Сколько зарабатывают на бирже: сколько зарабатывают через интернет на фондовой бирже

Эксперт по трейдингу рассказал сколько можно зарабатывать на бирже

Один из самых авторитетных мировых экспертов по трейдингу, техническому анализу, психологии торговли, автор бестселлера «Как играть и выигрывать на бирже» Александр Элдер назвал уровень заработка на финансовых рынках.

Александр Элдер

«Тот, кто делает 25 процентов в год — король Wall Street. Многие из финансистов высокого полета отдадут своего первенца, чтобы добиться этого», — говорит Александр Элдер в своей книге «Основы биржевой торговли».

Мошенники часто предлагают услуги трейдинга с заработком от 10-15% в месяц, что составляет 120-180% в год.

Наиболее распространенные виды услуг, где люди теряют деньги это: трейдинг на Форекс, CFD на иностранные акции и фьючерсы, бинарные опционы, спортивные ставки, криптовалюты, кешбэк сервисы с бинарными структурами, ПИФы и другие инструменты.

25% в год также называют среднюю норму прибыли. Это тот уровень дохода, который получает успешное предприятие за год. Если бы в какой-либо отрасли удалось бы извлекать 25% прибыли в месяц, то бизнес существенным образом бы перестроился и перешел на новый вид сверхприбыльной деятельность. Однако этого не происходит в отличии от физических лиц, готовых перевести свои средства сомнительной организации предлагающей высокую прибыль.

«Игрок, способный удвоить капитал за год — это звезда, столь же редкая, как популярный певец или великий спортсмен», — продолжает автор книги. Речь идет о 100% прибыли в год, что по мнению эксперта является очень редким событием. При этом в месяц это является 100/12 = 8,3%, а в день это 0,27%. Таким образом профессиональный трейдер обозначил, что 0,27% прибыли от депозита в день это очень редкое явление.

Сколько можно заработать на бирже cme внутридневному трейдеру?

Предположим, что торговый счет трейдера составляет 7000$. Винрейт торговой стратегии равен 55%. Риск в каждой сделке — 1% от капитала (т. е. 70$). Допустим также, что торговая система предусматривает установку стоп-лосс ордера на удалении 5 тиков от начальной цены и тейк профита — на расстоянии 8 тиков.

Торгуя одним фьючерсным контрактом E-mini S&P 500 (ES), риск в одной сделке составит 5 x 12,5 = 62,5$, что не превышает установленного риска в 1% от капитала.   Комиссионный сбор также находится в пределах однопроцентного риска. Выигрышная сделка при торговле одним контрактом будет равна 8 х 12,50 = 100$.

Это означает, что потенциальное вознаграждение от каждой совершенной сделки в 1,6 раза больше, чем риск (8/5).

Давайте сделаем предположение, что волатильность позволяет трейдеру совершать пять трейдов в день с использованием вышеуказанных параметров. Тогда в течение 20 торговых дней, т. е. одного месяца торговли, трейдер в среднем совершит 100 сделок.

Теперь рассчитаем, какое количество средств этот внутридневной трейдер сможет заработать на бирже в течение месяца:

55 прибыльных сделок: 55 x 100$ = 5 500$

45 убыточных сделок: 45 х 62,5$ = 2 812,5$

Валовая прибыль: 5 500$- 2 812,50$ = 2 687,5$

Предположим, что комиссия брокера равняется 4,12$ за одну сделку.

Чистая прибыль: 2 687,50$ — 412$ = 2,275,50$

Итак, чистая прибыль нашего воображаемого трейдера составила 2 275,50$, а это 32,5% от первоначального депозита. Это конечно же очень хороший результат, но вы должны понять, что это всего лишь умозрительный пример. На самом деле, существует множество факторов, которые могут влиять на уровень вашего заработка на бирже.

Не всегда можно найти пять качественных сделок внутри дня, особенно когда рынок двигается очень медленно в течение продолжительного времени. Также существует вероятность того, что во время низкой волатильности на рынке достижение целей по некоторым позициям будет невозможно, а это означает, что какие-то из них придется закрыть с меньшей прибылью.

То же самое касается и потерь. Например, трейдер, торгующий дискреционно, может принять решение  о закрытии убыточной позиции еще до срабатывания стоп лосса (чит. статью «Дискреционная и системная торговля — какой подход лучше?»)

Также, на рынке существует такое неприятное явление, как проскальзывание. Это неизбежная часть реальной торговли. При проскальзывании вы теряете больше, чем планировали, когда устанавливали стоп лосс. Здесь важно отметить, что на высоколиквидных рынках, таких как E-mini S&P 500, проскальзывание обычно не является главной проблемой.

Сколько зарабатывают на бирже, сколько можно заработать на фондовой бирже — Энциклопедия — FinCake

На вопрос, сколько зарабатывают на бирже, не может быть однозначного ответа. Финансовый результат деятельности трейдера зависит от множества факторов. Если верить рекламе, то любой новичок уже через неделю способен иметь ежедневный доход от сотни долларов. Соответствует ли это утверждение действительности и сколько зарабатывают на фондовой бирже?

Чтобы ответить на этот вопрос, в первую очередь нужно определить, из чего складываются доходы трейдера, какие факторы влияют на их величину и сколько можно заработать на бирже исходя из этих данных. Показателем успешной деятельности являются проценты, на которые увеличивается депозит игрока, однако не стоит забывать, что важная составляющая — это деньги.

Например, при депозите в 1 доллар даже стопроцентная прибыль будет незначительной, поэтому, сколько зарабатывает трейдер на бирже, зависит от суммы, которую он вкладывает.

Таким образом, на формирование прибыли одинаковое влияние оказывают два фактора: размер депозита и эффективность торговли.

Сколько зарабатывает трейдер на бирже

То, сколько зарабатывают брокеры на бирже, теоретически не ограничено никакими рамками. На практике все обстоит несколько иначе. Лидирующие позиции в этой отрасли принадлежат хедж-фондам. В среднем показатель доходности по ним составляет приблизительно 20 процентов. Самые успешные из них приносят своим собственникам ежегодную прибыль не менее 40 процентов. Без учета вознаграждения за управление и вычета налогов доход может достигать 80 процентов. Точные цифры, сколько зарабатывают на бирже такие игроки, назвать невозможно, но это очень внушительные суммы.

Такие результаты, естественно, демонстрируют только опытные управляющие, десятилетиями работающие в этой сфере и знающие все ее нюансы. Сколько зарабатывает трейдер на бирже, только начинающий свою деятельность, исчисляется другими весовыми категориями.

Сколько зарабатывают брокеры на бирже, также зависит от того, какими активами они торгуют:

• драгоценными металлами;
• акциями и ценными бумагами;
• валютой;
• полезными ископаемыми и другим.

Все вышеперечисленные активы при правильном подходе могут приносить годовой доход не менее 100 процентов.

Величина депозитов

Большинство начинающих трейдеров имеет депозит, размер которого не превышает нескольких сотен долларов. Как говорит статистика, при благоприятном стечении обстоятельств за год эта сумма удваивается в среднем в два раза, поэтому подсчитать, сколько можно заработать на бирже не рискуя, достаточно просто. Соответственно, чтобы получать приличный доход, нужно и вложить большую сумму. Кроме того, следует помнить, что ежегодная прибыль будет составлять около 100 процентов. Однако многие трейдеры привлекают инвесторов в собственные ПАММ-счета, что позволяет им начать работу с относительно небольшим личным капиталом.

Как заработок зависит от стратегии?

То, сколько зарабатывают на фондовой бирже, также определяется правильным выбором стратегии. Есть два типа поведения трейдеров: размеренная торговля без рисков и игра с большими ставками, которая может обогатить в одночасье, но также легко лишить всего капитала.

Настоящий профессионал с опытом вряд ли станет рисковать своим торговым капиталом, который является его основным инструментом. Такая стратегия характерна для новичков, которые в рекламе видели, сколько зарабатывают на бирже, играя по-крупному. Но реклама чаще всего не является объективным источником информации. Она скорее уводит от реальности, обещая золотые горы.

Что влияет на прибыль?

Сколько можно заработать на бирже, зависит не только от депозита и стратегии. На доходность влияют многие другие факторы, а именно:

• Текущая ситуация на рынке. Точно предсказать поведение рынка практически нереально. За один день можно сделать сразу несколько выгодных ходов, но бывают периоды, когда хорошую сделку приходится ждать неделями.
• Выдержка трейдера. Можно проанализировать, сколько зарабатывают на фондовой бирже уравновешенные трейдеры, не поддающиеся эмоциям, и сравнить прибыль с заработком «горячих» новичков. Результат будет явно не в пользу последних.
• Способность анализировать риски. То, сколько зарабатывает трейдер на бирже, определяется его умением объективно оценивать риски, особенно если он работает на инвестора.

Из всего вышеперечисленного можно сделать выводы, что то, сколько зарабатывают брокеры на бирже, зависит от суммы депозита, стратегии игры, личностных качеств и умения анализировать ситуацию, просчитывая на несколько ходов вперед. Перед началом работы на бирже важно пройти обучающие курсы и досконально разобраться в тонкостях фондового рынка. В этом случае успех будет гарантирован.

Как я потерял все деньги на бирже

В это время я еду на день рождения к друзьям, и всё это время судорожно пытаюсь завершить сделку с телефона. В итоге цена меняется таким образом, что у меня оказывается минус 5 тысяч долларов. Звонит Виктор с криками: «Американцы ввели плавающий спред!» И предлагает внести ещё денег, которых у меня нет. Звонит Саша и предлагает внести 500 долларов мне, и он сам вложит столько же своих денег. На это я соглашаюсь. Сделку восстанавливают, я на дне рождения, весь зелёный. Минус приближается уже к 6 тысячам долларов. Виктор мне в это время постоянно звонит, злится и бросает трубку. Потом перезванивает и говорит, что спред вернут в нормальное русло в понедельник. Я жду.

Конечно, в понедельник ничего не меняется — и во вторник, и среду, и четверг. В это время я понял, что мне заблокировали сайты и что нет никакого плавающего спреда, и вообще они мошенники и всё делали для того, чтобы выманить деньги. Осознав, что на счёте у меня осталось 2 тысячи долларов, я закрываю сделку с минусом 6 тысяч долларов. 

После я пишу претензию по поводу изменения цены сделки. Перезванивает «хороший» брокер и говорит, что всё дело в «плавающем спреде». Тут я уже срываюсь, говорю, что всё это обман, что нельзя изменить цену открытого ордера. На что он отвечает: «Я не знаю». И это человек, который рассказывает, что работает в этой сфере десять лет. Аргумент один — это рынок, здесь возможно всё. Буквально: «Люди здесь как зарабатывают миллионы, так и теряют. На бирже много чего необъяснимо. Но никто мне не набирает и никто мне не ноет». И продолжает нагнетать обстановку: «Никто не знает, как система работает. Ты, когда идёшь на рынок, знаешь, что всё сопряжено с рисками. Если ты знаешь, что здесь риски, зачем ты сюда идёшь? Найди себе какое-то другое занятие, продавай молоко».

Связываюсь с «плохим» брокером, и он говорит, что я не мог закрыть сделку из-за перезагрузки сервера. И тут одобряют мне мою заявку на выдачу средств — 2 тысячи долларов. И из них мне приходит опять только 10 %. Звонок финансового отдела как песня (всё это я записывал на диктофон): «Вы понимаете, что происходит в мире? Банк не принимает транзакции! Нефть падает! Крах банковской системы у вас в стране!» – кричит в трубку истеричная Ксения Михайлова. Вопрос второй: почему деньги пришли не на валютный банковский счёт, а на рублёвую карту? Сотрудница объясняет это тем, что какой-то робот сам решает и находит оптимальный и самый удобный способ. «Сейчас у многих банков отзывают лицензии, у банков все транзакции из-за границы очень сильно проверяются, попадают под подозрения по отмыванию денег», — услышал я. И завершающее — «доллары приходят из-за границы и на долларовый счёт, всё проверяется, поэтому вам было отослано всё на карту, потому что карта у вас рублёвая». И опять «оставшаяся сумма на транзитном счёте, мы её вернём и будем вас информировать». Прошёл почти месяц — нет никакой информации. Деньги с торгового счёта ушли, на карточку они не пришли. Они где-то зависли: дозвониться до них я не могу ни на один из номеров, на претензии в почту тоже мне никто не отвечает.

Как заработать на бирже

Сотни лет люди торгуют акциями и тысячи лет пользуются валютой. Регулярно происходят страшные и ужасные кризисы. И каждый раз после них идет новый цикл роста промышленности и подъема экономики. Так было, есть и, скорее всего, будет продолжаться…

Циклы спадов и подъемов экономики можно отчетливо увидеть на исторических графиках. И, вероятность того, что это будет продолжаться пока существует наш мир в том виде в каком есть,

стремится к 100 процентам. 

Можно ли на этом заработать, не вдаваясь в подробности почему это происходит?

Ответ: да. 

Разбираясь в причинах движения экономики в ту или другую сторону можно быть более уверенным в своей правоте и с этой уверенностью и спокойствием зарабатывать сотни процентов годовых! По крайней мене, знания позволят Вам, как минимум, не потерять и сохранить свои деньги. 

Как можно на этих волнах защитить свои деньги, зарабатывать и постоянно получать большую доходность?

Биржа и брокеры предоставляют любому человеку возможность торговать ценными бумагами (акциями, облигациями), производными финансовыми инструментами (фьючерсами, опционами).

 

Защититься можно хеджированием. На рынке есть разнонаправленные инструменты, например фьючерс на Индекс РТС и фьючерс на пару Доллар/Рубль. Если посмотреть на истории, то можно заметить, что присутствует горизонтальная симметрия. Это означает, что без большого риска, можно купить акции компаний и купить фьючерс на Индекс Доллар/Рубль. На резких колебаниях рынка акций вниз мы не получим больших убытков, так как фьючерс на Доллар/Рубль вырастет. По мере развития бычьего рынке хедж нужно уменьшать. 

Если рынок бычий и нет никаких предпосылок для его разворота, то можно просто частями покупать и докупаться, если всё идет по плану. Как только рынок замедлится и начнет разворачиваться, нужно закрывать позицию и фиксировать прибыль.

Умелые трейдеры зарабатывают на бирже постоянно.

На медвежьем рынке (кризис), когда практически все акции сильно снижаются в цене, трейдеры покупают фьючерс на пару Доллар/Рубль. В это время Рубль дешевеет, а Доллар дорожает. В конце этого тренда на все подорожавшие доллары покупаются сильно подешевевшие акции, или тот же самый фьючерс на Индекс РТС. После чего наступает бычий рынок. Акции начинают расти в своей цене на сотни и тысячи процентов! А фьючерс на пару Доллар/Рубль совершает свое падение. Как только будет достигнута вершина этой волны всё повторяется с начала — акции продаются (на рынке начинается паника, все начинают кричать «кризис»), доллары покупаются. 

В данном виде заработка важно не только понимать текущие условия экономики, но и нужно уметь управлять капиталом. 

Важно правильно входить в рынок. На растущем рынке нужно покупать когда всё падает, на коррекциях. И не нужно бояться этого делать. Если коррекция нормальная, то риск минимальный, а прибыль придет очень быстро и накопленный доход не позволит Вам переживать об убытках. 

 

Сколько можно заработать на бирже?

Ключевые ставки продолжают снижаться по всему миру. Вслед за ними падают и уровни «безрисковых» доходностей (по государственным облигациям и банковским вкладам). В итоге, частные лица массово приходят на фондовый рынок в погоне за ускользающими процентами. И это действительно логично – еще пять лет назад можно было спокойно получать более 10% по депозитам без особых рисков. Однако ситуация меняется, а вот аппетиты молодых инвесторов остаются прежними, а иногда и вовсе становятся запредельными из-за отсутствия понимания особенностей функционирования финансовых рынков. Сегодня мы поговорим о двух важнейших составляющих финансов – риске и доходности.

«Чем больше, тем лучше»

Так уж вышло, что мне достаточно часто приходится общаться с клиентами брокерских компаний, а также просто со знакомыми, которые хотят получить несколько «советов» о том, как же сейчас можно «больше заработать».

К сожалению, чаще всего среднестатистический новоиспеченный частный инвестор считает биржу неким золотым дном, из которого при должном умении возможно «выкачивать» просто невероятные деньги. Люди, еще недавно радовавшиеся 7-8% по вкладам, вдруг начинают задумываться об «удвоении/утроении… капитала» за пару лет, а иногда и месяцев. Если спросить у них об инвестиционной цели – о том, сколько они хотят заработать, то в 99% случаев ответ будет звучать примерно так: «чем больше, тем лучше». Это называется фокусированием на доходности при игнорировании риска, что является одной из самых опасных ошибок на рынке.

«А вот я знаю, что он заработал…»

Нередко случается, что при попытках введения начинающего инвестора в объективную рыночную реальность (о которой мы поговорим чуть позже), приходится столкнуться с явным непониманием. «Какие 10-15% годовых? А вот у меня друг/брат/одноклассник/знакомый… «сделал» 100% за несколько месяцев, хотя он далек он всей этой экономики и финансов», – заявляют «инвесторы» с просьбой рассказать, а как же им «сделать» так же.

Что ж, здесь стоит признать, что, действительно, на бирже можно заработать сколько угодно, однако весь вопрос в системности и прогнозируемости будущих результатов, а не попытках повторения сиюминутных.

Можно не знать ничего о рынке, но, как говорится, прийти, накупить по чьему-то совету или же попросту какому-либо слуху дальний опцион/ фьючерс на все «плечи»/ неликвидную бумагу и т.д., а потом в результате случайности (коих на рынке немало) получить за кратчайший промежуток времени просто фантастическую доходность, сочтя себя великим инвестором.

К сожалению, практически гарантированно все эти «знакомые», которые сумели разового «сорвать куш», в будущем обречены на крайне нервное инвестирование при невозможности не только повторения прошлых результатов, но и вовсе получения положительной прогнозируемой доходности.

Краткосрочно на бирже возможно все, что угодно. Однако на длинном инвестиционном горизонте более 80% рыночных игроков неспособны даже попросту показать положительный прирост капитала.

Лучше, чем Уоррен Баффет?

Итак, далее приходится работать с возражениями: «А почему нельзя заработать столько? А сколько можно?». Для начала стоит вспомнить о том, что среднегодовая доходность американского индекса S&P 500 за последние 45 лет составляет около 10% годовых. Тут же стоит отметить, что великое множество инвестиционных фондов на значительном горизонте не могут превзойти рынок. Зарабатывать больше, чем дает широкий рынок – крайне нетривиальная задача.

При этом, признанный величайший в мире инвестор Уоррен Баффет вместе со своей инвестиционной компанией Berkshire Hathaway долгосрочно сумел показать в среднем 20-25% доходности в год. Повторюсь:

• Собственно рынок с учетом увеличения мировой производительности труда и т.д., растет примерно на 10% в год;
• Лучший в мире инвестор с огромным опытом, командой, доступом к информации и т.д. показывает примерно 20-25% годовых.

Однако же рядовой частный инвестор желает «десятки и сотни годовых». Думаю, что комментарии здесь излишни.

Сначала риск, а потом доходность

«Безрисковая ставка» – очень интересное понятие. Так называют ставку, которую способны обеспечить самые надежные государственные облигации, а также крупные банки. Сейчас в РФ, в зависимости от срока, безрисковая ставка находится на уровне 3-6%. Все, что выше, как легко догадаться, будет уже ставкой рисковой.

Риск – это параметр, присущий ситуации, имеющей возможность неопределенности исхода при реализации ряда негативных факторов. Проще говоря, рассчитывая на доходность выше безрисковой ставки, вы можете не только не заработать, но еще и потерять вложенные деньги.

Чем выше потенциальная доходность, тем выше риск – важнейший постулат инвестирования. Не осознав его в полной мере, можно даже не пытаться рассчитывать на стабильные положительные результаты «работы» на рынке. Я убежден в том, что начинающий инвестор в первую очередь должен думать о риске, а не о доходности.

Так заработать то здесь можно?

Можно подумать, что я пытаюсь отпугнуть людей от прихода на биржу. Напротив, я считаю, что разумное инвестирование на фондовом рынке – единственный правильный путь для постепенного наращивания своего капитала  (сейчас мы не говорим о бизнесе и т.д.). За 2020 год на российском рынке было открыто больше брокерских счетов, чем за все прошлые 20 лет. И это прекрасно, особенного если взглянуть на поведение частных инвесторов в марте этого года. Я лишь пытаюсь внести свою лепту в формирование финансовой грамотности граждан и привести их финансовые цели к гармонии с суровой реальностью.

Можно ли что-то заработать на бирже? Да, если использовать разумный фундаментальный подход, иметь диверсифицированный набор ценных бумаг, а лучше применять полноценный портфельный подход, то можно рассчитывать на стабильные 10-15% долгосрочной доходности. Это будет отличным результатом.

Как конкретно все это сделать? Не буду здесь подробно останавливаться на данном вопросе. Ранее я уже публиковал несколько статей в этой области:

Фантастический год

Во избежание искажения ожиданий стоит отметить, что 2020 год стал по-настоящему фантастическим для многих инвесторов. В этом году мы увидели быстрейшее падения рынков за всю историю, а затем и аналогичный сильнейший их выкуп. Беспрецедентные действия мировых регуляторов наполнили финансовую систему ликвидностью, в результате чего инфляция активов стала стремительно обгонять потребительскую инфляцию.

В середине 2020 года можно было купить практически все, что угодно, и оно все равно бы выросло. Фундаментальные факторы, стоимостная оценка и т.д. – в моменте это все стало неважным. Денег много и их надо на что-то тратить, чтобы получить доходность.

Я все еще оптимистично смотрю на будущее мировых фондовых рынков и убежден, что необходимо постоянно иметь аллокацию в рисковых активах, однако также считаю, что вероятность увидеть столь же стремительный рост «всего и вся» в следующем году не слишком велика.

И что же в итоге?

Итак, сколько можно заработать на бирже? Краткосрочно сколько угодно, но это будет случайностью. Долгосрочно же при грамотном подходе около 10-15% годовых. Поверьте, это очень хорошая доходность, лишь кажущаяся незначительной. В будущем сложный процент проявит себя во всей красе.

Биржа – это место для постепенного наращивания капитала, а не для его быстрого приумножения. Стоит это понять как можно раньше, чтобы в дальнейшем не пришлось учиться на своих ошибках.

Успехов!

Автор: Алексей Соловцов

Вам может быть интересно:

Базовые знания о финансах и рынках:

• «Buy the rumor, sell the fact». Почему инвесторы «покупают на слухах и продают на фактах»?
• «Sell in May and Go Away». Почему на фондовом рынке продают в мае и покупают в октябре?
• Что такое IPO и как в них правильно инвестировать?
• Что такое прямой листинг (DPO)? Для кого это хорошо, а для кого плохо?
• Может ли брокер украсть ваши деньги и акции?
• Стратегия Carry trade (Кэрри трейд). Что это такое и как работает?
• Избирательная система США. Как проходят выборы?
• Депозитарные расписки ADR и GDR. Что это такое и зачем нужно?
• Показатель ROE (рентабельность капитала). Что это такое и зачем нужно?
• Показатель «Чистый долг/EBITDA». Что это такое, как считать и использовать?
• Коэффициент текущей ликвидности (CR). Что это такое и как использовать?
• Бюджетное правило в России. Что это такое, зачем нужно и как работает?
• Зачем ЦБ РФ снижает ключевую ставку, и кто от этого страдает?
• Дивидендные акции (Income Stocks). Что это такое и зачем нужно?
• Маржинальная торговля и кредитные плечи. Что это и зачем?
• Что такое дюрация облигаций и зачем она нужна? Просто о сложном
• Зачем компании выкупают свои акции? Buyback: хорошо это или плохо?
• Аттестат ФСФР и квалифицированный инвестор. Инструкция по сдаче экзамена
• Где используются «основные» металлы: золото, серебро, палладий, платина, медь, никель…?
• Кредитные рейтинги от Standard & Poor’s. Что это такое и как использовать?
• Что такое индексы деловой активности PMI и как их использовать?
• Используем рыночную неэффективность при дивидендных отсечках
• Обыкновенные и привилегированные акции. В чем различия и что лучше?
• Бессрочные (вечные) облигации. Что это такое и зачем нужно?

Фундаментальные обзоры эмитентов:

Сколько зарабатывает средний инвестор на бирже?

Средний инвестор согласно 20-летней статистике проигрывает всем рыночным индексам и ему даже не удается опередить инфляцию. Таковы результаты исследований Dalbar, которые вы видите в табличном виде на картинке ниже:

Среднегодовые доходности различных финансовых инструментов и доходность среднего инвестора

Источник данных: J.P.Morgan

Методика рассчетов: Dalbar (в публичном доступе есть только исследование от 2016-го года).

Исследователи даже разложили “этот парадокс” на факторы. Средний инвестор зарабатывает меньше рынка по следующим причинам в порядке значимости:

• Нерациональное поведение самого инвестора (панические продажи, попыкти нахождения идеальных точек входа и другие рыночно-алхимические приемы) – 42%-й вклад в причинность отставания;
• Комиссии – 22-й % вклад;
• Вывод денег с рынка, так как они понадобились инвестору по другим причинам и из-за этого он упустил рыночный рост – 19% вклад;
• Недостаток кеша, который опять же приводит к пропуску фаз роста – 17% вклад.

Третью и четвертую причину я бы объединил в единую: неправильное финансовое планирование в личных финансах, которая в итоге составит 36%-й вклад в причинность отставания доходности инвестора от рынка. Эта причина не лежит в плоскости самого рынка, здесь бессмысленно работать с рынком, нужно работать с личными финансами.

С комиссиями тоже совет простой: выбираем наиболее выгодные торговые планы, стараемся минимизировать комиссии всеми возможными способами. Кстати в исследовании не учтены налоги, в реальности же ещё инвестору надо минимизировать и налоги. 

А вот по рыночному поведению исследователи дают расширенные советы, некоторые из них лежат в плоскости психологии:

1. Проработайте ожидания по вашим инвестициям, изучите исторические данные, поймите, что на самом деле даже рыночная доходность или чуть ниже (из-за комиссий) – это отличный результат.
2. Контролируйте риски и нормально относитесь к временным просадкам.
3. Мониторьте ваше отношение к риску, так как оно меняется со временем. Наверное, имеется в виду, что с возрастом человек становится менее рискованным.
4. Делайте предсказания на уровне вероятностей. Условно, не надо говорить что я ожидаю от актива А роста до 1000 условных единиц. Вместо этого держите в голове хотя бы три сценария развития (если вы гений, можете сто): вероятность 20%, что актив будет стоить меньше 900; вероятность 60%, что актив будет стоить в районе 900-1100; и вероятность 20%, что актив будет выше 1100.

По факторам разобрана сама природа иррационального поведения инвесторов:

1. Неприятие потерь: отсюда вытекает целый спектр неправильных действий, начиная от отказа закрыть явно убыточные позиции и заканчивая хранением денег на банковских депозитах, где их “кушает” инфляция.
2. Недостаток информации: у отдельного инвестора всегда меньше информации, чем у целого рынка. Из-за этого решения принимаются без учета бОльшей части значимых факторов.
3. Ментальная фиксация цифр: в своей голове инвестор зафиксировал уже будущую прибыль, а в реальности может происходить совсем другая картина.  
4. Неверный подход к диверсификации: по факту инвестор может выбрать много инструментов и будет считать свой портфель диверсифицированным, но он не учел, что активы могут быть сильно коррелированы.
5. Перенос опыта со смежных областей на рыночные действия: в какой-то из областей инвестор до этого добился значительного успеха и пытается делать то же самое на рынке. Например, он был профессиональным атлетом и знает, что к успеху можно прийти только благодаря ежедневным тренировкам. По этой причине он начинает ежедневно торговать и совершать десятки операций, но это не приводит к доходу.
6. Сверх-оптимизм: все плохое случается с другими, но только не с нашим инвестором. Надежда на удачу, фортуну, русский авось. 
7. СМИ-зависимость: инвестор принимает свои решения на основе недавно прочитанной/услышанной информации. Часто информация ещё и противоречит друг другу, что окончательно может деморализовать инвестора со временем.
8. Сожаление или FOMO (Fear of missing out): синдром упущенной выгоды, когда инвестор видит, что известный ему актив растет без него, то есть он сам не успел его купить и упустил в какой-то степени прибыль.
9. Следование толпе: инвестор принимает решения не самостоятельно, а следует решениям большинства. Он может увидеть в чатах “яркое” обсуждение одного из активов и купит его только по этой причине. 

В документе 2016-го года есть один момент, который выбивается из общей теории. Он относится к странице №18. На ней авторы сравнивают поведение среднего инвестора и системного инвестора (модельный инвестор, который ежемесячно вкладывает одну и ту же сумму денег). Парадокс заключается в том, что средний инвестор обошел на исследуемом периоде системного инвестора. Но сами же исследователи это объясняют тем, что средний инвестор начинал с $3300 и годы бурного роста с 1996 по 1999 год “захватил” этим капиталом, в то время, как системный инвестор вкладывать начал вообще с нуля и ежемесячно инвестировал по $41.67 (в исследовании даже здесь ошибка, так как указано про $40.67). Естественно годы бурного роста он “пережил” с низкой базовой инвестиционной суммы. Зачем так сделали исследователи для меня остается загадкой, так как для эквивалентного сравнения надо было делать одинаковые стартовые условия. Разумеется, если кто-то начинает с $3300, а другой с 0 и при этом общая сумма инвестиций всего $10 000, то первый инвестор с большой долей вероятности будет долгое время опережать второго.

Но дальше дела обстоят ещё хуже. Я нашел несколько фундаментальных проблем в рассчетах у DALBAR и полдня ломал голову, где я могу быть не прав. Понаделал электронных таблиц и несколько часов сидел разбирался. И все равно приходил к выводу о наличии фундаментальных ошибок в математике. Разве может такая крупная исследовательская компания ошибаться, а выводы при этом публикуются затем гигантами финансового мира, например J.P.Morgan? Вывод – МОЖЕТ! Вот очень подробная статья по ошибкам в исследовании DALBAR. 

Даже с учетом фундаментальных ошибок Dalbar можно полагаться на их глобальный вывод о том, что средний инвестор работает хуже рынка. В разном ракурсе эту информацию можно встретить в отчетах бирж, книгах, конфиденциальной статистике брокеров.

Какой же глобальный вывод можно сделать из исследования частному инвестору? Инвестор, который раньше всего зашел в рынок, не выходил из него, а наоборот докладывал средства, покажет лучшие результаты, чем инвестор, который постоянно “скачет на рынке”. Все дороги ведут к Asset Allocation&HODL стратегии. 

Рад подарить вам постоянную скидку 20% на торговые комиссии на бирже Binance (можно покупать криптовалюту с пластиковых карт):

Автор блога в Telegram:

6526 Всего просмотров 1 Сегодня просмотров

Facebook

LinkedIn

VK

Google+

LiveJournal

Twitter

E-mail

Безопасность | Стеклянная дверь

Мы получаем подозрительную активность от вас или от кого-то, кто использует вашу интернет-сеть. Подождите, пока мы убедимся, что вы настоящий человек. Ваш контент появится в ближайшее время. Если вы продолжаете видеть это сообщение, напишите нам чтобы сообщить нам, что у вас проблемы.

Nous aider à garder Glassdoor sécurisée

Nous avons reçu des activités suspectes venant de quelqu’un utilisant votre réseau internet. Подвеска Veuillez Patient que nous vérifions que vous êtes une vraie personne.Вотре содержание apparaîtra bientôt. Si vous continuez à voir ce message, veuillez envoyer un электронная почта à pour nous informer du désagrément.

Unterstützen Sie uns beim Schutz von Glassdoor

Wir haben einige verdächtige Aktivitäten von Ihnen oder von jemandem, der in ihrem Интернет-Netzwerk angemeldet ist, festgestellt. Bitte warten Sie, während wir überprüfen, ob Sie ein Mensch und kein Bot sind. Ihr Inhalt wird в Kürze angezeigt. Wenn Sie weiterhin diese Meldung erhalten, informieren Sie uns darüber bitte по электронной почте: .

We hebben verdachte activiteiten waargenomen op Glassdoor van iemand of iemand die uw internet netwerk deelt. Een momentje geduld totdat, мы исследовали, что u daadwerkelijk een persoon bent. Uw bijdrage zal spoedig te zien zijn. Als u deze melding blijft zien, электронная почта: om ons te laten weten dat uw проблема zich nog steeds voordoet.

Hemos estado detectando actividad sospechosa tuya o de alguien con quien compare tu red de Internet. Эспера mientras verificamos que eres una persona real. Tu contenido se mostrará en breve. Si Continúas recibiendo este mensaje, envía un correo electrónico a para informarnos de que tienes problemas.

Hemos estado percibiendo actividad sospechosa de ti o de alguien con quien compare tu red de Internet. Эспера mientras verificamos que eres una persona real. Tu contenido se mostrará en breve. Si Continúas recibiendo este mensaje, envía un correo electrónico a para hacernos saber que estás teniendo problemas.

Temos Recebido algumas atividades suspeitas de voiceê ou de alguém que esteja usando a mesma rede.Aguarde enquanto confirmamos que Você é Uma Pessoa de Verdade. Сеу контексто апаресера эм бреве. Caso продолжить Recebendo esta mensagem, envie um email para пункт нет informar sobre o проблема.

Abbiamo notato alcune attività sospette da parte tua o di una persona che condivide la tua rete Internet. Attendi mentre verifichiamo Che sei una persona reale. Il tuo contenuto verrà visualizzato a breve. Secontini Visualizzare questo messaggio, invia un’e-mail all’indirizzo per informarci del проблема.

Пожалуйста, включите куки и перезагрузите страницу.

Это автоматический процесс. Ваш браузер в ближайшее время перенаправит вас на запрошенный контент.

Подождите до 5 секунд…

Перенаправление…

Заводское обозначение: CF-102 / 61ec0fc76afe4a74.

Безопасность | Стеклянная дверь

Мы получаем подозрительную активность от вас или от кого-то, кто использует вашу интернет-сеть.Подождите, пока мы убедимся, что вы настоящий человек. Ваш контент появится в ближайшее время. Если вы продолжаете видеть это сообщение, напишите нам чтобы сообщить нам, что у вас проблемы.

Nous aider à garder Glassdoor sécurisée

Nous avons reçu des activités suspectes venant de quelqu’un utilisant votre réseau internet. Подвеска Veuillez Patient que nous vérifions que vous êtes une vraie personne. Вотре содержание apparaîtra bientôt. Si vous continuez à voir ce message, veuillez envoyer un электронная почта à pour nous informer du désagrément.

Unterstützen Sie uns beim Schutz von Glassdoor

Wir haben einige verdächtige Aktivitäten von Ihnen oder von jemandem, der in ihrem Интернет-Netzwerk angemeldet ist, festgestellt. Bitte warten Sie, während wir überprüfen, ob Sie ein Mensch und kein Bot sind. Ihr Inhalt wird в Kürze angezeigt. Wenn Sie weiterhin diese Meldung erhalten, informieren Sie uns darüber bitte по электронной почте: .

We hebben verdachte activiteiten waargenomen op Glassdoor van iemand of iemand die uw internet netwerk deelt.Een momentje geduld totdat, мы исследовали, что u daadwerkelijk een persoon bent. Uw bijdrage zal spoedig te zien zijn. Als u deze melding blijft zien, электронная почта: om ons te laten weten dat uw проблема zich nog steeds voordoet.

Hemos estado detectando actividad sospechosa tuya o de alguien con quien compare tu red de Internet. Эспера mientras verificamos que eres una persona real. Tu contenido se mostrará en breve. Si Continúas recibiendo este mensaje, envía un correo electrónico a para informarnos de que tienes problemas.

Hemos estado percibiendo actividad sospechosa de ti o de alguien con quien compare tu red de Internet. Эспера mientras verificamos que eres una persona real. Tu contenido se mostrará en breve. Si Continúas recibiendo este mensaje, envía un correo electrónico a para hacernos saber que estás teniendo problemas.

Temos Recebido algumas atividades suspeitas de voiceê ou de alguém que esteja usando a mesma rede. Aguarde enquanto confirmamos que Você é Uma Pessoa de Verdade.Сеу контексто апаресера эм бреве. Caso продолжить Recebendo esta mensagem, envie um email para пункт нет informar sobre o проблема.

Abbiamo notato alcune attività sospette da parte tua o di una persona che condivide la tua rete Internet. Attendi mentre verifichiamo Che sei una persona reale. Il tuo contenuto verrà visualizzato a breve. Secontini Visualizzare questo messaggio, invia un’e-mail all’indirizzo per informarci del проблема.

Пожалуйста, включите куки и перезагрузите страницу.

Это автоматический процесс. Ваш браузер в ближайшее время перенаправит вас на запрошенный контент.

Подождите до 5 секунд…

Перенаправление…

Заводское обозначение: CF-102 / 61ec0fcd7e4e18e5.

Влияние обменных курсов на заработную плату экспатов

Один из менее очевидных, но критических вопросов при структурировании командировки за границу — это то, как оплачивают работника-эмигранта и какое влияние курсы обмена валют могут иметь на фактическую сумму заработной платы.Из-за различных подходов к выплате заработной платы эмигранту нет единого способа проанализировать эту проблему, и во многих случаях это будет зависеть от характера и продолжительности назначения, а также от особенностей трудового договора.

Ключевые вопросы оценки колебаний курса валют для заработной платы иностранцев

Обменный курс валюты становится проблемой для зарплаты иностранца двумя способами:

1. Окончательная стоимость для работодателя по заданию
2. Сумма денег, которую получает сотрудник, относительно как его национальной валюты, так и валюты иностранной страны, в которой он работает и живет во время командировки.

Подпишитесь, чтобы получать больше подобных сведений.

Краткосрочные и временные задания представляют меньшую проблему, поскольку резкие колебания валютных курсов обычно происходят в течение более длительного периода времени. Однако для долгосрочных заданий нетрудно представить сценарии, в которых может возникнуть дисбаланс, создаваемый обменными курсами, которые выгодны либо работодателю, либо работнику. Основные используемые подходы призваны минимизировать любые крайние валютные дисбалансы или, по крайней мере, определить, какая сторона несет риск.

Многонациональные работодатели должны ответить на следующие вопросы относительно заработной платы эмигранта:

• Следует ли вам предлагать условия контракта для корректировки заработной платы, если обменные курсы отличаются более чем на определенную сумму.
• Записываете ли вы эти валютные буферы в трудовой договор и учитываете ли вы их при составлении бюджета должности?
• Что произойдет, если обменный курс изменится в пользу сотрудника, или если валютная пара является неустойчивым курсом, который постоянно меняется?
• Ответ на эти вопросы может заключаться в конкретных подходах, обычно используемых для управления заработной платой экспатов во время командировки.

Сравнение трех наиболее распространенных подходов к зарплате экспатов

Используются три основных подхода:

1. Локализация
2. Выравнивание
3. Пакет экспатриантов (для особо тяжелых условий работы)

Локализация

Локализация может быть лучшим вариантом для сотрудника, поскольку зарплата экспатов фиксируется в местной валюте, что позволяет им вносить в бюджет расходы на проживание в местной экономике без каких-либо неожиданных сюрпризов из-за колебаний курсов валют. Следовательно, работодатель будет брать на себя любые изменения обменных курсов, будь то в сторону увеличения или уменьшения, а работник будет получать постоянную сумму заработной платы в местной валюте. Такой подход возлагает бремя ответственности непосредственно на работодателя с точки зрения составления бюджета для должности и прогнозирования изменений обменных курсов.

Выравнивание

При выравнивании заработная плата экспатов фиксируется по ставке, основанной на национальной валюте, а не на местной иностранной валюте. Таким образом, если обменный курс колеблется так, что работник получает меньшую зарплату в местной валюте, ему придется скорректировать свои местные расходы на проживание и бюджет, что может показаться несправедливым бременем при назначении на работу.Опытные эмигранты могут использовать какую-либо форму валютного хеджирования, например форвардные или фьючерсные контракты, но это выходит за рамки обычного опыта для среднего сотрудника.

Конечно, служащий также может извлечь выгоду из изменения курсов валют, которое укрепит домашнюю валюту по отношению к принимающей валюте, эффективно увеличивая их зарплату в местной валюте. Для выравнивания может потребоваться некоторый буфер обменного курса в трудовом договоре для защиты работника от непредвиденного изменения валютных курсов, которое снижает получаемую им заработную плату в местной валюте.

Expat Packages

В этом сценарии правопреемник-эмигрант получает компенсацию за любые особые трудности или расходы, связанные с назначением, включая жилищные пособия, расходы на образование или резервы на колебания курсов валют. Исторически это было нормальной практикой, так как назначение экспата считалось нежелательным или деструктивным для работника. Однако заграничные командировки приобрели новую привлекательность как средство для карьерного роста. Таким образом, тенденция уходит от предложения значительной компенсации за задействованные усилия и перемещение, включая щедрую защиту обменного курса.

Если локализация и выравнивание теперь становятся стандартной практикой, возникает вопрос, как работодатель может защитить себя и своих сотрудников от резких изменений курсов валют. Один из ответов на этот вопрос может заключаться в методе предоставления двойных или разделенных ведомостей заработной платы иностранным сотрудникам в качестве средства распределения риска и минимизации неблагоприятных изменений в размере заработной платы.

Использование двойных или разделенных ведомостей заработной платы для компенсации колебаний обменного курса

Одним из решений защиты от риска колебания курса валюты является использование теневого или раздельного расчета заработной платы.Эта стратегия может распределять часть зарплаты в валюте страны происхождения, а остальную часть — в валюте страны пребывания.

Распределение заработной платы в соответствии с расходами сотрудников

Например, если у экспата есть фиксированные текущие расходы в своей стране, такие как выплаты по ипотеке, пенсионные взносы или медицинское страхование, то эти суммы могут быть выплачены в валюте страны проживания.

Другие расходы, связанные с назначением, такие как аренда, питание и другие расходы на проживание, могут быть оплачены в местной валюте, чтобы у сотрудника не было ежемесячного дефицита из-за обменного курса. Жилищные надбавки также могут выплачиваться в местной валюте на основе индекса стоимости жизни в принимающей стране, чтобы обеспечить справедливую компенсацию по конкретным классификациям сотрудников.

Дополнительные преимущества раздельной оплаты труда

В дополнение к распределению валютного риска двойная или раздельная заработная плата может предложить преимущество выполнения местных требований к заработной плате, таких как удержание налогов или соблюдение стандартов минимальной заработной платы. Необходимо преодолеть сложности бухгалтерского учета, но в конце концов работодатель может управлять трудовым договором таким образом, чтобы контролировать расходы и гарантировать сотруднику постоянный уровень заработной платы.Распределение заработной платы может быть скорректировано для каждого сотрудника в зависимости от того, где у него большая часть своих ежемесячных расходов, дома или за границей.

Как использовать зарегистрированного работодателя GEO для управления обменными курсами для экспатов

Если компания использует раздельную или двойную заработную плату для управления обменными курсами, этот процесс можно упростить, используя местного зарегистрированного работодателя GEO в принимающей стране. GEO будет вести часть платежной ведомости принимающей страны, обеспечивая полное соблюдение местных налоговых требований, налоговых сборов и требований к занятости.Таким образом, проблема обменных курсов решается без каких-либо проблем с властями.

Сводка

Сложность расчета заработной платы и начисления заработной платы экспатов создает дополнительные проблемы, если принять во внимание обменные курсы. Поскольку существуют связанные вопросы, связанные с соблюдением местного законодательства, подоходным налогом дома и в принимающей стране, а также с продолжительностью трудового договора, компании может быть полезно рассмотреть возможность использования решения для расчета заработной платы, такого как Shield GEO.Shield может помочь вам оценить преимущества и недостатки использования локализации, выравнивания или разделения заработной платы для компенсации рисков изменения курса валюты для вашей компании и иностранных сотрудников.

Свяжитесь с нами, чтобы узнать больше о том, как решение «Зарегистрированный работодатель» может помочь вашей компании.

Статистика заработной платы комиссии по ценным бумагам и биржам

Заработная плата комиссий по ценным бумагам и биржам за 2018 год

4,569 СОТРУДНИКИ

186 241 долл. США.67 СРЕДНЯЯ ЗАРПЛАТА

$ 842,93 млн ОБЩАЯ ЗАРПЛАТА

Комиссия по ценным бумагам и биржам насчитывала 4569 сотрудников в 2015 году со средней заработной платой (базовый оклад + бонус) в размере 186 241,67 долларов США. Самым распространенным занятием был генеральный поверенный, за которым следовала бухгалтерия. Самая распространенная шкала — Sec Emp, бывшая под G, Gm и Ez.

Первые десять процентов сотрудников Комиссии по ценным бумагам и биржам зарабатывают 0% от общего дохода. Посмотрите список 100 самых высокооплачиваемых сотрудников Комиссии по ценным бумагам и биржам.

Распределение заработной платы в Комиссии по ценным бумагам и биржам

Топ-10 профессий в комиссии по ценным бумагам и биржам

Payscale Distribution

Самая распространенная шкала — Sec Emp, ранее находившаяся в ведении Gs, Gm и Ez, по которой оплачиваются 96,56% сотрудников Комиссии по ценным бумагам и биржам. За Sec Emp, ранее находившимся в рамках Gs, Gm и Ez, следует Sec Emp, ранее действовавшая в рамках плана оплаты Es Pay Plan, по которому выплачивается 3,22% сотрудников.

Поиск сотрудников комиссии по ценным бумагам и биржам

Используйте этот инструмент для поиска конкретных сотрудников по всей нашей базе данных.Вы можете использовать такие фильтры, как имя, фамилия, год работы и штат.

Фильтры

Год: ВСЕ ГОДЫ201820172016201520142013201220112010200920082007200620052004

Государство:

Любой StateAlabamaAlaskaArizonaArkansasCaliforniaColoradoConnecticutDelawareDistrict Из ColumbiaFloridaGeorgiaHawaiiIdahoIllinoisIndianaIowaKansasKentuckyLouisianaMaineMarylandMassachusettsMichiganMinnesotaMississippiMissouriMontanaNebraskaNevadaNew HampshireNew JerseyNew MexicoNew YorkNorth CarolinaNorth DakotaOhioOklahomaOregonPennsylvaniaRhode IslandSouth CarolinaSouth DakotaTennesseeTexasUtahVermontVirginiaWashingtonWest VirginiaWisconsinWyoming

Текущая страница, показывающая 0 из 0 сотрудников, загруженных за ~ секунды.

Имя	Год	Название	Расположение	Заработная плата

---

Агентский код Комиссии по ценным бумагам и биржам: SE00 .

Как инвесторы получают доход от инвестирования в ETF

Биржевые фонды (ETF) похожи на паевые инвестиционные фонды; однако это не одно и то же. Они торгуются как акции под своим собственным тикером, а капитал инвестора вносится в фонд пула, который инвестирует в определенные активы.Затем акции торгуются на национальных фондовых биржах.

Есть много разных способов инвестировать в ETF и много разных методов управления ими. Некоторые методы хороши для использования в стабильные экономические времена, а некоторые могут работать и в неспокойные времена.

Важно знать, какие методы вы можете использовать, чтобы независимо от рыночных обстоятельств вы могли снизить риски и продолжить зарабатывать.

ETF Инвестирование в нестабильные экономические времена

Мир находится в постоянном движении: есть опасения по поводу изменения климата и погодных условий, вирусы распространяются по всему миру, а политические отношения постоянно колеблются. Экономика и, следовательно, биржи ощущают влияние этих колебаний, из-за чего инвесторы не уверены, как они могут действовать в периоды неопределенности, которые приводят к волатильности рынка. У ETF есть несколько методов, которые можно использовать, чтобы продолжать зарабатывать и снижать риски резких колебаний из-за нестабильных экономических времен.

Лимитные приказы

Один из вариантов, который есть у инвесторов, — использовать лимитные ордера вместо рыночных. Рыночный ордер запускает покупку по следующей лучшей цене. Риск этого метода состоит в том, что следующая лучшая цена покупки может оказаться такой, которую вы не можете себе позволить.Точно так же следующая лучшая цена продажи может дорого вам обойтись.

Лимитные ордера устанавливают высокие и низкие цены на активы, которыми вы торгуете. Это позволяет свести к минимуму риск, установив максимальную цену покупки или продажи, которую вы можете потратить или потерять.

Избегайте открытия и закрытия сделок

Цены открытия и закрытия различаются, когда рынок открывается и закрывается. Обычно в это время случаются резкие колебания, поскольку инвесторы ожидают, что может произойти, исходя из событий в течение торгового дня или событий за ночь.

Вы можете снизить риск, дождавшись начала торговли до часа после открытия рынка, чтобы позволить ценовым колебаниям стабилизироваться, и прекратить торговлю за час до закрытия рынка, чтобы позволить колебаниям в конце дня происходить без вашего участия.

Если вы размещаете ордера при закрытии и что-то происходит, что меняет цену выбранных вами покупок, вы можете в конечном итоге заплатить слишком много или собрать слишком мало по сделкам, инициированным при закрытии.

Премии и скидки

Вы должны торговать, помня о надбавках и скидках.ETF торгуются с премией — когда рыночная цена выше, чем его внутридневная стоимость чистых активов (iNAV), или со скидкой — когда рыночная цена ниже iNAV.

Понимание iNAV ценной бумаги может помочь уберечь вас от покупки с премией или продажи со скидкой, не зная об этом. ETF состоят из ценных бумаг, основанных на других активах; цены этих базовых активов могут отличаться от цен ETF.

Это означает, что инвесторы должны знать базовые активы, на которых основаны их ETF, и отслеживать цены и производительность этих активов, чтобы понять чистую стоимость активов (NAV) своих ETF.Это также может побудить маркет-мейкеров (как правило, учреждения, у которых есть цены покупки и продажи акций в течение торгового дня) к использованию ETF в качестве инструмента определения цены.

Как инвесторы зарабатывают деньги на ETF

Зарабатывать деньги на ETF по сути то же самое, что делать деньги путем инвестирования в паевые инвестиционные фонды, потому что они работают почти одинаково. Однако основное различие между ними заключается в том, что ETF активно торгуются с интервалами в течение торгового дня, а взаимные фонды торгуются в конце торгового дня.

За колебаниями цен на ETF будет следить трейдер, который будет выбирать ценовые точки для покупки и продажи. Трейдер устанавливает критерии для выбранных ими сделок, используя лимитные или рыночные ордера.

То, как ваш ETF зарабатывает деньги, зависит от типа инвестиций, которые он держит.

ETF может инвестировать в акции, облигации или товары, такие как золото или серебро, или может попытаться отразить производительность индекса, такого как Dow Jones Industrial Average или S&P 500.

Уоррен Баффет любит советовать инвесторам инвестировать в индекс, основываясь на долговечности и стабильности на неспокойных рынках. Доходность может быть получена за счет сочетания прироста капитала — увеличения цены акций, которыми владеет ваш ETF, — и дивидендов, выплачиваемых теми же акциями, если вы владеете фондовым ETF, ориентированным на базовый индекс.

ETF фондов облигаций состоят из казначейских облигаций или высокопроизводительных корпоративных облигаций. Эти средства можно использовать как способ минимизировать риск портфеля за счет диверсификации за счет инвестиций, которые обычно приносят прибыль, когда фондовый рынок разворачивается.

Преимущества и недостатки ETF

Преимущества ETF

• Торговая гибкость

• Одна транзакция

• Снижение риска за счет разнообразия

• Налоговые льготы

• Снижение затрат и расходов на финансирование

• Ликвидность

• Прозрачность через подотчетность

• ETF могут быть основаны на менее волатильных инвестициях

Недостатки ETF

• Налог на дивиденды

• Колебания цен

• Низкие дивиденды

• Разброс цен

• Ошибки отслеживания индекса

Объяснение преимуществ

ETF позволяют трейдерам торговать в течение торгового дня по сравнению спаевые инвестиционные фонды, торгующие по цене закрытия. Это дает трейдерам возможность быстро входить и выходить из позиций, зарабатывая или теряя деньги в течение торговой сессии или дня.

При покупке ETF трейдер покупает в корзину средств, а не ищет отдельные акции для покупки. Если вы используете брокерский счет, это может снизить транзакционные издержки, поскольку расходы на одну транзакцию ниже, чем у нескольких транзакций.

Поскольку ETF состоит из ценных бумаг, основанных на многих базовых инвестициях, когда они добавляются в портфель трейдера, этот портфель становится более диверсифицированным.Диверсификация портфеля — это хорошо известный метод снижения общего риска, связанного с торговлей.

Инвестиции облагаются налогом по-разному — у ETF обычно меньше прироста капитала, чем у паевых инвестиционных фондов, и они облагаются налогом только тогда, когда ETF продается инвестором. Для сравнения: прирост капитала паевых инвестиционных фондов облагается налогом на протяжении всего срока существования фонда, что увеличивает сумму налогов, уплачиваемых с инвестиций.

Ликвидность — это способность превратить актив в наличные, в данном случае это возможность продавать ETF. Поскольку ETF можно торговать в течение дня, они обладают высокой ликвидностью по сравнению с другими типами инвестиций.

Активно управляемые ETF по закону обязаны публиковать свои активы ежедневно. Это дает ETF, которые имеют более высокие показатели оборачиваемости внутри фонда, большую прозрачность, чем паевые инвестиционные фонды, и делает управляющего ETF более ответственным за действия, которые они предпринимают для фонда.

Объяснение недостатков

Если ETF выплачивает дивиденды, они будут облагаться налогом как обычный доход, если они не отвечают требованиям для получения квалифицированных дивидендов — квалификация которых должна удерживаться трейдером «более 60 дней в течение 121-дневного периода, который начинается за 60 дней до этого. экс-дивидендная дата »- в это время они получают более низкую ставку налога на прирост капитала.Взаимодействие с другими людьми

Хотя есть несколько ETF, которые предлагают более высокую доходность, по замыслу они несут меньший риск, чем отдельные акции, поэтому дивиденды, как правило, ниже.

Цены в течение торгового дня могут расти и падать намного больше, чем в паевых инвестиционных фондах, вызывая большие спреды спроса и предложения — разницу между ценами, по которым трейдер готов покупать или продавать. Большие спреды могут привести к тому, что трейдеры потеряют гораздо больше денег, чем они ожидали или имеют.

Индексные фонды ETF предназначены для отслеживания показателей фондовых индексов, таких как S&P 500.Ошибка отслеживания — это разница между эффективностью индексного фонда и эффективностью индекса. Как правило, это вызвано руководством фонда, потому что оно неправильно управляет фондом. Это бесхозяйственность приводит к тому, что менеджеры фонда заявляют о своей эффективности, чтобы продолжать привлекать инвесторов и трейдеров.

Разберитесь с вашими ETF

Вы не должны инвестировать в ETF, которых вы не понимаете. ETF строятся на основе базовых активов, таких как акции. Поскольку вы ищете ETF для покупки, обязательно прочтите как сводный проспект ETF, так и его полный проспект.

Работайте, чтобы понять исторические показатели и доходность в различных типах рыночных условий, изучите различные инвестиционные стратегии и поймите риски, которые представляет фонд. Некоторые ETF используют супер-леверидж (высокий долг) и короткие позиции (заимствования для продажи), в то время как другие в значительной степени концентрируются в определенных секторах или отраслях.

Сильно сконцентрированные ETF сопряжены с более высоким риском — если рынок или отрасль ETF сконцентрированы в условиях коллапса или спада, это затронет весь фонд с катастрофическими результатами.

Как любит повторять Уоррен Баффет, первое правило зарабатывания денег — никогда не терять деньги. Вы должны знать точные базовые активы каждого ETF, которым вы владеете.

Следите за своими расходами

Держите ваши расходы на ETF разумными. Как правило, это не является серьезной проблемой, потому что ETF, как правило, имеют очень доступные расходы — это одна из причин, почему их часто предпочитают инвесторы, которые не могут позволить себе индивидуально управляемые счета. Но расходы ETF, тем не менее, включают, среди прочего, плату за управление, ежегодные сборы и брокерские комиссии.Взаимодействие с другими людьми

Специалист по финансовому планированию, финансовый консультант или самостоятельный инвестор может собрать портфель из достаточно диверсифицированных холдингов, даже выбрав аналогичные ETF, которые сосредоточены на отдельных секторах или отраслях, с коэффициентом расходов около 0,50% в год.

Сосредоточьтесь на долгосрочной перспективе

В конечном итоге ETF должны работать примерно в соответствии с их базовыми активами, за исключением каких-либо структурных проблем или другого маловероятного события.Это означает, что вы можете подвергнуться довольно ужасным колебаниям рыночной стоимости в любой конкретный год, если у вас есть фонд, торгуемый на бирже. Вы можете увидеть периоды, похожие на период 2007–2009 годов, когда активы ETF упадут на 20% или более.

Итог

Нет никакой гарантии, что будущее будет похоже на прошлое, но время обычно сглаживает большую часть волатильности, и инвесторы были хорошо вознаграждены. Следует помнить, что ETF, как и любые другие инвестиции, не являются золотыми яйцами.Это инструменты инвестирования, которые следует использовать для создания разнообразного портфеля при одновременном снижении риска — ни больше, ни меньше.

Отказ от ответственности: обратите внимание, что The Balance не предоставляет налоговые, инвестиционные или финансовые услуги и консультации. Информация предоставляется без учета инвестиционных целей, устойчивости к риску или финансовых обстоятельств конкретного инвестора и может не подходить для всех инвесторов. Прошлые показатели не свидетельствуют о будущих результатах.Инвестирование сопряжено с риском, включая возможную потерю основной суммы.

SEC.gov | Программа компенсации SEC

Как SEC устанавливает заработную плату

Практика SEC по установлению заработной платы построена таким образом, чтобы обеспечить последовательность и объективность с помощью инструментов, называемых «матрицами оплаты». В частности, использование матриц оплаты труда гарантирует, что заработная плата нового сотрудника будет соизмерима с опытом — как «соответствующим», так и «специализированным», который он или она привносит в должность:

• Соответствующий опыт включает в себя опыт, не связанный напрямую с должностными обязанностями, но, тем не менее, подготавливающий кандидата к успеху на должности.
• Специализированный опыт включает технический опыт, непосредственно связанный с обязанностями занимаемой должности.

Информация, используемая персоналом Управления людских ресурсов для определения заработной платы:

Резюме, которое кандидат представляет при подаче заявления на должность в SEC, используется Компенсационной командой Управления людских ресурсов (OHR) для выявления заслуживающего доверия соответствующего и / или специализированного опыта. Комиссия по ценным бумагам и биржам рекомендует кандидатам на вакансию предоставить следующую информацию, чтобы гарантировать, что компенсация установлена ​​точно:

• Полная история работы (e. г., а не только за последние 10 или 15 лет)
• Должности
• Обязанности для каждой работы (укажите конкретные обязанности)
• Даты начала и окончания для каждого задания, включая месяц и год
• Статус полной или неполной занятости (включая отработанные часы в неделю)

Базовый диапазон заработной платы

Базовые диапазоны оплаты труда для различных уровней сотрудников серии SK следующие:

SK Сотрудники

Базовый диапазон заработной платы

Базовая заработная плата 2020 г. Действует с 12.04.2020 г. Сотрудники SK
Марка	мин.	Макс
1	$ 21 612	$ 31 337
2	$ 24 302	$ 35 237
3	$ 26 514	$ 38 444
4	29 762 долл. США 90 4 36	$ 43 148
5	$ 33 302	$ 50 441
6	$ 37 120	$ 56 222
7	$ 41 251	$ 63 397
8 ​​	$ 45 680	$ 70 209
9	$ 50 457	$ 78 684
10	$ 55 567	$ 86 651
11	$ 61 051	$ 102 406
12	73 168 долларов США	$ 122743
13	$ 87 012	$ 145 955
14	$ 99 911	$ 167 590
15	$ 105 910	$ 180 999
16	$ 114 100	$ 191 856
17	$ 120 946	$ 207 205

Местная оплата

Приведенные ниже местные ставки применяются к базовой заработной плате сотрудника в зависимости от места его / ее работы.

Населенный пункт	Текущая ставка
Атланта	22,16%
Бостон	29,27%
Чикаго	28,59%
Денвер	27,13%
Форт-Уэрт	24,98%
Лос-Анджелес	32,41%
Майами	23.51%
Нью-Йорк	33,98%
Филадельфия	26,04%
Солт-Лейк-Сити	15,95%
Сан-Франциско	41,44%
Вашингтон, округ Колумбия	30,48%

Обновлено в апреле 2020 г.

Максимальный размер заработной платы, включая оплату по месту жительства, составляет 253 300 долларов для всех сотрудников SK.

Все местоположения используют минимум и максимум / cap /

Старшие офицеры

Диапазоны базового оклада для различных уровней должностей старших сотрудников следующие:

Таблица заработной платы старшего сотрудника Дата вступления в силу: 14.04.2020
Структура оплаты труда (без населенного пункта)
Уровень SO	Минимум	Максимум / крышка
Уровень 1	$ 190 564	$ 259 981
Уровень 2	$ 190 564	$ 265 210
Уровень 3	$ 190 564	$ 265 210
Ограничения по заработной плате SO (без населенного пункта)
Уровень 1		$ 259 981
Уровни 2 и 3		$ 265 210

* Во всех местоположениях используется минимум и максимум / cap.

Сколько вам платят за прием студентов по обмену?

Как принимающая семья на Lingoo, вы сами устанавливаете цены и выбираете, кто останется в вашем доме. У Lingoo нет фиксированной цены для оплаты принимающим семьям, и вам решать, сколько стоит ваша арендованная комната, еда, пакет мероприятий и любые другие услуги, такие как трансфер из аэропорта, и цены, которые вы взимаете.

Публикация вашего профиля на Lingoo немного похожа на прямую рекламу тысячам участников Lingoo.Думайте о Lingoo как о своей «витрине» и постарайтесь сделать свой профиль максимально привлекательным для потенциальных участников. Узнайте больше о том, как стать принимающей семьей или учителем в семье.

Лучший способ решить, сколько будет взиматься плата, — это поискать на сайте других членов семьи Lingoo. Поищите другие принимающие семьи, которые живут в городе, похожем на вас, и посмотрите, сколько они взимают со студентов, чтобы они оставались с ними. Иностранным студентам интересно останавливаться у хозяев, которые живут в городе или в деревне, это действительно зависит от студента. Щелкните здесь, чтобы найти другие принимающие семьи Lingoo.

Другие важные факторы при определении цены, которую вы взимаете со студентов по обмену, включают размер комнаты, которую вы будете снимать, доступ к ванной и общее состояние вашего дома. Хозяева, имеющие хороший доступ к местному аэропорту или вокзалу, должны упомянуть об этом в своем опубликованном профиле, чтобы привлечь больше студентов-гостей.

Помните, что вы можете присоединиться к Lingoo совершенно бесплатно и без каких-либо долгосрочных обязательств.На Lingoo вы можете работать, когда захотите, что делает его очень гибким способом получения дополнительного дохода от вашей свободной комнаты. Напряженный сезон для иностранных студентов приходится на период с января по август каждого года, но многие студенты также следят за учебным годом, поэтому большую часть года они ищут принимающую семью на длительный срок.

Посмотрите нашу видео-презентацию или загрузите брошюру, чтобы прочитать ее позже.

Финансовые вопросы принимающей семьи: прочтите наше руководство по деньгам, налогам и другим важным организационным вопросам для принимающих семей и учителей, которые работают из дома, предоставляя языковые каникулы и преподая английский язык иностранным гостям.

Принимающие семьи Lingoo получают оплату непосредственно от иностранных студентов-обменников. После того, как студент согласился остаться с вами, он резервирует бронирование, купив ваучер на бронирование на Lingoo. Lingoo взимает с вас 13% (плюс НДС, если применимо) от взимаемой вами комиссии. Наша четкая и простая процедура бронирования повышает безопасность вашей хостинговой деятельности и финансовых транзакций с вашим студентом. Прием иностранных студентов по обмену — хороший способ пополнить свой доход таким образом, чтобы он был приятным и идеально вписывался в семейную жизнь.

.