Стратегии опционы: Стратегии торговли опционами

Содержание

Новичкам. Классификация базовых опционных стратегий. Изучаем «collar».

Всем привет.

Продолжаем грызть тему опционов по рекомендуемой ранее литературе (см. здесь).

Переработка данного топика позволит вам очутиться на 86-ой странице книги, а это значит, что всего лишь на 86/400=22% мы с вами являемся сегодня опционными Гурами, остальные 78% в нашей голове — пока заполняет пустота.

Не буду отклоняться от книги, хотя у меня есть свое мнение на этот счет, но буду придерживаться ГОСТа, итак, какие же стратегии Саймон Вайн относит к базовым:

1. Покрытые (covered) опционы колл (пут)
Здесь всё очень просто — эти стратегии наиболее распространены в мире опционщиков (я и сам их постоянно торгую, когда держу шорты по фьючам и продаю путы). Они предполагают продажу опционов колл против длинной позиции по акциям/фьючерсам или продажу опционов пут против короткой позиции по акциям/фьючерсам.

Сразу хочу вспомнить, на смартлабе был спор с каким-то местным «Гурой», если не ошибаюсь Дмитрий Новиков утверждал, что когда у меня шорт по фьючам и я продаю путы — то это не покрытая продажа опционов, а хрен знает что. Так вот, Дмитрий, читай книги и изучай теорию, это самая что ни на есть покрытая продажа опционов по Саймону.

2. Стрэдл (straddle)
Стратегия, когда мы покупаем опцион колл и опцион пут с одинаковым страйком и одной датой исполнения. Опционщик купит straddle, если ожидает резкое колебание цены, которое выйдет за пределы точек окупаемости. Такие стратегии применяются чаще всего перед ожиданием значимых событий каких-нибудь, например, голосование на выходных по Брекзит. Тот, кто покупал straddle перед выходными по GBP/USD, мог за 3 дня сказочно обогатиться, лёжа на диване. Его заработок заключался лишь в том, что он знал что такое straddle и в какой момент его нужно запускать в рынок.

3. Стрэнгл (strangle)
Эта стратегия состоит из опциона колл и пут с разными ценами исполнения (страйком) и одной датой исполнения. Там все тоже самое, как и у straddle, но в чем тогда разница? Чем дальше страйки располагаются от центрального страйка, тем он дешевле. Этим активно и пользуются. Другими словами, strangle — это стратегия для нищебродов, у которых не хватает денег на покупку straddle. По стрэнглу можно заработать гораздо больше, если цена сильно изменится, в отличие от стрэддла. Но и также можно потерять, если цена останется на месте. Поэтому есть свои плюсы, есть свои минусы. Лично я не помню вообще когда использовал стратегию strangle. Вот straddle — да, иногда использую. Мне straddle больше нравится, чем strangle.

4. Бычий колл-спрэд.
На самом деле Саймон спрэды объединяет в одну группу, но я их распределю в четыре разные группы опционных стратегий и объясню какая между ними разница — новички постоянно путаются, да я и сам тоже раньше путался. Бычий колл-спрэд — это покупка опциона колл и одновременная продажа опциона колл с более высокой ценой исполнения. Очень легко запомнить: если видите слово «бычий», значит опционщик ожидает, что рынок пойдет вверх, а если в названии стратегии встречаете слово «медвежий», значит опционщик играет направление вниз. Лично я очень редко использую бычий колл-спрэд. Эта стратегия используется тогда, когда мы ожидаем, что рынок будет расти, но расти очень медленно.

5. Медвежий колл-спрэд.
Это одна из моих самых любимых опционных стратегий, когда я продаю близкий страйк и покупаю дальний страйк. Если рынок останется на месте или сползет вниз, тогда тэтта упадет в карман, а если рынок пойдет вверх, то часть тэтты перекроет движение БА и если все это оставить до экспирации, тогда портфель увеличится еще на несколько позиций шортов по фьючам, что, бывает, не так уж и плохо, если ты хеджер.

6. Медвежий пут-спрэд.


Если мы видим, что рынки будут падать, но падать медленно — тогда покупаем медвежий пут-спрэд. Это покупка близкого страйка и продажа дальнего страйка с одной датой исполнения. Лично я на практике этим не пользуюсь никогда, как по мне — лучше фьюч зашортить, чем открывать медвежий пут-спрэд и отдавать за него тэтту.

7. Бычий пут-спрэд.
Стратегия используется, когда мы ожидаем, что рынок пойдет вверх от текущих своих значений. Продаем близкий пут и покупаем дальний пут с одной датой исполнения. Тэтта падает в карман со знаком +, это хорошо.

Стратегии 4,5,6,7 называются еще «вертикальными спрэдами». Чуть дальше пойдем, увидим, что есть также «горизонтальные спрэды».

Еще одна интересная особенность, на которой нужно отдельно остановиться: Саймон говорит, что в профессиональной среде опционщиков нет такого понятия «продал медвежий колл-спрэд» или «продал бычий пут-спрэд». Бычий колл-спрэд можно только лишь покупать, а если мы его продаем, тогда он автоматически превращается в медвежий колл-спрэд и мы скажем, что «купили медвежий колл-спрэд».

То же самое и с пут-спрэдами. Медвежий пут-спрэд мы покупаем, когда ожидаем движение рынка вниз, а бычий пут-спрэд покупаем, когда ожидаем движение рынка вверх.

Другими словами: все вертикальные спрэды мы лишь покупаем, но в какую сторону этот спрэд направлен (вверх или вниз), нам подскажет определение бычий он или медвежий в заголовке

. Легко запомнить.

8. Диапазонный форвард (другие названия — risk reversal, combo, range forward, tunnel, collar)
Данная стратегия известна чаще всего в банковской среде под названием «коллар» и для меня сейчас было открытие, что ее называют «туннелем» или «диапазонным форвардом». Диапазонный форвард — бррр, вообще не цепляет, а почему не диапазонный фьючерс? Какое-то левое название, лучше запоминать как «коллар», все тебя поймут. Итак, что же это за стратегия такая диковинная? Стратегия очень широко известна и используется в среде хеджеров, стоимость хеджирования практически можно свести в ноль. Заключается она в покупке пут и продаже опциона колл с разными страйками, но одной датой исполнения. Таким образом, если у нас куплен БА, то продав опцион колл мы как бы кроем наш лонг при дальнейшем движении вверх и открываем хедж вниз. То есть хедж будет бесплатным, если мы на вырученные от продажи коллов купим ровно столько же путов. Если цена БА идет вниз, мы действительно захеджированы, но если цена БА пойдет вверх — тогда мы фиксируем наш лонг по БА в точке проданного страйка колл. Это лучшая опционная стратегия для хеджеров, которую можно было только придумать!

Что пишет сам Саймон в своей книге по поводу данной стратегии:
——
Стратегия часто используется корпорациями и инвесторами для хеджирования. Предположим, через 1 месяц вы должны получить 10 млн.EUR из Германии и в тот момент вам надо будет конвертировать их в доллары. Таким образом, у вас возникает валютный риск по EUR/USD и вам надо застраховаться от падения EUR против USD. Вы купите опцион EUR пут/USD колл с номиналом 10 млн.EUR, сроком на 1 месяц, чтобы захеджировать количество ожидаемых долларов. Вы можете уменьшить стоимость хеджирования за счет продажи опциона EUR колл/USD пут. Таким образом, у вас получается диапазонный форвард.

Вы также можете делать диапазонные форварды — в спекулятивных целях. Это широко распространенная «направленная» стратегия. Она стоит очень недорого, поскольку продажа опционов (в направлении, которое вам не нравится) частично финансирует покупку опционов (в направлении, которое вам нравится и в котором вы хотите иметь позицию).

——

Сейчас мы «прокачались» в опционной теме всего лишь на 22%, мы владеем простейшими опционными стратегиями, сможем поддержать тему разговора на любой опционной конференции, отличаем бычий колл-спрэд от медвежьего (хотя большинство путаются), но в следующий раз изучим более сложные опционные стратегии, как то: календарный спрэд, диагональный спрэд, пропорциональный спрэд, бэк-спрэд, узнаем что такое «железная бабочка» и стратегия «альбатрос».

Если такие вот топики вам по нраву, ставьте лайки, задавайте вопросы, пишите каменты, будем вместе вариться в одном опционном котле.

Весь цикл моих статей про опционные стратегии можно прочесть — здесь.

———-
p.s. свои оффтопные мысли по построению опционных конструкций, да и всякие разные размышления про жизнь, буду стараться кидать в канал «Фондовый рынок глазами Карлсона» телеги t.me/KarLsoH

Какие существуют стратегии опционов и когда их применять?

Стратегии опционов бывают простыми и сложными. К простым относятся: обычная покупка/продажа коллов/путов, всевозможные виды СПРЭДов, СТРЭНГЛы и СТРЭДДЛы. К сложным стратегиям относятся: БАБОЧКА, КОНДОР, КОШКА. В данной статье мы рассмотрим обычную покупку и продажу опционов call и put, а также все основные СПРЭДы (прямые, пропорциональные, обратно пропорциональные).

СТРЭНГЛ, СТРЭДДЛ, КОНДОР и БАБОЧКА будут описаны в части №2. Календарные СПРЭДы рассмотрены отдельно. Те или иные

стратегии опционов применяются в зависимости от того, какого рыночного движения, какого развития событий ожидает трейдер в ближайшей перспективе.

Все рассмотренные ниже стратегии опционов были построены с помощью программы Опционный аналитик, на рисунке далее представлено подробное описание всех цифр на графике (с той целью, чтобы каждый раз не помечать их на графиках стратегий).

00so

Простые стратегии опционов

Самой тривиальной опционной стратегий является обычная покупка или продажа одного опциона (call или put). Покупая опцион колл вы рассчитываете на то, что цена базового актива вырастет; покупая пут-опцион вы предполагаете, что цена БА упадет. Если вы покупаете какой-либо опцион, то для вас функция дохода будет выглядеть так, как показано на рисунке ниже.

обычная покупка опциона callобычная покупка опциона put

Выходит, риск покупателя (неважно колла или пута) ограничен лишь суммой опционной премии, т.е. потерять больше, чем размер уплаченной премии, покупатель опциона не сможет. А вот его доход потенциально безграничен и фактически зависит от возможности цены двигаться в одну сторону в рамках какого-то промежутка времени.

Если же вы продаете опцион (т.е. встаете в короткую позицию по опциону), то здесь функция вашего дохода будет выглядеть по-другому (см. рисунок ниже). Получается, ваш потенциальный доход четко ограничен и равен размеру премии, которую вы получаете от покупателя, т.е. вы не получите дохода больше, чем размер полученной премии что бы ни происходило с ценой.

обычная продажа опциона callобычная продажа опциона put

А вот ваш убыток может быть бесконечно большим, почему? Любой опцион предусматривает обязанность продавца в дату исполнения опциона передать базовый актив покупателю опциона по цене страйк независимо от текущей рыночной цены (т.е. даже себе в убыток). Получается, если к дате экспирации цена БА сильно изменится не в вашу пользу, то вы можете получить неплохой такой убыток. Другими словами, если вы продали опцион (неважно пут или колл), то риски у вас не прикрыты.

Стратегии опционов: прямые СПРЭДы

Данные стратегии опционов используются в тех случаях, когда вы ожидаете движения цены в определенную сторону, при этом вы полагаете, что это движение будет небольшим, не резким. Т.е. у вас имеется некая примерная цель, куда, как вы полагаете, может дойти цена, или вы просто наметили конкретную цену, по достижении которой прибыли вам будет достаточно.

Прямые СПРЭДы это стратегии опционов, при которых осуществляется одновременная покупка и продажа либо коллов, либо путов с одной и той же датой экспирации, но с разными страйками. Прямые СПРЭДы можно построить как при помощи коллов, так и при помощи путов, результат будет одинаковым.

прямой бычий СПРЭДпрямой медвежий СПРЭД

Рассмотрим пример бычьего колл-СПРЭДа. Текущая цена на фьючерс РТС 76280п., проанализировав ситуацию, вы понимаете, что рынок вряд ли упадет ниже 70000п., но на всякий случай в этой точке вы ограничиваете свои убытки, купив 1 колл на фьючерс РТС со страйком 70000п., платите за это опционную премию в размере 5120п. В целом вы ожидаете роста и на значении 85000п. уже готовы зафиксировать прибыль, для этого вы продаете 1 колл на тот же БА, но со страйком 85000п.

Для чего это делается? Какое преимущество вы получаете, заранее ограничив вашу прибыль? А взамен вы получаете опционную премию, которую вам заплатит покупатель колла со страйком 85000 в размере 2230п., таким образом, у вас снижается изначальная стоимость конструкции с 5120п. до 2890п. (5120-2230). Помимо этого у вас становится больше свободных денежных средств, и вы сможете заработать на предполагаемом росте еще больше прибыли, купив дополнительные опционы.

Стратегии опционов: пропорциональные СПРЭДы

Пропорциональный СПРЭД выгодно строить на очень вялом, низко-волатильном рынке, в те моменты, когда не ожидается каких-либо значительных событий, способных повлиять на рынок и когда цена двигается в рамках небольшого коридора уже достаточно долго. Данная стратегия не прикрыта по рискам, поэтому использовать ее нужно очень осторожно. Функция дохода в рамках данной стратегии опционов выглядит так, как изображено ниже.

пропорциональный СПРЭД

Построить пропорциональный СПРЭД можно как через коллы, так и через путы. Для примера, рассмотрим пропорциональный колл-СПРЭД. Он формируется путем покупки одного колла со страйком чуть ниже текущей рыночной цены БА и одновременной продажей двух коллов со страйком немного выше, чем текущая цена БА.

Выходит, что неограниченный убыток у трейдера возникает только в одном случае, а именно, если цена БА очень сильно вырастет (как минимум выше 85000п.). В том случае, когда рынок будет умеренно падать, либо умеренно расти, то трейдер останется в прибыли (особенно выгодно состояние умеренно роста, ведь в таком случае трейдер получит максимальную прибыль, предусмотренную данной конструкцией). Если же произойдет резкий обвал цен, то трейдер лишь зафиксирует небольшой убыток.

Стратегии опционов: обратно-пропорциональные СПРЭДы

Обратно-пропорциональный СПРЭД выгодно формировать в том случае, если вы прогнозируете очень резкий рост, при этом не исключаете, что может произойти небольшое снижение, но то, что рынок не останется стоять на одном месте – это точно! Функция дохода по данной конструкции представлена ниже.

обратно-пропорциональный СПРЭД

Строится обратно-пропорциональный СПРЭД путем продажи одного колла со страйком ниже текущей цены БА и покупки двух коллов со страйком выше рыночной стоимости БА. Помимо этого данную конструкцию можно построить через путы, для этого необходимо продать 1 пут со страйком ниже рыночной цены БА, купить 2 пута со страйком выше текущей стоимости БА и купить 1 фьючерс на тот же базовый актив, который предусмотрен опционными контрактами.

В самом худшем случае, т.е. если цена БА к дате исполнения останется примерно на том же месте, трейдер зафиксирует максимальный убыток, который в принципе сильно ограничен и равен максимум -5500 пунктов. Если же цена БА сильно вырастет, то доход трейдера может быть безгранично большим. В случае снижения цены прибыль будет фиксированной и в нашем примере эквивалентной 1000 пунктам. Рассмотренная опционная стратегия полностью прикрыта по рискам, поэтому легко может быть использована новичками.

Таким образом, мы рассмотрели несколько несложных опционных конструкций и теперь подведем небольшой итог. Из перечисленных выше стратегий самыми опасными для новичков являются обычная продажа call-а и put-а, а также пропорциональный СПРЭД. Почему? Потому что риски у них в одну сторону абсолютно не прикрыты, другими словами, при движении цены не в пользу игрока есть шанс получить настолько большой убыток, что торговать опционами больше не захочется! Поэтому если вы еще не работали с опционами как минимум год-два, то про эти стратегии опционов вам лучше забыть.

Все остальные конструкции (а именно, обычная покупка колла и пута, бычий и медвежий прямые СПРЕДы, а также обратно-пропорциональный СПРЕД) полностью закрыты по рискам и могут быть использованы новичками без каких-либо опасений. Смотреть другие стратегии опционов (часть 2).

10 главных опционных стратегий | Финансы

Спецпроект совместно с Прайм-Брокером EXANTE

Коротко о самых важных стратегиях торговли опционами.

Опцион — это договор, по которому покупатель получает возможность, но не обязательство, совершить покупку или продажу актива по заранее оговоренной цене в определенный договором момент в будущем или на протяжении определенного отрезка времени. Эта возможность стоит денег и называется премией по опциону. И этой возможностью можно торговать.

Трейдеры часто начинают осуществлять сделки с опционами, недостаточно понимая, какие опционные стратегии им доступны для ограничения рисков и максимизации прибыли. Недавно мы рассмотрели основные концепции этого инструмента в статье «Как устроены опционы». Представляем вашему вниманию 10 простых стратегий, которые помогут быстрее разобраться в опционах как в торговых инструментах и научат использовать преимущества их гибкости в торговле. Каждая стратегия проиллюстрирована графиком, на котором показано изменение прибыли или убытка от действий инвестора в зависимости от цены базового актива.

1. Покрытый колл

10 главных опционных стратегий

Вместо покупки непокрытого колл-опциона трейдер может приобрести базовый покрытый колл, то есть использовать стратегию «покупка актива и продажа колл-опциона». Эта стратегия подразумевает, что вы приобретаете какой-либо актив и одновременно продаете колл-опцион на него. Размер приобретенного актива должен быть равен размеру колл-опциона. Инвесторы часто используют такой подход в краткосрочных операциях, ожидая нейтральную динамику цены актива и желая заработать дополнительную прибыль в виде опционной премии. Также они используют эту стратегию в качестве защиты от потенциального снижения стоимости актива.

2. Женатый пут

10 главных опционных стратегий

Согласно этой стратегии, инвестор, приобретающий или уже владеющий определенным активом (например, акциями), немедленно покупает пут-опцион на аналогичное количество акций. Инвесторы используют этот подход, если у них «бычий» настрой в отношении будущей цены акций и они желают защитить себя от потенциальных убытков, связанных с краткосрочным снижением котировок. Стратегия фактически играет роль страховки и устанавливает лимит убытка при сильном падении цены акций.

3. Бычий колл спред

10 главных опционных стратегий

В этой стратегии инвестор покупает колл-опционы с определенным страйком и одновременно продает то же количество колл-опционов с более высоким страйком. Оба колл-опциона должны быть открыты на один и тот же актив и иметь одинаковую дату экспирации. Этот вариант стратегии вертикального спреда часто применяется в ситуациях, когда инвестор имеет бычий настрой и ожидает умеренного роста цены актива.

4. Медвежий пут спред

10 главных опционных стратегий

Это еще одна разновидность стратегии вертикального спреда. В этом случае инвестор покупает пут-опционы с определенным страйком и одновременно продает такое же количество пут-опционов с более низким страйком. Оба опциона должны быть открыты на один и тот же актив и иметь одинаковую дату экспирации. Этот метод используется трейдерами, медвежьи настроенными в отношении актива и ожидающими снижения его цены. Стратегия позволяет получить фиксированный размер прибыли или убытка.

5. Защитный воротник

10 главных опционных стратегий

Эта стратегия предполагает покупку пут-опциона «вне денег» (out-of-the money) и немедленную продажу колл-опциона «вне денег» на тот же самый актив (например, акции). Такой метод популярен среди инвесторов, которые находятся в длинной позиции и уже заработали существенную прибыль. Так они могут зафиксировать прибыль, не продавая акции.

6. Покупка двойного опциона стрэддл

10 главных опционных стратегий

Эта стратегия означает, что инвестор покупает одновременно колл-опцион и пут-опцион на один и тот же актив, с одинаковым страйком и датой экспирации. Трейдеры часто используют эту стратегию, когда ожидают сильного изменения цены актива, но направление движения им неизвестно. Такой подход позволяет инвестору получить неограниченную прибыль, однако лимитирует убыток в размере затрат на покупку двух опционных контрактов.

7. Покупка двойного опциона стрэнгл

10 главных опционных стратегий

Согласно этому методу, инвестор приобретает колл-опцион и пут-опцион на один актив и с одинаковой датой экспирации, но разными страйками. Обычно страйковая цена пута ниже страйка колла и оба опциона находятся «вне денег». Трейдер, использующий эту стратегию, ожидает сильного движения цены актива, но не уверен в направлении этого движения. Убытки ограничены затратами на два опциона, однако стрэнглы обычно менее затратны, чем стрэддлы, поскольку опционы покупаются «вне денег».

8. Спред «бабочка»

10 главных опционных стратегий

Рассмотренные выше стратегии предполагали комбинацию двух различных позиций (лонг-шорт) или видов опционных контрактов (колл-пут). В методе спреда «бабочки» инвестор объединяет стратегии бычьего и медвежьего спредов, используя три разных цены страйка. Например, один из вариантов спреда «бабочки» включает покупку одного колла (пута) с минимальной (максимальной) ценой страйка — и одновременную продажу двух коллов (путов) с максимальной (минимальной) ценой страйка, а затем продажу еще одного колла (пута) по еще более высокой (низкой) цене страйка.

9. «Железный кондор»

10 главных опционных стратегий

Еще более интересна стратегия «железный кондор». Согласно этому методу, инвестор одновременно находится в длинной и короткой позициях по двум разным стратегиям стрэнгл. Это сложный метод, требующий времени для обучения работе с ним, а также приобретения опыта в его применении.

10. «Железная бабочка»

10 главных опционных стратегий

Заключительный пример стратегии — «железная бабочка». Этот метод предполагает, что инвестор комбинирует покупку или продажу стрэддла с одновременной покупкой или продажей стрэнгла. Несмотря на свою схожесть со стратегией спреда «бабочки», здесь есть отличие: в спреде применялись или коллы, или путы, а в «железной бабочке» одновременно используются и коллы, и путы. Прибыль и убытки этой стратегии ограничены определенным интервалом, зависящим от страйков выбранных опционов. Чтобы сократить затраты и ограничить риски этого метода, инвесторы часто используют опционы «вне денег».

Популярные стратегии торговли опционами

Рассмотрим две популярные стратегии, которые должны быть в арсенале любого трейдера, работающего на рынке опционов

Колл в шорт (непокрытый Колл)

Продавая опцион Колл, вы принимаете на себя обязательство продать базовую акцию по цене А, если опцион будет исполнен.

При использовании данной стратегии, вам нужно, чтобы опцион Колл, который вы продали, завершился потерей стоимости. Вот почему большинство инвесторов продают опционы «без денег».

Продажа Колл с ценой исполнения А

В общем случае, цена акции будет ниже цены страйк А

Данная стратегия имеет низкий потенциал прибыли, если акция на момент погашения опциона остается ниже цены страйк А, и неограниченный потенциал риска, если акция идет вверх. Причина, по которой некоторые трейдеры предпочитают использовать эту стратегию, заключается в высокой вероятности успеха, когда продается опцион далеко «без денег». Если рынок идет против вас, нужно иметь план ограничения потерь. Что бы не получить серьезный убыток на своем торговом счете за такой позицией надо внимательно следить.

Максимальный потенциал прибыли. Потенциальная прибыль ограничена размером премии, полученной при продаже опциона Колл. Если акция продолжит подниматься выше цены страйк А, вы будете продолжать терять деньги.

Максимальный потенциал убытка. Теоретически, риск не ограничен. Если акция растет, вы теряете деньги.  Поэтому, чтобы избежать крупных убытков и излишних волнений, нужно использовать стоп-лосс.

Безубыточность на дату погашения. Цена страйк А плюс премия, полученная за продажу опциона Колл.

Влияние времени. При работе по этой стратегии временная эрозия играет на вас. Вам нужно, чтобы цена проданного опциона стремилась к нулю. Это значит, что если вы решите закрыть свою позицию до даты погашения, выкупить ее обратно обойдется дешевле.

Скрытая волатильность. Если вы остановились на этой торговой стратегии, вам нужно, чтобы скрытая волатильность снижалась. Это приведет к снижению цены проданного вами опциона. Поэтому, если вы захотите закрыть позицию до даты погашения, сделать это можно будет за меньшие деньги.

Прежде чем открывать позицию, следует убедиться, что цена страйк А находится на расстоянии примерно одного среднеквадратичного отклонения от зоны «без денег». Это повысит ваши шансы на успех. Однако, чем выше цена страйк, тем ниже премия, которую вы сможете получить.

Некоторые инвесторы предпочитают использовать эту стратегию при работе с опционами на индексы, а не на отдельные акции. Это происходит из-за того, что исторически индексы не такие волатильные, как акции. Колебания цен на акции, входящие в состав индекса, взаимно компенсируют друг друга, снижая волатильность индекса в целом.

Защитный опцион Пут

Покупка защитного опциона Пут дает вам право продать акцию, которой вы уже владеете, по цене страйк А. Защитные опционы Пут удобно использовать, когда вы получили хороший торговый сигнал на фондовом рынке и уже сформировали торговую позицию, но хотите защитить акции из своего портфеля на случай разворота цены. Следует понимать, что защитные опционы всегда помогут вам снизить риски в периоды неопределенности рынка.

Защитные опционы Пут часто используются в качестве альтернативы стоповым ордерам. Проблема со стоповыми ордерами заключается в том, что они иногда срабатывают, когда вы этого не хотите, и не срабатывают, когда это действительно нужно. Например, если цена акции колеблется, но на самом деле не падает, стоповый ордер может преждевременно выбросить вас из позиции. Если такое случится, вы не будете испытывать особой радости, если цена отскочит обратно. Другая ситуация: если важные новости, вышедшие в период между торговыми сессиями, приводят к значительному гэпу вниз на открытии, вам могут не закрыть позицию по цене стопового ордера. В этом случае вам просто дадут текущую рыночную цену, которая может быть гораздо ниже приемлемого уровня для фиксации убытков.

Вы уже владеете акцией

Покупаете Пут с ценой страйк А

В общем случае, цена акции будет выше цены страйк А

Покупая защитный опцион Пут, вы полностью контролируете, когда исполнять опцион, а цена, которую вы получите за свою акцию, известна заранее. Но для получения таких преимуществ приходится чем-то жертвовать. В то время, как стоповый ордер практически бесплатный, за покупку опциона Пут придется заплатить. Так что, хорошо было бы, чтобы цена акции поднялась хотя бы настолько, чтобы покрыть премию, уплаченную за опцион.

Когда защитный Пут покупается одновременно с базовой акцией, это называется «семейный Пут».

Максимальный потенциал прибыли. Теоретически, потенциал прибыли не ограничен, потому что у вас есть акция, которая может расти.

Максимальный потенциал убытка. Риск ограничен разностью (текущая цена акции минус цена страйк) плюс премия, уплаченная за Пут.

Безубыточность на дату погашения. После покупки защитного Пут, уровень безубыточности равен текущей цене акции плюс уплаченная премия.

Влияние времени. В этой стратегии временная эрозия играет против вас. Она отрицательно сказывается на стоимости купленного опциона.

Скрытая волатильность. Если вы остановились на этой стратегии, вам нужно, чтобы скрытая волатильность росла. Это заставит расти цену вашего опциона.

Многие инвесторы покупают защитный Пут после того, как цена базовой акции значительно выросла. Таким образом, они хотят защитить свою нереализованную прибыль от просадки. Это не обременительно, если акция уже принесла вам приличную прибыль.

Моя ЛУЧШАЯ стратегия для торговли бинарными опционами

Из статьи ты узнаешь :

Всем привет! Настало время представить вам основного моего партнера и друга! с которым мы и ведем этот блог и форум. Вообще над проектом работает 15 человек, но автор сегодняшней статьи, моя правая рука! У меня очень мало времени и сам я уже не успеваю. Знакомьтесь – АНДРЕЙ!

Андрей специализируется на БО, если я ушел в сторону форекс советников (в глобальном масштабе), то он углубился в бинарные опционы. В 2019 году, Андрей вышел на новый уровень и смог купить себе квартиру в курортном городе, работая дома перед компом не имея никаких других работ!

Андрей является админом нашего форума и ведет чат в телеге https://t.me/joinchat/DQbm1BYIU67Dv_wkkjGstQ (телеграм в РФ заблокирован, заходите только через приложения).

И сегодня он вам расскажет о своей стратегии! Обучит ВАС БЕСПРОИГРЫШНОЙ – ВЫИГРЫШНОЙ – ПРОВЕРЕННОЙ – РАБОТАЮЩЕЙ системой заработка БО, кому лень читать как всегда в статье есть видео ютуб

————————————

Здравствуйте, гости дорогие! Недавно в нашем чате Телеграм я спросил, будет ли интересно людям почитать про мою систему, которая уже давно используется мной в сфере бинарных опционов. Я был удивлён, но достаточно много человек поддержало мою инициативу. Ну что, как говорится: «Сказано-сделано!», потому сегодня я детально опишу свой торговый подход и своё видение сферы бинарных опционов в целом.

Очень надеюсь, что данный материал вам понравится, и вы не останетесь равнодушными! Комментарии и здравая аргументированная критика, конечно, приветствуется!

Брокеры для бинарных опционов

Все из вас спрашивают, где именно торговать БО, что бы надежно и без обмана с легким выводом денег, вот список где я торгую

  1. Альпари БО
  2. ВорлдФорекс БО
  3. Гранд БО
  4. ИнТрейд БО
  5. Покет БО

Последний БО брокер новый для читателей ВебмастерМаксим.ру, но лично я вывел из него много денег. Обмана нет. В ворлд можно торговать БО через МТ4, в Гранд тоже торгуем через MT4, но есть и другие виды терминалов, но мне больше нравится Метатрейдер 4

Моё видение бинарных опционов

Чтобы вы лучше поняли суть вопроса, я, пожалуй, начну издалека и расскажу, как я конкретно вижу сферу бинарных опционов. Безусловно, это очень интересный инструмент, имеющий свой потенциал. Но раскрыть этот потенциал не так просто, я не спорю, вездесущая реклама рассказывает о том, что торговать БО невероятно просто. На самом же деле, опционы имеют свою обособленную специфику.

А все те, кто так рьяно рассказывает про БО и их простоту, это банальные реферальщики, которые получают свой определённый процент от слива людей, которых они привели. Конечно, нужно понимать, что брокер БО никакие ставки куда-то на рынок не выводит, банально, но не существует децентрализованной биржи БО, все сделки оседают и сводятся внутри компании. То есть, в какой-то мере, вы работаете против брокера и ваша прибыль – это прямой убыток для брокера. ЭТО ВАЖНО!

Но не стоит отчаиваться, ибо на дворе не 2008 год, «израильские опционы» канули в лету и стали частью истории, а за это время сложился некий «костяк» компаний, которые действительно позволяют комфортно работать. Такие компании руководствуются простым принципом: как минимум 90% трейдеров сольётся и без помощи брокера. Подобные брокеры работают на рынке давно (от 5 лет), у них есть некая репутация, и они не будут сливать «Васю Пупкина» с его 10 баксами, чтобы эту самую репутацию поставить под удар. Такие брокеров не много, и вы спокойно их сможете найти без проблем.

Теперь, самое важное: бинарные опционы имеют отрицательно математическое ожидание, ибо в каждой конкретной сделке вы должны рисковать 100% от ставки, чтобы получить условные 75%. Тут не надо иметь семи пядей во лбу, дабы понять, что при таком раскладе, даже если вы делаете 50% прибыльных прогнозов, вы всё равно будете в минусе. Как-то повлиять на своё математическое ожидание, увы, вы не можете никак.

Также я заметил, что многие люди превратно воспринимают сферу БО, превращая её в казино. Например:

стратегии бинарных опционов

стратегии бинарных опционов

Относительно недавно участник нашего Телеграм-чата обратился ко мне с вопросами по БО. Как видно, он пробовал работать на 15 секунд, и результат его не впечатлил. Что сказать, я, право, не удивлён, что результат оказался отрицательным. Сами подумайте, ну что вы там будете анализировать на 15 секунд? Разве возможно вообще что-то там грамотно спрогнозировать за это время? Я думаю, что ответ очевиден! Я считаю, что минимальное время экспирации, которое можно брать на вооружение – это 5 минут, да и то, только если вы реально понимаете, что делаете. Если же вы не обладаете внушительным опытом, то вообще лучше не лезьте ниже 15 минут, и это мой вам совет.

То есть, чтобы вы понимали, БО – это очень агрессивный инструмент, да, потенциал прибыли огромен, но за это вы неминуемо платите очень серьёзными рисками. И тут шаг влево, шаг вправо – растрел на месте. Я бы сказал, вопреки идеологии, навязываемой рекламой, опцион – это крайне сложный инструмент, который требует не только опыта, но и дисциплины.

Но я уверяю, это не значит, что здесь нельзя зарабатывать, и сейчас я детально расскажу, как я делаю это сам…

В основе моей торговой стратегии лежат… уровни… Да, те самые уровни, и я не устану говорить, что это самый эффективный инструмент, и в руках опытного трейдера он творит чудеса. Условно я свой подход разделю на 4 категории:

  • Консервативный
  • Умеренный
  • Умеренно-агрессивный
  • Агрессивный

Итак, обо всём по порядку!

Консервативный стиль торговли

В данном случае, я работаю на интервале М5 от уровней, которые взял с интервала Н1. Помимо этого, на старшем интервале я учитываю общий тренд, а на младшем интервале оцениваю поведение цены относительно уровню, а также что предшествовало тому или иному движению. Как таковых паттернов я не ищу, я обращаю внимание на импульс, характер свечей, их размер и тени. Например:

брокеры бинарных опционов

брокеры бинарных опционов

Это относительно недавняя ситуация, которая наблюдалась на EURUSD 16.01.2020. На интервале Н1 мы прежде всего видим развитие явной восходящей тенденции, кроме того, появляется неплохой уровень и мы видим, что происходит касание цены данного уровня (стрелочка). Я переходу на М5 и анализирую поведение цены относительно уровня:

лучшие бинарные опционы

лучшие бинарные опционы

В этот день у нас были 2 прекрасные возможности для открытия сделок, и я стрелочками указал свечи, после который открывал бы опционы. Посмотрите внимательно, мы чётко видели реакцию цены на уровень, потому как появлялись бычьи свечи с явными тенями снизу, а  потенциальный вход совершался бы на новом импульсе, свидетельствующем о высокой вероятности коррекции от обозначенного уровня. В рамках своего консервативного подхода я открываю на М5 опцион с экспирацией 60 минут, то есть, 12 свечей. При этом я не использую никакого Мартингейла, только редкие, но по возможности меткие сделки. Если кратко:

  • Ищем уровни на Н1 и смотрим тренд (торгуем строго по тренду)
  • На М5 ищем подтверждение реакции на уровень и открываемся по новому импульсу на 60 минут
  • Никакого Мартингейла! Если сделка закрылась в убыток, то ждите очередной сигнал

Плюс такого подхода – это весьма низкие риски. Минус – это весьма скромная доходность.

Умеренный

Следующий стиль работы я условно называю «Умеренный». В данном случае, я уже переходу на интервалы М15 + Н1. В целом, всё очень похоже, как и в предыдущем стиле, но здесь для оценки реакции цены на уровень я оцениваю М15. Итак, первым делом мы идём на тот же Н1 и ищем уровень, анализируя попутно тренд.

Пожалуй, я возьму тот же пример, что и в прошлом стиле:

брокеры бинарных опционов

брокеры бинарных опционов

Всё то же самое, тренд восходящий, есть уровень и реакция на него. Переходим на М15 и анализируем реакцию цены:

Опять же, у нас снова были 2 прекрасные возможности для входа, потому как на обозначенных свечах мы явно видим подтверждение реакции цены на уровень. Опять же, в этом стиле я не гоняюсь за петтернами, просто наблюдаю за характером свечей на уровне. Но в данном случае, я делаю вход уже на 2 свечи, то есть, на 30 минут (так как интервал М15).

В этом стиле я использую Мартингейл, но есть большое НО! Я не пытаюсь догоняться, если сигнал оказался убыточным. В таком случае, я жду очередного сигнала от другого уровня, и уже в таком случае, открываю новую сделку с увеличенным объёмом. То есть, этот стиль во многом схож с предыдущим, но используется уже М15 для анализа поведения цены, а также присутствует Мартин, но повторюсь, я не пытаюсь тут же отработать убыточный сигнал, а жду другого сигнала.

Плюс данного подхода состоит в том, что возрастает потенциал прибыли, но, всё же, и несколько повышаются риски, что можно причислить к минусу.

Умеренно-агрессивный

Вот этот стиль уже требует определённого опыта и железной дисциплины, потому как слиться в рамках данного подхода более, чем вероятно. Здесь я использую связку интервалов Н1+М15. На Н1 я ищу сильные уровни, на М15 анализирую поведение на этот уровень. В рамках данного стиля на тренд я особо не смотрю, а на М15 с опорой на уровень я ищу 2 паттерна: Пин-бар и Модель поглощения, потому как мне нужно к чему-то привязать сделку. ВАЖНО! В этом подходе я использую «догон», то есть, совершаю вход на 1 свечу, и при этом в случае неудачного прогноза я не жду очередного сигнала, а по Мартину начинаю накидывать входы на 1 свечу до положительного результата.

Например:

бинарные опционы отзывы

бинарные опционы отзывы

Здесь мы уже видим, что 21.01.2020 у нас происходит касание уровня на Н1, переходим на М15 и ждём появления озвученных паттернов:

Итак, на первой свечке у нас сформировался пин-бар, который отработал бы сразу, а вот на второй свечке сформировалось поглощение, которое бы отработало со второй попытки. То есть, как видите, всё достаточно просто: Уровень на Н1, паттерны на М15 и Мартин в догонку.

Плюс подхода состоит в том, что за день таким образом можно неплохо, но явный минус –это высокие риски, и в случае ошибки, можно как минимум серьёзно уйти в минус, а как максимум – это слиться.

Агрессивный подход

Я бы сказал, что это подход для истинных гусар, потому как в большинстве случаев будет происходить потеря депозита. В данном случае, я этот подход использую редко, да и то, не с целью заработать, а, скажем так, «полудоманить», выпустить собственные эмоции наружу, пощекотать нервишки. Сразу скажу, что использовать его я бы рекомендовать не стал, но решать вам.

Видео

В данном случае, уровни я ищу на всё том же Н1, но при этом на тренд не смотрю. А на М15 я ищу появления на уровне явного пин-бара. После этого я открываю опциона на 2 свечи. Суть состоит в том, что моя задача в рамках данного подхода состоит в том, чтобы сделать 4 удвоения подряд, то есть, я должен взять 4 сигнала и в каждом я вхожу, что называется, «на всё». В подавляющем большинстве случаев я сливаю депозит по такому подходу. По статистике, из 10 подобных попыток увенчаются успехом 1, ну максимум 2 попытки.

Понимая тот факт, что я всё же сольюсь в большинстве случаев, я под подобный стиль использую небольшую сумму, чаще всего это 20-25 баксов и не более. Повторюсь, что данный стиль для меня является возможностью выпустить собственные эмоции, выпустить пар, но как-то прям уж серьёзно, я его не рассматриваю.

Вот, в рамках данного подхода мне нужно найти 4 таких сигнала, в каждом из которых я буду входить «на всё». У этого плюса нет ни плюсов, ни минусов для меня, он просто есть и всё тут…

На чём сыплются многие…

Ребят, есть нюансы, игнорирование которых приведёт вас к негативным результатам в большинстве случаев. Первое, что вы должны запомнить: ищите только сильные уровни!

лучшие брокеры бинарных опционов

лучшие брокеры бинарных опционов

Вот такое вот исполнять не надо! К чему вы тут будете привязывать сделку? Да в большинстве случаев вы просто запутаетесь! Не превращайте свой рабочий график в разукрашку, как минимум, толку от этого будет немного. Должно выглядеть всё как-то так:

график бинарных опционов

график бинарных опционов

Ну что, чуете разницу?

И второе, на чём ловятся многие – это игнорирование импульсов. Грубо говоря, помимо уровня и паттерна нужно ещё не забывать посматривать левее, чтобы понимать, что предшествовало той или иной реакции. Смотрите:

бинарные опционы брокеры 2019

бинарные опционы брокеры 2019

Ребят, ведь крутейший пин-бар, такой весь красивый, чёткий! А ну признайтесь, вошли бы после него? Уверен, что так сделало бы большинство, НО:

рейтинг брокеров бинарных опционов

рейтинг брокеров бинарных опционов

Как видите, цена всё равно пошла дальше вниз… Блин, неужели все эти паттерны не работают, всё это враньё… Да нет же, но суть в том, что зацикливаться на одних лишь паттернах не стоит. Важен даже не сам паттерн, а условия, в которых он был сформирован.

Выводы

Друзья, поймите правильно, простого пути не будет, и торговать на опционах очень нелегко. Они не являются обманом, на них можно зарабатывать, причём достаточно неплохо, но важно понимать, где вы находитесь, что вы делаете и зачем это делаете. Если вы это поймёте, то может получиться как-то так:

бинарные опционы

бинарные опционы

Да, это не миллионы долларов, которые бы вы, вполне возможно, хотели увидеть, тем не менее, это положительный результат, над которым можно и нужно работать, безусловно. Опять же, я вас призываю не пытаться бездумно скопировать мой подход, потому как это работает конкретно для меня, но не факт, что это так же будет работать у вас. Я просто хочу передать вам свою идеологию, своё видение и понятие рынка. Поймите правильно, да лучше вы сделаете одну осознанную сделку, чем будете гнаться за сомнительными сигналами, что приведёт вас к закономерному сливу. Понимаю, хочется получить много здесь и сейчас, но так не бывает. Запаситесь терпением, работайте на результат, гонитесь за тем, чтобы не как можно больше заработать, а чтобы действовать грамотно.

И я вас уверяю, что при таком приоритете результат придёт, и это просто вопрос времени. Опять же, учитесь в первую очередь вырабатывать собственное видение рынка, в трейдинге нужно быть индивидуальностью, ибо «позёрство» в трейдинге, собственно, как и в любой сфере, оно является во многом губительным. В любом случае, я очень надеюсь, что этот материал будет вам полезен, а при этом вы сделаете свои выводы. Не забывайте, простого пути не будет и только от вас зависит тот факт, сможете ли вы это сделать.

И чтобы добиться желаемого результата, зачастую нужно даже прыгнуть выше собственной головы. Потому я вам желаю железной воли  и искренней веры в собственную победу. А на этом всё, и всем огромное спасибо за внимание! Пока-пока! Вопросы задаем в чате https://t.me/joinchat/DQbm1BYIU67Dv_wkkjGstQ

Я так торгую много лет 2017 , 2018 , 2019 , 2020 чистая прибыль! В 2021, 2022, 2023 будет так же я уверен! Данный стратегии БО подойдет всем, торгуйте через МТ4 или через терминал самого брокера

Предыдущая

Бинарные опционыСтратегия Super Dot Signal. Простая стратегия для новичка

Следующая

Бинарные опционыОптимальные условия входа в рынок на бинарных опционах

Опционная стратегия

Опционная стратегия — мощный инвестиционный инструмент, в базе которого не один, а группа опционов. Некоторые стратегии «разбавляются» базовым активом (к примеру, ценными бумагами). Сегодня есть множество комбинаций, позволяющих совершать сделки с различными рисками и для решения разных задач. В отличие от стандартных сделок с активами, опционные стратегии позволяют получать доход даже при минимальной волатильности рынка.


Опционная стратегия — комбинация опционов разных типов, имеющих разные параметры и свойства. При правильном выборе стратегии инвестор может использовать для заработка любой временной промежуток, максимально ограничив свои риски. При рассмотрении опционных стратегий одним из главных параметров является «уровень безубыточности» («точка окупаемости»). Опционная стратегия бывает базовой (простой) и сложной, в зависимости от используемого набора инструментов.

 

Опционная стратегия: базовые (простые) варианты

 

Стандартные (простые) опционные стратегии отличаются минимальным набором инструментов и доступностью даже для начинающих инвесторов. К наиболее популярным стратегиям данного класса можно отнести:


1. Покрытые «колл» или «пут» опционы.


Стратегия с покрытием хороша своей простотой. Лучшее время для применения — периоды несущественной активности рынка (минимальной волатильности). При правильном применении можно рассчитывать на дополнительную прибыль по открытым позициям. Суть — в продаже опциона call при уже существующей позиции с опционом put.

 


К примеру, инвестор купил один лот компании Apple за 30 долларов США. Но движение цены актива после покупки прекратилось или же стало слишком «вялым». В такой ситуации можно продать опцион call на акции этой компании с ценой исполнения 35 долларов. В случае если к дате экспирации стоимость контракта на данный актив будет ниже 35 долларов, то придется поставлять ценные бумаги по стоимости в 35 долларов. При этом от части дохода по наличной позиции придется отказываться.


Особенность стратегии — возможность повысить доходность наличной позиции и уменьшить текущие риски. Если цена поползет ниже 30 долларов, то опционы исполняться не будут, а полученная прибыль покроет убытки от падения цены.

 

2. Стрэддл.

 

Суть такой опционной стратегии — в покупке call и put контрактов с идентичной ценой и временем выполнения (конечным сроком экспирации). Применение стрэддла актуально в том случае, когда ожидается мощное изменение цены на базис (вверх или вниз). Расчет идет на то, что рыночная цена позволит заработать на любом из опционов. Рассмотрим ситуацию. Цена интересующего актива долгое время «висит» на уровне 50-60 долларов. При этом будущие события позволяют говорить о резком изменении цены через время. В такой ситуации можно использовать стратегию стрэддл и оформить put и call с ценой 55.

 


Особенность системы — в наличии двух точек безубыточности. К примеру, если размер премии составляет 2 доллара, то можно рассчитывать на прибыль при выходе параметра стоимости за условные пределы (ниже 51 и выше 59). При этом не важно, в каком из направлений пойдет цена.


3. Стрэнгл.


Данная стратегия — более доступный и дешевый вариант стрэддла. В ее основе — опционы call и put, имеющие различные страйки и идентичные сроки истечения. Такой подход позволяет сделать зоны безубыточности более широкими для инвестора. Если рассматривать прошлый пример, то инвестор мог сэкономить на плате за опцион и купить два контракта на 53 и 57 доллара. В случае если премия равна одному доллару за 57 опцион call и двум  долларам за 53 опциона колл, то можно рассчитывать на прибыль при цене — от 50 до 60 долларов.

 


4. Спрэд медвежий и бычий.


Наиболее простыми являются спрэды bear spread и bull spread. Такие стратегии часто называют вертикальными.


Суть бычьего спрэда — в покупке call контракта и продаже такого же актива, но уже с большим страйком. Например, при цене 50 долларов за актив инвестор ожидает роста цены до уровня 60 долларов, но не больше 70 долларов. Здесь оптимальный call спрэд «быка» — 55-70 долларов. Заплатив премию в размере пяти долларов за купленный 55 call, а также получив опционную цену в размере 3 долларов США за 70 put, можно получить нетто цену опциона (доход) в размере двух долларов. При этом точка безубыточности будет находиться на уровне 57 долларов.

 


Принцип спреда медвежьего типа аналогичный. Разница лишь в изменении направления движения.


5. Диапазонный форвард.


Этот вид опционной стратегии востребован среди крупных участников рынка — банковских структур и инвестиционных предприятий. В основе стратегии несколько инструментов — проданные и купленные put или call опционы, имеющие идентичные сроки действия (даты экспирации) и страйки.


Стратегия «диапазонный форвард» хорошо себя проявила при хеджировании рисков в случае резкого снижения валютного курса. Если банк желает устранить риски от снижения общей цены к доллару США, к примеру, по 20 миллионам евро, то покупка опционов put на европейскую валюту и продажа опциона call на эту же денежную единицу позволит зафиксировать цену.


Стратегия хороша для хеджеров, ведь покупка опционных контрактов хотя бы частично (при неблагоприятном движении) покрывается реализацией опционных контрактов с благоприятным изменением цены.

 

Опционные стратегии: сложные варианты

 

В практике опционной торговли существуют и более сложные стратегии, к которым относятся:

 

1. Календарный спрэд.


Многие специалисты отмечают сходство этой стратеги с обычным бычьим спрэдом. Разница — наличие в основе одной стоимости исполнения, но разных дат истечения. Применение календарного спреда актуально в тех случаях, когда рынок становится вялотекущим, а цена актива практически не меняется.

 


Например, календарный спрэд может состоять из уже реализованного ранее опциона call с ценой (страйком) исполнения 60 и датой истечения, наступающей только через месяц, а также купленного опциона call с ценой исполнения 60, но сроком экспирации, наступающим через шесть месяцев. Реализация такой стратегии позволяет профинансировать long позицию по интересующему активу при минимальном росте цены.


2. Диагональный спрэд.


Особенность опционной стратегии — наличие в основе одного short и одного long опциона с различными страйками и сроком экспирации. Пример такого стратегии — реализация опциона call с ценой (страйком) 65 (при дате экспирации через 1 месяц), а также покупка опциона call, но с другим страйком (70) и датой экспирации через 3 месяца. В итоге общая цена диагонального спрэда меньше, благодаря более высокой стоимости опционного контракта call. Что касается точки безубыточности, то она располагается выше, чем для календарного спрэда. Как следствие, риски также будут более высокими.

 


3. Пропорциональный спрэд.


Стратегия основана на покрытии приобретаемых опционных контрактов за счет премии от реализуемых опционов. В качестве примера можно привести покупку контракта call или put, а также одновременную продажу опционов, но с условием их более низкой или высокой цены исполнения.


Основным минусом стратегии является тот факт, что при резком изменении цены в направлении стратегии держатель опциона оказывается с частично непокрытой short позицией по уже проданным контрактам.


4. Бабочка.


Стратегия помогает получить доход от сделок с опционами в периоды отсутствия тренда в ценовом движении актива. К примеру, расчеты показали, что цена интересующего инструмента не выйдет за определенные пределы. В этой ситуации покупается стрэддл. Одновременно с этим стоит застраховать проданные опционные контракты. Для этого совершается покупка стрэнгл, что позволяет сформировать фигуру «бабочки» на графике. К примеру, если ценовой диапазон находится на уровне 50-60 долларов США за один актив, то можно продать 55 стрэддл и в этот же момент купить 60-50 стрэнгл.

 


5. Альбатрос (железная бабочка).


Такая стратегия по своей сути и принципам реализации схожа с опционной стратегией, которая описана ранее. Разница — в применении одного направления рынка. К примеру, при покупке одного опциона call на акцию, имеющую страйк 60, инвестор продает пару опционов call с ценой исполнения 70, а также покупает один опцион call со страйком 80. У всех опционных контрактов, которые задействованы в стратегии, используется одна дата экспирации. Этот подход позволяет жестко ограничить риски, и частично финансировать продажи.

 


6. Елка.


В данной стратегии опционных контрактов «сошлись» проданные и приобретенные опционы, имеющие одну дату исполнения и один тип. К примеру, если цена акции составляет 55 долларов, то инвестор покупает call контракт с аналогичным страйком (55) и реализует два опциона call с большим страйком (к примеру, 60), а также покупает три опциона call со страйком 65 и так далее. В итоге у каждого «яруса» елки цена будет выше.

Стратегия опционов для новичков — шанс стать трейдером

Считается, что стратегии опционов для новичков — это стратегии, которые не требуют установки замысловатых индикаторов и тщательного анализа рынка. Где голову включать не надо…

Но на самом деле это в корне неправильное суждение. Лично я считаю (да и не только я) — чем проще стратегия, чем легче ее понять, тем легче будет зарабатывать с ее помощью.

Стратегия опционов для новичков

Да и всем известно, что сложные стратегии всегда появляются из более простых, примитивных, на первый взгляд…

Уверен, что и эту стратегию пытливые начинающие трейдеры усовершенствуют. А кто-то может быть и назовет в свою честь! Как это сделал один «гуру» трейдинга, назвав стратегию какой-то там вилкой со своей фамилией!

Ну да это его дело… Мы тут учимся зарабатывать деньги, а не лавры, да? Итак, в чем заключается суть и правила этой стратегии для новичков?

Стратегия опционов для новичков: руководство

Индикаторы

Для анализа рынка и поиска точек входа мы будем использовать три индикатора:

  1. EMA — Exponential Moving Average, применяемые к закрытию (close), с периодами 5 и 10;
  2. Stochastic Oscillator с периодами %К14, %D3, замедление 3 и уровнями 20 и 80;
  3. RSI с периодом 14 и уровнями 30,50,70.

Эти индикаторы уже установлены в вашем терминале, поэтому отдельно устанавливать их не надо. Если все же будет потребность в установке индикаторов, то здесь смотрите, как их устанавливать в обновленный терминал…

После нанесения индикаторов на терминал, правой кнопкой мыши щелкайте на индикаторе и выставляете все нужные значения. Самые ленивые могут скачать готовый шаблон в конце поста…

И после всех этих манипуляций увидите в своем терминале такую картинку:

(кликни на скрине и он откроется в новом окне)

Индикаторы для стратегии

Различаться могут только цвета, так как каждый сам устанавливает то, что ему нравится, сам для себя.

Поясню для чего нужны уровни на индикаторах RSI и Stochastic… На рынке существуют такие понятия, как уровень перекупленности и уровень перепроданности.

Перекупленность — этот момент наступает тогда, когда многие участники рынка (трейдеры), уже купили достаточное количество той или иной валюты и по элементарному закону экономики на данный товар прекращается спрос.

Следовательно товар (валюта), после определенной точки перекупленности из-за отсутствия спроса начинает дешеветь. В этот момент трейдеры начинают активно продавать свой товар пока не наступит момент перепроданности. И начинается обратный процесс…

Именно поэтому мы видим, что рынок постоянно движется волнообразно — перепроданность-перекупленность-перепроданность и т.д. Это закономерность рынка и благодаря этому мы можем зарабатывать!

Основным сигналом на вход в рынок у нас будет трендовый индикатор EMA, а осцилляторы Stochastic и RSI будут показывать точность этого входа.

Принцип работы стратегии опционов для новичков

Все довольно просто… Основное правило, как было, так и остается — не торгуем против тренда! Как определить тренд смотрим здесь…

Не будем далеко ходить, отличный сигнал для входа был вчера.

И хотя этому поспособствовали новости, возможность заработать была отличная даже у тех, кто не торгует во время выхода новостей… Так как все началось гораздо раньше выхода важных новостей.

То есть пока абстрагируемся от фундамента, будем смотреть только чистую технику… На паре EUR/USD продолжается восходящий тренд, евро дорожает… Сейчас его и разберем, как пример:

Вход вы рынок по стратегии для новичков

Когда видим, что EMA5 пересекла EMA10 вверх, значит мы получили первый сигнал для входа в рынок. Теперь смотрим на Stochastic и RSI.

Бирюзовая линия Stochastic должна пересечь красную пунктирную и быть выше уровня 20, то есть выйти из зоны перепроданности. Линия RSI должна пересечь уровень 50 и уверенно двигаться в заданном направлении.

А дальше уже все зависит от каждого трейдера индивидуально…

  • Валютная пара для торговли — любая;
  • Таймфрейм — любой;
  • Сессия для торговли — европейская и американская.

Стоит учесть то, что чем больше таймфрейм, тем четче сигнал, но в тоже время реже. То есть на таймфрейме Н4 вы можете, по этой стратегии для новичков, совершать не более одной-двух сделок в неделю. Вот скрин с графика Н4:

Стратегия для новичков на Н4

Учитывая то, что торгуем только по тренду, точки входа, с 21-го февраля и по вчерашний день, всего три…

Но этим тоже можно воспользоваться… Например, вы можете увидеть четкий сигнал на Н4, а торговать на более малых таймфреймах, скажем на Н1 или М30. Особенно это практично для торговли бинарными опционами.

Во-первых, сделок будет больше. Во-вторых, если идет уверенный тренд, что подтверждает Н4, то даже в случае закрытия опциона в минус, можно добавить к этой стратегии для опционов, стратегию Мартингейла и быть в плюсе, по-любому!

Настоятельно рекомендую внимательно освоить и эту стратегию для новичков и стратегию Мартингейла, если вы намерены серьезно торговать.

Также настоятельно рекомендую не торговать сразу на реальных деньгах, а тренироваться на демо счете, но еще лучше, на бумажке! Почему? Читайте здесь…

При торговле на Форексе трудно предсказать точку выхода, поэтому сами понаблюдайте за графиками и решите для себя. Не забывайте про манименеджмент. Кстати, продолжение статьи с более подробными описаниями стратегий по мани менеджменту и риск менеджменту, будут довольно скоро.

Для торговли рекомендую проверенных брокеров… Шаблон стратегии можно скачать здесь…

Если что-то забыл написать или есть что дополнить к данной стратегии, то буду очень рад читать вас в комментариях! Сегодня мы рассматривали стратегию для новичков торгующих бинарными опционами, успехов в торговле!

Поиск стратегии опционов

| Руководство по опционам и фьючерсам

Поиск опционной стратегии | Руководство по опционам и фьючерсам

Трейдеру доступно большое количество стратегий торговли опционами. Воспользуйтесь функцией поиска ниже, чтобы быстро найти лучшие стратегии опционов на основе вашего представления об основных и желаемых характеристиках риска / вознаграждения.

Щелкните график прибыли, чтобы получить подробное объяснение каждой отдельной стратегии опционов.

Спрэд Bull Call

Спрэд Bull Put

Индекс покупок

Обратный звонок

Costless Collar (Zero-Cost Collar)

Covered Calls

Покрытая комбинация

Покрытый

Стрэдл с покрытием

Колл

Длинный колл

Супружеский пут

Защитный пут

Путы с индексом продажи

Стратегия ремонта акций

Синтетический длинный колл

Синтетический длинный опцион

Синтетический длинный опцион (раздельные страйки)

Синтетический короткий пут

Стратегия воротника

Непокрытый пут Запись



Следуйте за нами на Facebook, чтобы получать ежедневные стратегии и советы!

Стратегии опций
Основы опций

Предупреждение о рисках: торговля акциями, фьючерсами и бинарными опционами, обсуждаемая на этом веб-сайте, может считаться торговыми операциями с высоким риском, и их выполнение может быть очень рискованным и может привести к значительным потерям или даже к полной потере всех средств на вашем счете.Вы не должны рисковать больше, чем можете позволить себе потерять. Прежде чем принять решение о торговле, вам необходимо убедиться, что вы понимаете связанные с этим риски, принимая во внимание ваши инвестиционные цели и уровень опыта. Информация на этом веб-сайте предназначена исключительно для информационных и образовательных целей и не предназначена для использования в качестве рекомендательной службы. TheOptionsGuide.com не несет ответственности за какие-либо ошибки, упущения или задержки в содержании, а также за любые действия, предпринятые в связи с этим.

Общее предупреждение о рисках:
Финансовые продукты, предлагаемые компанией, несут в себе высокий уровень риска и могут привести к потере всех ваших средств. Вы никогда не должны вкладывать деньги, которые вы не можете позволить себе потерять.
.

28 опционных стратегий для всех опционных трейдеров

Инвесторы, которые хотят получить максимальную прибыль на сегодняшнем рынке, должны научиться торговать опционами.

Ниже приведены 28 самых популярных опционных стратегий, включая способы их исполнения, торговые стратегии, прибыль или убытки инвесторов, точки безубыточности и время, когда следует использовать каждую из них. Щелкните любую стратегию торговли опционами, чтобы получить полную информацию:

Long Call Option Strategy

Длинный звонок

Опционная стратегия

Опционная стратегия длинного колла

Long Put Option Strategy Short Call Option Strategy

Короткий звонок

Опционная стратегия

Опционная стратегия короткого колла

Short Put Option Strategy

Короткий пут

Опционная стратегия

Стратегия коротких опционов пут

Covered Call Option Strategy

Покрытый звонок

Опционная стратегия

Стратегия покрытых опционов колл

Bull Call Spread Option Strategy

Спрэд Bull Call

Опционная стратегия

Опционная стратегия Bull Call Spread

Bear Call Spread Option Strategy

Спрэд Bear Call

Опционная стратегия

Опционная стратегия медвежьего колла

Bull Put Spread Option Strategy

Бычий пут спред

Опционная стратегия

Опционная стратегия Bull Put Spread

Bear Put Spread Option Strategy

Bear Put Spread

Опционная стратегия

Опционная стратегия медвежьего пут-спреда

Call Backspread Option Strategy

Обратный звонок

Опционная стратегия

Опционная стратегия обратного спреда

Long Straddle Option Strategy

Длинный портальный порт

Опционная стратегия

Стратегия опционов на длинные позиции

Short Straddle Option Strategy

Короткий портвейн

Опционная стратегия

Стратегия опционов с коротким ходом

Long Strangle Option Strategy

Удушающая длинная

Опционная стратегия

Стратегия длинных опционов на удушение

Short Strangle Option Strategy

Удушающий короткий

Опционная стратегия

Стратегия опциона на короткое удушение

Iron Condor Option Strategy

Железный кондор

Опционная стратегия

Опционная стратегия Iron Condor

Long Calendar Spread with Calls Option Strategy

Длинный календарный спред с звонками

Опционная стратегия

Длинный календарный спред с опционной стратегией колл

Long Calendar Spread with Puts Option Strategy

Длинный календарный спред с путами

Опционная стратегия

Длинный календарный спред с опционной стратегией пут

Diagonal Spread with Calls Option Strategy

Диагональный спред с коллами

Опционная стратегия

Диагональный спред со стратегией опционов колл

Diagonal Spread with Puts Option Strategy

Диагональный разворот с опорами

Опционная стратегия

Диагональный спред с опционной стратегией пут

Christmas Tree Spread with Calls Option Strategy

Елочный разворот с звонками

Опционная стратегия

Елочный разворот с звонками

Christmas Tree Spread with Puts Option Strategy

Елочное покрывало с подставками

Опционная стратегия

Новогодний спред со стратегией опциона пут

Long Butterfly with Calls Option Strategy

Длинная бабочка с звонками

Опционная стратегия

Длинная бабочка со стратегией опционов колл

Long Butterfly with Puts Option Strategy

Баттерфляй длинная с подкладками

Опционная стратегия

Длинная бабочка со стратегией опциона Puts

Iron Butterfly Option Strategy

Железная бабочка

Опционная стратегия

Опционная стратегия Iron Butterfly

Collar Option Strategy Protective Put / Synthetic Long Call Option Strategy

Защитный пут / синтетический длинный колл

Опционная стратегия

Стратегия защитных опционов пут / синтетический длинный колл

Synthetic Long Stock Option Strategy

Синтетический длинный приклад

Опционная стратегия

Опционная стратегия на синтетические длинные акции

Risk Reversal Option Strategy

Сторнирование риска

Опционная стратегия

Опционная стратегия разворота риска

Существует бесконечное количество способов торговли опционными контрактами, от колл и пут до полученной или уплаченной премии. Изучение того, как реализовать лучшую стратегию торговли опционами в нужное время, приведет к огромному потенциалу прибыли для инвестора.

Пройдите курс по торговле опционами номер один и изучите лучшие стратегии получения прибыли с опционами. Наше бесплатное членство включает в себя отмеченный наградами курс по торговле опционами, который неизменно получает высшие оценки среди участников и критиков за его способность рассматривать сложную тему, такую ​​как опционы, и облегчать понимание каждым. Нажмите здесь, чтобы получить бесплатное членство прямо сейчас.

Другие статьи, которые могут вас заинтересовать

.

Опционные стратегии — Опционные торговые стратегии

2 дня 50% прибыли в YHOO

Кирк Дю Плессис0 Комментарии

Прибыль от торговли опционами: В этом видео я хочу рассмотреть только две сделки быстрого закрытия, которые у нас были в четверг, десятого декабря. В частности, я хочу рассмотреть только нашу двухдневную сделку в Yahoo, потому что это отличный пример силы подразумеваемой волатильности при торговле опционами.Связанный «Прибыль от торговли опционами»…

Читать статью полностью

Простой и высоконадежный пример сделки с опционом IRA

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Торговля опционами: В сегодняшнем видео мы собираемся рассмотреть только два быстрых ордера, которые были у нас на среду, 30 декабря. Первое, что мы сделали очень быстро после открытия рынка, это наш кредитный спред XOP. Мы несколько раз торговали XOP за последние полтора месяца, и это было хорошо.…

Читать статью полностью

3 новых примера стратегии коротких удушающих опционов

Kirk Du Plessis0 комментариев

Strangle: В сегодняшнем видео я хочу рассказать о трех новых коротких стратегиях удушения, которые мы вводим сегодня во вторник, 8 декабря. Теперь это будет классное видео, потому что эти три удушения мы заключенные в эти три ценные бумаги очень и очень похожи.Это почти идентичный тип торговли. Мы…

Читать статью полностью

Новый портальный захват PFE с вероятностью успеха 68%

Кирк Дю Плесси0 комментариев

Стрэддл: В сегодняшнем видео-обновлении я хочу рассказать только о двух сделках быстрого закрытия, которые у нас были сегодня в среду, 18 ноября. Сегодня мы попытались войти в другие сделки с прибылью, GMCR и BBY. К счастью, я полагаю, мы не заполнили GMCR, хотя я пытался с четырьмя разными заказами получить…

Читать статью полностью

Как торговать доходами от акций с опционами

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Прибыль по акциям: В сегодняшнем видео мы рассмотрим две сделки по прибыли, которые состоятся в понедельник, 26 октября.Без сомнения, эта неделя будет довольно загруженной для заработка. У нас было выполнено только два заказа. Мы пытались попасть в четыре разные сделки. Мы как бы растянуты на некоторых других…

Читать статью полностью

Закрытие МН за большой убыток

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Убыток от торговли опционами: В сегодняшнем видео мы собираемся просмотреть все сделки, в которые мы вошли во вторник, 6 октября.Думаю, сегодня был довольно хороший день. У нас было всего понемногу, так что небольшое разнообразие, несколько сделок закрытия, пара сделок открытия и корректировка. Я действительно хочу начать…

Читать статью полностью

Регулировка короткого ремня YUM для снижения риска

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Стрэддл: В сегодняшнем коротком видео мы просто поговорим об одной корректировочной сделке, которая была у нас сегодня в Yum, которая была нашей первоначальной стрэддл сделкой, находящейся прямо там, где цена акции составляла около 85 долларов.Опять же, единственная корректировка, которую мы внесли в это сегодня, — это откат верного звонка, который у нас есть…

Читать статью полностью

Регулировка PCLN сработала

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Регулировка опционной торговли: В сегодняшнем видео мы собираемся провести все сделки, которые мы совершили сегодня, то есть в среду, 5 августа. Опять же, сегодня в сделке с большой прибылью было три новых ордера на открытие и два ордера на закрытие, один ордер на корректировку.Давайте для начала рассмотрим порядок корректировки в Priceline. Priceline фактически открылся…

Читать статью полностью

Наш широкий вариант удушения Сделка в AAPL

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Вариант удушения: В сегодняшнем видео мы собираемся рассмотреть множество сделок, которые мы совершили сегодня в среду, 12 августа. Это был довольно напряженный день. В основном это связано с доходами, но рынок сегодня утром был немного сумасшедшим.Большинство акций сегодня утром упали и выросли, но это дало нам…

.

Читать статью полностью

11 опционных сделок всего за 1 день

Кирк Дю Плесси0 Комментарии

Торговля опционами: В третий раз сегодня я попытаюсь записать это видео, и, надеюсь, оно состоится. Это будет немного дольше. Я проделал это уже два раза, поэтому, надеюсь, это последний раз, и все проходит, и мой компьютер не дает сбоев, когда я просматриваю это видео.…

Читать статью полностью

.

опционных стратегий колл ~ Лучшая опционная стратегия

направленных опционных сделок включает:

  • Покупка опционов колл (длинные позиции колл)
  • Покупка пут
  • Покупка колл спредов
  • Продажа покрытых звонков
  • Продажа спредов колл
  • Спреды на продажу пут

Торговая стратегия

Постоянно развиваясь, наши стратегии торговли опционами диктуются исключительно постоянно меняющимися условиями фондового рынка. Мы никогда не придерживаемся одной и той же стратегии и не торгуем слишком долго.Те, кто не адаптируется к постоянно меняющимся рыночным условиям, уходят на второй план. Две наши основные стратегии вращаются вокруг фундаментальных сделок и сделок по моментуму. Наш опыт заключается в покупке и продаже опционных спредов. Без сомнения, мы являемся ведущей консультационной службой по торговле опционами, самой успешной и самой прибыльной. Подпишитесь сейчас на рекомендации по торговле опционами в этом месяце. ПОСЛЕДНИЙ ГОД: 2014 год был для нас фантастическим годом, мы закончили год с 7 месяцами подряд успешных торговых рекомендаций без проигравших.Присоединяйтесь к нашему списку подписчиков торговых предупреждений.

* ГАРАНТИЯ: ПЕРВАЯ ТОРГОВЛЯ ВЫГОДНА ИЛИ ПЕРВЫЙ МЕСЯЦ БЕСПЛАТНО.

Основные убеждения

Всегда есть стратегия, в которую стоит инвестировать. Наш опыт основан на выявлении акций, которые готовы двигаться. Правильная стратегия в нужное время. Мы верим в минимизацию потерь и максимизацию прибыли с помощью лучших доступных рекомендаций по торговле опционами. Наш проверенный послужной список говорит сам за себя.

Частота

В среднем мы делаем 2-3 опционных сделки в месяц.Торги могут проводиться от 1 недели до нескольких месяцев. Большинство торгов проводится в течение четырех недель. Рекомендации по стратегии выхода также отправляются подписчикам по электронной почте с указанием конкретных текущих цен.

Сделки с моментумом

Определенные предприятия переживают периоды резкого роста. Акции переживают аналогичные периоды непрерывного роста. Распознавание момента накопления акций — ключевой атрибут для проницательных инвесторов. Мы преуспеваем в этом навыке. Покупка опционов колл, покупка опционов пут и запуск выигрышных сделок — вот основная стратегия компании Call Option Strategies.Наш импульсный выбор акций может и будет оставаться весьма прибыльным. Наша стратегия колл-опционов — это просто лучшая стратегия торговли опционами.

Фундаментальные сделки

Условия рынка часто диктуют распродажи на широком рынке. При правильном выборе времени старая пословица о покупке по низкой цене и продаже по высокой все еще может быть прибыльной. Однако начинающие трейдеры часто слишком быстро вскакивают, пытаясь поймать падающий нож. Наши подписчики склонны заходить в самый подходящий момент. Присоединяйтесь к нашему списку подписчиков на наши стратегии торговли опционами сейчас и получайте все рекомендации по предстоящей торговле.

Короткие сделки

Инвесторы, играющие только на одной стороне рынка, упускают множество возможностей. Игра на фондовом рынке на понижение, то есть короткая позиция, очень часто является лучшей стратегией опционной торговли. Лучшие системы торговли опционами будут инвестировать в опционы пут, спреды пут и медвежьи спреды колл.

Стратегии закрытых звонков

Покрытые опционы колл — отличный инструмент для повышения благосостояния. При реализации этой опционной стратегии мы анализируем гамму, тэту и, самое главное, волатильность опционов.Распознавание того, когда продавать опционы колл или пут, — приобретенный навык. Наша стратегия покрытых звонков — это наш самый надежный источник ежемесячной прибыли. Присоединяйтесь к нашему списку подписчиков и сразу же начните получать прибыль от наших рекомендаций по торговле опционами на покупку.

.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.