тем портфель разных, правильно подобранных акций может помочь пережить вам дефолт и гиперинфляцию в отдельно взятом государстве.

Если вы все же захотите пощекотать себе нервы и из всех вариантов, куда можно инвестировать в кризис с наименьшими рисками, выберете покупку акций, стоит очень хорошо подумать и попытаться просчитать наперед все, что зависит от вас.

Во-первых, для начала выберите отрасль, в которую хотелось бы вложиться. Сейчас, по словам Блинова, стоит инвестировать в дефицитные товары и услуги. В цене средства личной гигиены, медицинское оборудование.

«Высокий показатель инвестиции/доход — это плюс. В то же время риском может быть неправильная оценка рынка или задержка с переориентацией компании на такую продукцию : сливки снимут конкуренты, а ваша компания рискует получить затоваренные склады», — пояснил Блинов.

Вариантом также может быть телеком, IТ, энергетика. Если вы собираете инвестиционный портфель в кризис, выберите несколько секторов, а не один. Так вы сможете уменьшить риски для вложений, если в одной из отраслей экономики дела пойдут совсем плохо.

При этом нужно быть очень тонким стратегом и чувствовать рынок, чтобы не попасть впросак. К примеру, некогда популярный ритейл, акции авиакомпаний, туризм в качестве инвестиций лучше не рассматривать.

То же самое касается и нефтегазового сектора. По крайней мере, на данный момент с ним можно связываться, только если вы глубоко в теме.

«Сейчас инвестиции в бумаги нефтегазового сектора выглядят малоприбыльными, в частности из-за перспектив низких цен в ближайшие 6 месяцев. Если поймать момент возобновления спроса на энергоресурсы, ситуация может измениться», — пояснил Андрей Блинов.

Когда отрасли выбраны, нужно оценить миллион компаний по разным критериям и остановиться на том, что наиболее перспективно и подходит для ваших целей. Базовые критерии выбора для инвестиций в акции компаний выглядят следующим образом:

  • финансовое состояние компании

Все, что происходит и происходило с компанией, отражается в финансовом отчете. Ежеквартально на сайтах выкладывают свежий, есть также общий годовой.

В отчетах вы найдете информацию о доходах, долгах, обязательствах, объемах продажи продукции, затратах на производство, рынках сбыта и прочем.

Крайне важно посмотреть и оценить показатели выручки, чистой прибыли, EBITDA и капитала;

Ликвидность бывает высокая, средняя и низкая. Чем выше — тем лучше, иначе потом не сможете продать акции по выгодной цене и потеряете деньги.

Низколиквидные акции, как правило, у небольших компаний, у которых низкий объем торгов. Инвесторы на бирже редко покупают и продают их бумаги.

Самые ликвидные акции обычно включаются в состав биржевых индексов;

  • потенциал роста акций и потенциал роста бизнеса

Прогнозы о том, на сколько может вырасти в цене акция, дают аналитики. Target price (или целевая цена) — будущая стоимость бумаги, до которой вырастет цена за определенное время. Обычно измеряется в процентах.

Если вдруг планируете подзаработать на разнице цена/покупка, то обратите внимание на степень изменения цены за определенный промежуток времени и попытайтесь спрогнозировать, а будет ли спрос в нынешних экономических реалиях на эти акций. Проще говоря: найдутся ли желающие и деньги у вас это купить?

Потенциал роста компании — это не только стратегия и видение, которое заложил себе бизнес в начале года, но и ваша оценка или оценка аналитиков относительно того, как изменится ход дел в кризис-2020.

Как уже было сказано выше, некоторые бизнесы ждет множество неприятных последствий из-за COVID-19, вплоть до банкротства.

Инвестиции в золото

Драгоценные металлы, в частности золото и серебро, принято считать классической страховкой от рисков. Покупка золота как инвестиция позволяет уберечь деньги от инфляции, девальвации и утраты покупательской способности.

Его ценность признается повсеместно, оно используется в разных видах промышленности и одновременно выполняет монетарную функцию при создании национальных резервов.

Плюс драгоценного металла в том, что золотые слитки могут храниться практически вечно и при этом не портиться.

В начале апреля 2020 года из-за серьезных опасений экономических последствий распространения коронавируса вследствие обвала фондовых индексов и падения цен на нефть апрельские фьючерсы на золото во время торгов 24 марта на бирже Comex выросли в цене на 6%, или более чем на $93 — до $1,6 тыс. за унцию.

Это наибольший рост цены в долларовом выражении за всю историю наблюдений, которые начались в ноябре 1984-го.

«Во время финансового кризиса, как правило, инвесторы бегут в так называемые тихие гавани — это рынок обязательств Казначейства США и рынок золота», — пояснил рост цен и спроса на золото Виталий Шапран.

Вместе с тем, по словам аналитика, оба рынка дают минимальную доходность, так что это, скорее, вынужденные меры.

«В Украине рынок золота доступен для физических лиц, как и рынок правительственных облигаций», — напомнил Шапран.

Этот вариант подходит для консервативных долгосрочных инвесторов и для диверсификации инвестиционного портфеля.

Драгоценные металлы торгуются в основном на товарных биржах. Вот некоторые из них:

  1. Comex в Нью-Йорке.
  2. Nymex в Нью-Йорке.
  3. Simex в Сингапуре.
  4. Tocom в Токио.

Важное место занимает Лондонская ассоциация рынка драгоценных металлов (London Bullion Market Association; LBMA). В ее составе — 150 компаний по всему миру: трейдеры, производители, добытчики и обогатители, компании, обеспечивающие хранение и перевозку драгоценных металлов.

LBMA ежедневно устанавливает спотовые базовые цены на золото, серебро, платину и палладий, которые считаются признанными эталонными ценами на драгоценные металлы.

Инвестиции в образование

Лучший способ сохранить и приумножить накопления — инвестировать в себя, то есть в свое образование. Этот способ инвестиций самый надежный и проверенный.

Лучший вариант — получение знаний и навыков, которые сделают вас профессионалом в вашем деле. Или же помогут развернуться на 180 градусов и найти новую доходную нишу в этом быстро меняющемся мире.

Знания — это деньги будущего. «Самый ценный актив, который у вас есть, – это вы сами. Все, что улучшает ваши таланты и умения, стоит того, чтобы это делать», — считает один из богатейших людей планеты Уоррен Баффет. На саморазвитие, по словам инвестора, необходимо отдавать не менее 10% своих доходов.

Вариантов для инвестиций в себя может быть уйма. Один из самых действенных и удобных способов — инвестировать 30% своего ежемесячного дохода. Распределять можно так: 10% — здоровье, физическое и эмоциональное благополучие: 10% — знания и навыки, 10% — финансовая подушка.

Не забывайте, что в себя можно вкладывать три главных ресурса: время, силы и деньги. И все они вернутся, если руководствоваться ключевым правилом. Оно звучит так: вкладывать силы, время и деньги нужно регулярно, пусть и небольшими суммами.

Что касается финансовой части, лучше сконцентрироваться не на конкретной сумме, а на проценте и регулярности. Накопленных таким образом за 10 лет денег хватит для оплаты обучения ребенка, стартового капитала для бизнеса или любых инвестиционных активностей.

Инвестиции в образование могут носить и вполне профессиональный характер. EdTech — одно из самых интенсивно развивающихся направлений на рынке технологических компаний — связано как раз с ценностью знаний в современном мире.

В 2020 году прогнозируемый объем рынка образования и подготовки кадров составит около $6 трлн, далее ожидается рост до $10 трлн к 2030 году. Это очень перспективная ниша: рынок восприимчив к украинским Edtech-проектам и к успеху неклассических университетов, которые их внедрят.

Прогнозы и советы инвесторам в кризис

По словам Виталия Шапрана, сейчас экономический ландшафт настолько быстро меняется, что главный совет инвесторам — поддерживать диверсификацию накоплений. То есть не надеяться лишь на что-то одно.

Андрей Блинов в свою очередь советует инвестировать в каждый низкорисковый проект не более 25% ваших накоплений, прописывать нюансы и все условия форс-мажорных ситуаций в договорах, беречь ликвидность и следить за стоимостью активов, выкупая их (по возможности и необходимости) на низах стоимости.

Ошибка в тексте? Выделите её мышкой и нажмите: Ctrl + Enter

Куда и как вложить деньги в ‘.date(‘Y’).’ году — Invest-Rating.ru

Никому не хочется напрасно рисковать кровно заработанными деньгами. Мы понимаем это, как никто другой. С другой стороны, прав был и Роберт Шемин, когда сказал: «Вне зависимости от того, как упорно вы трудитесь, ваши деньги могут работать на вас значительно лучше, если только их правильно вложить». И что же делать? C чего начать? Куда вложить деньги? Сделайте всего 3 шага!

Шаг 1

Мы собрали все инвестиции. Консервативные, умеренные и рискованные. От инвестиций в золото к уникальным технологическим стартапам – ваш выбор огромен (действительно, где вы еще найдете более 30 видов инвестиций на одном сайте?!). И ПОМНИТЕ – новичкам везет!

  • Нажмите и выберите Инвест продукт!
  • ИЗУЧИТЕ его!
  • Примите решение — выбрать эту инвестицию или продолжить поиск?

Выбрать инвестицию

Шаг 2

Мы покажем инвестицию со всех сторон – ее доходность, риски, способы вложиться, что происходит с ней сегодня и как начать с ней работать. Пусть примеры великих инвесторов из нашей рубрики «Истории успеха» вдохновят вас! Многие из них тоже начинали с нуля! И ПОМНИТЕ – дорогу осилит идущий!

  • Вы тонете в море информации? ОТКРОЙТЕ Инвестопедию!
  • Прочитайте. Ничего в этом мире не бывает случайным.
  • Это станет началом вашего пути в мир инвесторов. Запомните его. Ваш биограф будет особенно настойчив, расспрашивая про этот день…

Прочитать инвестопедию

Шаг 3

  • Опять на РАСПУТЬЕ? Сделать выбор всегда не просто?
  • Напишите нам пару строк.
  • Получите… «звонок другу»? Нет, лучше – совет финансового аналитика.

Получить совет

И ПОМНИТЕ – в финансовых прогнозах никому нельзя верить, даже самому себе… НАМ можно!

Финансовые прогнозы и аналитика



Финансовые статьи



МТС Инвестиции — паевые инвестиционные фонды

Информация о лицах, под контролем либо значительным влиянием которых находится управляющая компания.

*Могут взиматься комиссии за перевод денежных средств по тарифам вашего банка и (или) банка⁠-⁠эквайера.

Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал» зарегистрировано Государственной регистрационной палатой при Министерстве юстиции Российской Федерации 31 октября 2000 года.

Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045-13853-001000 выдана Центральным Банком Российской Федерации (Банк России) 13.03.2014 г. Результаты деятельности управляющего по управлению ценными бумагами в прошлом не определяют доходы учредителя управления в будущем. Управляющий не обещает и не гарантирует получение какого-либо дохода, а так же полного возврата ценных бумаг и/или денежных средств, переданных в доверительное управление. Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00041, выдана ФКЦБ России 17.01.2001 г. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды, прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами могут быть предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении. Взимание надбавок и скидок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, а также с иными документами, предусмотренными Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах» и нормативными правовыми актами в сфере финансовых рынков, можно по адресу: Российская Федерация, г. Москва, ул. Пречистенка, д. 17/9, телефону: +7 (495) 228-15-05, факсу: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656) с понедельника по четверг — c 9:30 до 18:30, в пятницу — с 9:30 до 17:30, на сайте Управляющей компании http://www.sistema-capital.com, в пунктах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев фондов (со списком пунктов приема заявок можно ознакомиться на сайте Управляющей компании http://www. sistema-capital.com). Информация, связанная с деятельностью Управляющей компании, раскрывается на сайте в сети Интернет по адресу http://www.sistema-capital.com, а также публикуется в «Приложении к Вестнику ФСФР».

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал — Резервный». Регистрационный номер — 2204–94177868, дата регистрации — 13 сентября 2011 года, регистрирующий орган — Федеральная служба по финансовым рынкам.

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал — Резервный. Валютный». Регистрационный номер — 2671, дата регистрации — 04 октября 2013 года, регистрирующий орган — Служба Банка России по финансовым рынкам.

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал — Сберегательный» (в настоящем материале — «Сберегательный»). Регистрационный номер — 3194, дата регистрации — 11 Августа 2016 года, регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 01.02.2021г. в рублях за 3 мес. 2,37%, за 6 мес. 3,36%, за 12 мес. 7,58%, за 36 мес. 32,87%.

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал — Валютные накопления» (в настоящем материале — «Валютные накопления»). Регистрационный номер — 3193, дата регистрации — 11 Августа 2016 года, регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 01.02.2021г. в рублях за 3 мес. -1,23%, за 6 мес. 6,45%, за 12 мес. 27,77%, за 36 мес. 62,43%.

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал – Российские акции» (в настоящем материале — «Российские акции»). Регистрационный номер — 2744, дата регистрации — 21 Февраля 2014 года, регистрирующий орган — Служба Банка России по финансовым рынкам. Доходность на 01.02.2021г. в рублях за 3 мес. 18,05%, за 6 мес. 17,72%, за 12 мес. 9,47%, за 36 мес. 53,68%.

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал – Высокие технологии» (в настоящем материале — «Высокие технологии»). Регистрационный номер — 3417, дата регистрации — 09 Ноября 2017 года, регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 01.02.2021г. в рублях за 3 мес. 34,53%, за 6 мес. 47,60%, за 12 мес. 94,77%, за 36 мес. 128,19%.

Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал — Биотехнологии» (в настоящем материале — «Биотехнологии»). Регистрационный номер — 3723, дата регистрации — 14 Мая 2019 года, регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 01. 02.2021г. в рублях за 3 мес. 8,54%, за 6 мес. 11,24%, за 12 мес. 55,19%.

Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Информатика +» (в настоящем материале — «Информатика +»). Регистрационный номер — 4010, дата регистрации — 09 Апреля 2020 года, регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 01.02.2021г. в рублях за 3 мес. 12,19%, за 6 мес. 23,19%.

Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Информатика +». Регистрационный номер — 4010, дата регистрации — 09 Апреля 2020 года, регистрирующий орган — Банк России.

МТС Инвестиции — объект авторского права Публичного акционерного общества «Мобильные ТелеСистемы», используемый Обществом с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал» на основе лицензионного договора.

Мобильное приложение «МТС Инвестиции» — возрастная категория 0+.

Представленные материалы и информация не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в них, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО УК «Система Капитал» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленных материалах и информации.

Иностранные инвестиции в Россию в 2020 году сократились на 95% — Реальное время

В прошлом году объем прямых иностранных инвестиций (ПИИ) в Россию упал до 1,4 миллиарда долларов, что является самым низким показателем с 1994 года. Глобальные экономические потрясения сильно ударили по сырьевому сектору страны, сделав его менее привлекательным для инвестиций.

Россия получила самый низкий уровень прямых иностранных инвестиций в 2020 году с середины 1990-х годов, сообщает The Moscow Times со ссылкой на данные, опубликованные Центральным банком 19 января.Если в 2019 году России удалось привлечь из-за рубежа 29 миллиардов долларов, то в прошлом году — всего 5% от этой суммы, или 1,4 миллиарда долларов. Такой низкий уровень прямых иностранных инвестиций в последний раз регистрировался в 1994 году, когда экономика столкнулась с трудностями после распада Советского Союза, а последовательные попытки правительств реформировать и приватизировать государственную экономику вызвали резкий рост инфляции и экономические трудности. В 2020 году сырьевые отрасли России, как и мировая экономика, находились под давлением из-за экономических последствий пандемии, ограничений на поездки и падения мировых цен на энергоносители.

Данные Центрального банка также показали, что профицит текущего счета России — сумма операций страны с остальным миром, объединяющая стоимость импорта, экспорта, инвестиций, выплаты дивидендов и других трансграничных платежей в страну и из нее. страны — сократилась вдвое в 2020 году до 32,5 миллиарда долларов, или 2,2% ВВП.

Кипр официально является крупнейшим иностранным инвестором России. Фото: kremlin.ru

Иностранные инвестиции, которые обычно считаются показателем привлекательности экономики за рубежом, являются важным фактором долгосрочного роста.Однако его актуальность в качестве метрики в последние годы подвергается сомнению из-за преобладания оффшорных инвестиционных компаний и инвестиционных схем. По данным Международного валютного фонда, Россия получает 60% инвестиций в свою экономику от «подставных компаний», что выше, чем в других крупных странах.

Кипр с низкими налогами официально является крупнейшим инвестором, в то время как реальный источник капитала трудно определить. По словам главного экономиста BCS Global Markets Владимира Тихомирова, значительная часть иностранных инвестиций в Россию может иметь российское происхождение, поскольку российские инвесторы создают холдинговые компании за рубежом, чтобы инвестировать обратно в российский бизнес.

Анна Литвина

Почему сейчас отличное время для инвестиций в Россию

Последние несколько лет Россия практически не выскакивала из заголовков газет, поскольку события по обе стороны Атлантики формируют разговоры вокруг этой огромной страны. Однако на фоне шума многие инвесторы по-прежнему игнорируют очевидную возможность, поскольку их сдерживает геополитический климат и связанные с этим санкции, наложенные на Россию.Тем не менее, сейчас лучшее время для инвестирования в этот рынок.

По нескольким причинам Россия представляет собой гораздо более безопасную перспективу, чем в последние годы. Российская экономика находится на пути к восстановлению, чему способствуют стабилизация цен на нефть и рубль. 2018 год также оказался положительным: несколько рейтинговых агентств, в том числе S&P Global, улучшили свои прогнозы по суверенному кредитованию России. Это свидетельство того, что страна стоит на стабильной основе и готова к иностранным инвестициям.

Статьи по теме

К концу 2020 года многие российские публичные компании завершат инвестиционные программы и войдут в стадию доходности свободного денежного потока> 10%.Прогнозируется, что и без того высокие дивиденды существенно увеличат доходность до двузначных цифр по большинству акций.

В настоящее время предпринимаются усилия по реализации важных реформ и позитивных сдвигов в инвестиционной среде в России. Например, правительство уже начало непопулярную, но столь необходимую пенсионную реформу и повышение НДС. Введение более широкой программы приватизации и более высоких дивидендов от продажи государственных предприятий также должно поддержать российский рынок в среднесрочной перспективе.

Россия уже преодолела наихудшие последствия недавних санкций, и по мере их ослабления она будет стимулировать приток капитала как в реальную экономику, так и на финансовые рынки. Кроме того, дальновидная стратегия предполагает, что вероятность возобновления диалога с Западом выше, чем дальнейшего ухудшения отношений. Мы уже видим смягчение санкционного давления, и недавнее снятие санкций с Русала подтверждает нашу точку зрения.

В этом контексте стратегия, управляемая событиями, остается одним из наиболее эффективных стилей инвестирования, обеспечивая стабильную доходность по сравнению с другими стратегиями.Эта тактика процветает за счет использования заниженных цен на акции, связанных с корпоративными мероприятиями; Учитывая, что восстановление экономики России стимулирует многие корпоративные действия, такие как реструктуризация долга, реорганизация компаний, продажа активов и сделки M&A, стратегия, ориентированная на события, особенно хорошо подходит для извлечения выгоды из текущих рыночных условий в России сегодня.

Искушенные инвесторы, конечно, не новички в преимуществах присутствия на развивающихся рынках в своих портфелях.Однако на российский рынок по-прежнему не обращают внимания — в основном из-за того, что его неправильно понимают. Выход на рынок с уверенностью в его будущей стабильности, а также правильная стратегия хедж-фонда являются ключом к максимальному увеличению потенциала.

Давид Амарян — генеральный директор и учредитель Balchug Capital

Более полумиллиона российских резидентов инвестируют в ETF

17 сентября 2020 года Московская биржа отмечает двухлетнюю годовщину начала торгов ETF с российским законодательством.

За этот период было внедрено большое количество новых инструментов коллективного инвестирования, что позволило розничным и институциональным клиентам инвестировать в широкий спектр активов и диверсифицировать свои портфели.

В 2020 году компании по управлению активами запустили десять новых фондов, в результате чего общее количество ETF по российскому законодательству достигло 29 с общей стоимостью чистых активов 43,8 млрд рублей (почти 600 млн долларов США).

ETF по российскому праву находятся на вершине инвестиционных трендов: общий объем торгов с этими инструментами с начала года вырос почти в три раза и превысил 60 млрд рублей.За первые восемь месяцев 2020 года чистые инвестиции в ETF с российским законодательством составили более 22 миллиардов рублей, что в два раза больше по сравнению с 2019 годом. Количество инвесторов, владеющих этими фондами в своих портфелях, увеличилось в пять раз с начала года до 526 000 человек.

Игорь Марич, член Правления, Управляющий директор по продажам и развитию бизнеса Московской Биржи, сказал:

«ETFs — важный продукт, прежде всего для розничных инвесторов, которые могут быстро и легко купить корзину активов.Это особенно необходимо на фоне растущего спроса на инвестиционные инструменты и рекордного притока физических лиц на фондовый рынок. В августе количество розничных инвесторов уже превысило шесть миллионов человек. Мы находимся в тесном контакте с участниками рынка и ожидаем, что до конца года будут введены новые ETF в соответствии с российским законодательством. Мы также планируем сделать ETF доступными для торговли в нерабочее время ».

ETF по российскому праву на Московской бирже позволяют розничным и институциональным инвесторам покупать портфели ведущих российских и мировых акций, а также государственные и корпоративные облигации. Денежные средства торгуются в российских рублях и иностранной валюте без необходимости полного обеспечения и с возможностью короткой продажи.

MOEX также предлагает 14 ETF, выпущенных в соответствии с иностранным законодательством, которые инвестируют в портфели российских и международных акций, облигаций, нефти и драгоценных металлов.

ETF

— один из самых популярных инвестиционных инструментов во всем мире. Мировой рынок ETF оценивается в 6,3 триллиона долларов США

.

Предложение ETF на фондовом рынке Московской биржи включает 44 фонда: 29 ETF с российским законодательством под управлением Альфа-Капитала, ВТБ Капитал, East-West Asset Management, Gazprom Asset Management, Raiffeisen Capital, Sberbank Asset Management, Sistema Capital, Tinkoff Capital и 15 ETFs FinEXFunds и ITI Funds.Также доступны ETF по эталонам восьми стран (Россия, Казахстан, Германия, Великобритания, США, Китай, Япония и Австралия). Базовые активы — это индексы акций, акции, облигации и товары. Частные инвесторы могут приобретать ETF, используя свои индивидуальные инвестиционные счета; предоставляется долгосрочный инвестиционный кредит.

Почему российские акции возобновили рост сегодня

Что случилось

Основные рыночные индексы США взлетели в начале торгов во вторник, восстановившись после массовых распродаж на рынках в понедельник.Но у других стран тоже есть запасы, и одна из этих стран — Россия. А российские акции сегодня качаются!

Акции трех российских акций, наиболее известных американским инвесторам — поисковой системы в Интернете Yandex (NASDAQ: YNDX), Telecom Star Veon (NASDAQ: VEON) и производителя стали Mechel PAO (NYSE: MTL) — все выросли более чем на 10% в начале торгов. А по состоянию на 11:50 по восточному времени акции Яндекс по-прежнему выросли на 4,8%, Veon — на 3,2%, а Мечел — на 5%.

Источник изображения: Getty Images.

Ну и что

Почему эти акции росли так далеко и так быстро? (И почему они немного опускаются с течением дня?)

На первый вопрос легко ответить: многие акции выросли сегодня утром, так как трейдеры в короткие сроки закрывали короткие позиции, чтобы зафиксировать прибыль, а охотники за стоимостью устремились на рынок, чтобы скупить то, что в то время выглядело как сделки.

Но эти очевидные сделки, возможно, на самом деле не были настоящими сделками. Сегодня, когда я просматриваю цифры, S&P 500 по-прежнему торгуется с более чем 20-кратной скользящей прибылью, что остается исторически высокой оценкой.В частности, акции Яндекса стоят более чем в 37 раз больше прибыли. Veon намного дешевле и меньше, чем в шесть раз, но у него кучу долгов — более 9 миллиардов долларов без учета наличных денег.

А «Мечел», который продает с, казалось бы, смешной 1,2-кратной конечной прибылью, имеет в 13 раз больше долгов, чем его собственная рыночная капитализация.

Что теперь?

Короче говоря, ни одна из этих трех российских акций не торгуется по текущим ценам, даже после того, как они пострадали вместе с остальной частью рынка в понедельник.В то же время, помимо того, что они просто были частью широкого отскока рынка, ни у одной из акций сегодня не было никаких хороших новостей.

На самом деле, может быть и наоборот. Россия сейчас вовлечена в то, что кажется войной из-за цен на нефть с Саудовской Аравией (помимо нескольких реальных войн в таких странах, как Украина и Сирия). Это плохая новость для энергетических компаний. Я думаю, что это также делает Россию немного более рискованной для инвестиций, чем средняя страна сегодня.

Если я прав, то это объясняет, почему после столь высокой ранней утренней стрельбы Яндекс, Веон и Мечел уже сдерживают свои прибыли.

российских акций достигнут новых максимумов в 2020 году, несмотря на неопределенный фон: опрос Reuters

МОСКВА (Reuters) — Согласно опросу экспертов рынка Reuters, к концу этого года российский фондовый рынок, по прогнозам, превысит рекордные уровни, достигнутые в январе опасения по поводу последствий эпидемии коронавируса в Китае вызывают неопределенность.

Российский рублевый индекс Московской биржи .IMOEX был одним из лучших мировых показателей в 2019 году, поскольку снижение ставок Центробанка и растущие выплаты дивидендов российскими компаниями привлекли покупателей к российским акциям.

Но эпидемия коронавируса, которая с тех пор снизила глобальный аппетит к риску, может нанести ущерб России наряду с другими развивающимися и развитыми рынками.

Большинство прогнозов в опросе было собрано на прошлой неделе, до того, как мировые рынки столкнулись с новыми опасениями по поводу коронавируса, в то время как рубль и российские акции упали до минимумов 2020 года.

Согласно консенсус-прогнозу 13 аналитиков, индекс MOEX по-прежнему восстанавливается и достигает пика в конце 2020 года, в то время как рост долларового индекса РТС .IRTS, как ожидается, продолжится и в 2021 году.

В отличие от предыдущих опросов, в февральском опросе некоторые аналитики воздержались от долгосрочных прогнозов на фоне неопределенности, связанной с вирусами.

«Ситуация с коронавирусом — это явно дикая карта — в настоящее время рынок, похоже, оценивает цены в лучшем случае, тогда как полное экономическое воздействие может быть ощутимо и оценено только к середине марта», — сказал Эрик ДеПой, стратег по акциям в компании Газпромбанк.

20 января MOEX достигла рекордного максимума в 3226,9 пунктов и, по прогнозам, вырастет примерно на 7 пунктов.8% к концу этого года с 3 002,68 25 февраля до 3 237.

Прогнозы в опросе, который проводился во второй половине февраля, колебались от 2600 до 3650.

«Мы не исключаем возможности отката мировых индексов в 2020 году», — сказал Максим Петроневич, главный экономист Otkrytie Research. «Повышенная неопределенность среди инвесторов сохранится: ожидания сильных экономических показателей в 2020 году испаряются».

Дмитрий Донецкий, аналитик по акциям Solid Investment, сказал, что вероятность коррекции мировых фондовых индексов в 2020 году высока, но Россия будет невосприимчивой к худшему из этого падения.

«Российский рынок, на наш взгляд, стоит особняком», — сказал он. «Большинство компаний еще не реализовали свой потенциал. Поэтому с учетом снижения ставок мы склонны к умеренно положительной динамике индексов ».

По прогнозам, к концу этого года индекс РТС будет торговаться на уровне 1 605 пунктов по сравнению с 1 466,11 на 25 февраля. Прогнозы в опросе варьировались от 1 273 до 1830.

Мировая тенденция к снижению ставок «затопила рынок ликвидностью» и может ограничить давление в сторону понижения, удерживая конец бычьего бега, по словам главы торговой операции Freedom Finance Георгия Ващенко.

Отчет Александра Мэрроу; Дополнительный опрос, проведенный Мумалом Ратхором и Тушаром Гоенкой в ​​БЕНГАЛУРУ; Редакция Андрея Остроуха и Александры Хадсон

Россия может снизить процентные ставки до исторического минимума; Экономисты не видят большого влияния

Центробанк России в Москве.

Гавриил Григоров | ТАСС | Getty Images

Ожидается, что Центральный банк России (ЦБР) снизит базовую процентную ставку в пятницу до самого низкого уровня с момента распада Советского Союза.

Глава банка Эльвира Набиуллина заявила на прошлой неделе, что более низкая инфляция в первые пять месяцев года освободила центральному банку место для дальнейших сокращений, поскольку он надеется поддержать экономику после пандемии коронавируса.

Экономисты недовольны размером снижения: некоторые ожидают, что ставка составит 50 базисных пунктов, а ставка будет доведена до 5% после снижения на 50 базисных пунктов в апреле. Это равняется постсоветскому минимуму, достигнутому в июне 2010 года. Другие ожидают на этот раз гораздо более жесткое сокращение на 100 базисных пунктов.

После того, как экономические условия, казалось, достигли дна в апреле и начали восстанавливаться в мае и июне, более сильное внутреннее инфляционное давление может вернуться, считает Маттиас Карабачек, европейский аналитик Economist Intelligence Unit.

«ЦБ, скорее всего, воздержится от повышения реальных процентных ставок на отрицательную территорию, что предполагает, что максимальное снижение ставок во второй половине года составит в общей сложности 150 базисных пунктов до 4%», — сказал Карабачек CNBC по электронной почте в понедельник. .

«Траектория инфляции в третьем квартале также будет иметь решающее значение, поскольку к тому времени большинство ограничений на экономическую деятельность будет снято, и мы по-прежнему ожидаем, что инфляция немного превысит целевой показатель ЦБ РФ в 4% в этом году».

Минимальное влияние снижения ставок

Хотя снижение ставок почти единодушно ожидается, существует некоторый скептицизм по поводу того, какое влияние более низкие затраты на финансирование могут оказать на российскую экономику, которая остается заложником отсутствия спроса на кредиты и инвестиции со стороны предприятий. к множеству структурных вопросов.

Владимир Тихомиров, главный экономист BCS Global Markets, сказал CNBC, что отсутствие спроса на новые кредиты для инвестиций означало, что российская экономика замедлялась еще до пандемии коронавируса, особенно в экспортно-ориентированных секторах, которые составляют значительную часть Валовой внутренний продукт России.

«Лучшим подтверждением этой тенденции является то, что многие российские компании значительно увеличили свои дивидендные выплаты акционерам, вместо того, чтобы откладывать немного денег на расширение», — пояснил Тихомиров по телефону из Москвы на прошлой неделе.

«Это большая проблема, и она никуда не исчезнет. Это проблема не только России, поскольку мы видели, как многие центральные банки агрессивно сокращают ставки в надежде, что это подстегнет спрос на кредиты и приведет к увеличению инвестиций, создание рабочих мест и, наконец, рост, но до сих пор мы не видели много свидетельств того, что инвестиции увеличиваются, а спрос на кредиты, особенно со стороны корпораций, растет ».

Основные экономики, такие как Япония и зона евро, долгое время переживали экономическую стагнацию, несмотря на то, что процентные ставки равнялись нулю или были ниже него, чтобы стимулировать заимствования.

Тихомиров предположил, что увеличение государственных расходов на пенсии, заработную плату или субсидии или инвестиции в инфраструктурные проекты для стимулирования спроса было бы более эффективным средством омоложения экономики после кризиса.

Обеспокоенность за счет увеличения долга в частном секторе

Устаревшие основные фонды, сокращение рабочей силы, зависимость от секторов природных ресурсов, институциональная слабость и низкий рост производительности — все это будет по-прежнему сдерживать экономическую активность, добавил Карабачжек.

Однако, частично из-за падения реальной заработной платы и в целом низкой экономической активности, он подчеркнул, что домашние хозяйства и корпорации в последние годы увеличивали леверидж.

«В свою очередь, более высокий уровень долга частного сектора в экономике также требует более низких процентных ставок на фоне проблем устойчивости», — сказал он.

В конце 2014 года ЦБ РФ переключил внимание с обменного курса на таргетирование инфляции, после чего процентные ставки центрального банка приобрели значение.

«ЦБ РФ имеет больший контроль над денежной массой и процентными ставками, но по-прежнему осуществляет интервенции на валютном рынке, чтобы снизить волатильность обменного курса», — сказал Карабачжек.

«Тем не менее, фиксированные процентные ставки по-прежнему широко распространены в российской экономике: более двух третей непогашенных кредитов российских банков имеют фиксированные процентные ставки, что ограничивает механизм передачи процентных ставок ЦБ РФ».

Карабачек предположил, что существуют другие меры финансирования, которые могут оказать большую поддержку, чем снижение процентных ставок в этом году. К ним относятся отсрочка платежа по ссудам для малых и средних предприятий, ссуды с процентной ставкой 0% для наиболее пострадавших отраслей и большее количество ссуд под низкие проценты для других ключевых компаний.

13 умопомрачительных фактов об экономике России

Reuters
  • После Второй мировой войны Советский Союз превратился в глобальную сверхдержаву, соперничавшую с Соединенными Штатами.
  • Но после распада Советского Союза в начале 1990-х годов России пришлось заново изобретать свою экономику.
  • Markets Insider собрал 13 удивительных фактов об экономике России.
  • Посетите MarketsInsider.com, чтобы узнать больше.

После Второй мировой войны Советский Союз превратился в глобальную сверхдержаву, соперничавшую с Соединенными Штатами.

Но когда Советский Союз распался в начале 1990-х и возродился как Россия, ему пришлось заново изобретать свою экономику. В последующие десятилетия коммунистическая нация испытала множество экономических проблем.

По мере того, как Россия продолжает попытки утвердить себя в качестве глобальной державы, она сталкивается с колебаниями валюты, сокращением населения и экономикой, которая во многих отношениях зависит от нефти и газа.

Вот 13 невероятных фактов о российской экономике:



Россия теряет 700 человек каждый день

Flickr / Baigal Byamba

По данным Eurasia Daily Monitor, население России сокращается примерно на 700 человек в день, или более чем на 250 000 человек ежегодно.

В некоторых городах, таких как Мурманск, после распада Советского Союза численность населения сократилась более чем на 30%.

Уменьшение отчасти объясняется старением населения, падением иммиграции и неспособностью правительства обеспечить соблюдение правил в области здравоохранения и питания. Некоторые наблюдатели возлагают вину на западные экономические санкции, которые усугубили российскую бедность и экономическую нестабильность.

Спад может продолжать создавать проблемы для российской экономики еще долгие годы.



Россия имеет более 460 миллиардов долларов резервных фондов

Shutterstock / Ufuk ZIVANA

Россия имеет более 460 миллиардов долларов резервов с уровнем долга в 29% валового внутреннего продукта и 15,9 месяцами покрытия импорта.

Эти базовые макроэкономические статистические данные заставляют экспертов полагать, что Россия может выдержать некоторые глобальные потрясения, даже если ее экономический рост останется на низком уровне, составляющем примерно 1,5%.



Объем производства в России упал на 45% за десятилетие после распада Советского Союза.

Flickr / Janette Asche

С 1989 по 1998 год объем производства в России упал на 45%, так как экономические реформы после распада Советского Союза в 1991 году вступили в силу. К 2000 году ВВП страны составлял от 30% до 50% от объема производства до коллапса.

Несколько факторов объясняются рецессией после переходного периода, все они сделали это время хаотическим с плохой экономической политикой.



Нефть и газ составляют 59% российского экспорта

РИА-Новости, Алексей Дружинин, Pool / AP Фото

Россия богата нефтью, и ее экономика сильно зависит от ресурсов.

По данным Reuters, к концу прошлого года добыча нефти в России была на рекордно высоком уровне — 11,16 млн баррелей в день.

По данным Всемирного банка, в 2017 году газ составлял 59% экспорта России и 25% ее общей выручки.



Более 13% россиян живут в бедности

Дмитрий Ловецкий / AP Photo

Президент России Владимир Путин поклялся в своем обращении к стране в прошлом году, что он вдвое сократит уровень бедности в России, которая в настоящее время затрагивает более 13% населения. население.По данным Irish Times, официальная государственная статистика того времени показала, что 19,3 миллиона россиян жили за чертой бедности.

В речи говорилось об инвестициях в размере 25,7 триллиона рублей — это 380 миллиардов долларов — в модернизацию российского здравоохранения, образования, инфраструктуры, жилья и сельского хозяйства, чтобы помочь нуждающимся и потенциально сдержать убыль населения России.

Тем не менее, уровень бедности в России значительно снизился по сравнению с постсоветским периодом почти в 35%.



В России более 70 миллиардеров

Jim McIsaac / Getty

Неравенство богатства в России велико, и Москва часто возглавляет список городов мира с наибольшим количеством миллиардеров — в России в целом их более 70. Многие из этих миллиардеров получили свое состояние в течение 1990-х годов, когда коррупция охватила страну, возникшую в результате коммунистической экономики.

Олигархи имеют большое влияние в российском правительстве и начали инвестировать на Западе, в том числе в спортивные команды, такие как Brooklyn Nets НБА, принадлежащая миллиардеру Михаилу Прохорову.



Российская валюта, рубль, упала в цене на 50% за это десятилетие

Thomson Reuters

Российская экономика пережила серьезный финансовый кризис с 2014 по 2017 год, в результате которого стоимость рубля снизилась вдвое.

В прошлом году Центральный банк России обвинил санкции США в том, что рубль достиг двухлетнего минимума 69,40 по отношению к доллару. В 2013 году курс рубля был на уровне 33 за доллар США.

Подробнее: Русские плохо разбираются в системе GPS для отправки поддельных навигационных данных тысячам судов

Экономический кризис в целом был вызван резким падением цен на нефть в 2014 году и введенными международными санкциями Россия, когда она вторглась в Украину.



Среднемесячная заработная плата в России составляет 670 долларов США

Максим Мармур / AP Photo

Россия входит в десятку стран с наибольшим объемом экономического производства. Но, несмотря на высокий ВВП по сравнению с остальным миром, среднемесячная заработная плата составляет 670 долларов — или 42 413 рублей.

Эта цифра выросла почти на 50% с 2016 года — тогда она составляла 437 долларов.

Заработная плата в России сильно пострадала из-за недавней нестабильности рубля, поскольку в 2013 году россияне смогли купить на 40% больше товаров и услуг, чем в 2018 году.



Ikea владеет 20% российского мебельного рынка

Михаил Метцель / AP Photo

Шведская сеть супермаркетов Ikea открыла свой первый магазин в столице России Москве в 2000 году, и он быстро стал одним из лучших магазинов компании.

За следующие 18 лет Ikea открыла еще два магазина в Москве и в общей сложности 14 магазинов по всей стране.

В условиях, когда россияне хотят еще больше растянуть свои деньги, Ikea теперь принадлежит 20% российского мебельного рынка.



Асбест, Россия, в прошлом году произвел 315 000 тонн асбеста.

Hardscarf / Wikimedia Commons

Асбест — основная экспортная продукция города Асбест, Россия, с метким названием. Несмотря на общеизвестную опасность асбеста для здоровья, в прошлом году в городе увеличилось производство асбеста, сообщает The New York Times.

315 000 тонн асбеста, произведенного на городской шахте в прошлом году, были первым увеличением производства, которое город увидел за многие годы.80% этой продукции было продано за границу, в том числе 67 тонн в США.

Асбест запрещен более чем в 60 странах мира.



Россия инвестировала более четверти миллиарда долларов в алмазную промышленность Зимбабве

Tsvangirayi Mukwazhi-File / AP Photo

Во время холодной войны США и Советский Союз боролись за влияние в Азии, и теперь Россия обратила свой взор на Африку . И Россия, и Китай вложили огромные средства по всему континенту, пытаясь укрепить свое влияние.

В январе Россия инвестировала 267 миллионов долларов в алмазную промышленность Зимбабве.

Россия не имеет исторических корней других европейских стран и денег, имеющихся у Китая, но ее влияние в Африке в значительной степени зависит от ее военного экспорта и государственных компаний, занимающихся добычей природных ресурсов.



Россия потратила 50 миллиардов долларов на Зимние Олимпийские игры 2014 года

John Berry / Getty Images

Когда Зимние Олимпийские игры обрушились на российский город Сочи, правительство потратило более 50 миллиардов долларов на подготовку города.Инвестиции включали не только строительство новых спортивных объектов и отелей, но и дорог, мостов, газопроводов низкого давления и другие инфраструктурные проекты.

Но инвестиции, похоже, работают: российские официальные лица сообщили, что в 2017 году курортный город посетили 6,5 миллиона человек, что наполнило жизнь местной экономикой, которая когда-то была известна только летним отдыхом.

В 2018 году Россия принимала чемпионат мира по футболу FIFA, строительные и подготовительные работы которого, по имеющимся данным, обошлись более чем в 11 миллиардов долларов.


.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *