Под какой процент инвесторы дают деньги: Какой процент приемлемо отдавать инвестору?

Содержание

Во что инвестировать с зарплатой до ₽100 тыс. 4 надежных варианта :: Новости :: РБК Инвестиции

Не только миллионеры могут быть инвесторами. Покупать ценные бумаги можно и на ₽1–2 тыс. Главное — быть последовательным и регулярным. Мы узнали у экспертов, во что можно вложить деньги, если у вас не много средств

Фото: KVN1777 / Shutterstock

Если ваша зарплата не превышает ₽100 тыс. , то вы все равно можете инвестировать свои средства и формировать капитал. Необязательно вкладывать сразу большие деньги. Здесь важны дисциплина и регулярность, рассказала «РБК Инвестициям» директор по коммуникациям портала «Сравни.ру» Александра Краснова.

«Если соблюдать эти два условия, то, инвестируя даже небольшие суммы каждый месяц, можно получить приличную доходность», — отметила она.

Финансовый консультант Игорь Файнман считает, что не нужно сразу вкладывать большие деньги, чтобы просто не было стресса, что вы их можете потерять. Можно постепенно покупать ценные бумаги  и повышать доходность.

Мы подобрали несколько инструментов, в которые можно вкладывать по ₽5–10 тыс. в месяц и даже меньше и постепенно формировать портфель.

Фото: Pavel L Photo and Video / Shutterstock

Недорогие акции с дивидендами

Например, стоит обратить внимание на российские голубые фишки. Это бумаги, которые обладают высокой ликвидностью  , то есть инвестор всегда может найти покупателя или продавца, так как они востребованы на рынке. В

голубые фишки  входят 15 крупнейших российских компаний: Сбербанк, «Яндекс», АЛРОСА, «Газпром», «Роснефть», «Магнит», МТС и другие.

По словам Красновой, российские голубые фишки стоят дешевле ₽5 тыс. за редким исключением. «Например, о

Какой процент откладывать на инвестиции?

Значение денег заключается прежде всего
в их способности
служить связью
между настоящим и будущим.

Джон Кейнс, амер. экономист

Вопрос, вынесенный в заголовок, является вторым по популярности у начинающих инвесторов, после «куда вложить деньги?» То и дело я получаю вопросы, типа «я начал откладывать 10% от своего дохода, как вы думаете, этого достаточно?», «стоит ли начинать с 10% на инвестиции, или можно меньше/больше?» и т.п.

10% от дохода в письмах взялись не случайно. Это все любимые финансовые мотиваторы — Кийосаки, Шефер, Эрдман и прочие. А за ними и масса фанатиков твердит как мантру «волшебную формулу»: откладывай 10% от своего дохода, и будет тебе финансовое счастье. А дальше идут подтверждающие примеры с «магией сложного процента» — всего 1 доллар в день, и вы через 30 лет — миллионер.

Однозначного правильного ответа на вопрос нет. Я всегда был против того, чтобы откладывать деньги на абстрактные «инвестиции». Для меня это звучит так же нелепо, как «откладывать деньги в кошелек». Инвестиции — это инструмент, а не цель. Если хотите, место хранения денег, которые не нужны прямо сейчас. Деньги откладываются не на инвестиции, а на конкретные финансовые цели.

Кстати, если почитать финансовых гуру внимательнее, то можно увидеть, что они говорят то же самое.

Волшебная формула богатства

Формула «10% от дохода на инвестиции» при внимательном рассмотрении оказывается формулой «откладывайте 10% от дохода на долгосрочную цель — получение пассивного дохода». Действительно, пенсионный капитал или достижение финансовой независимости требует огромных средств и длительных сроков, поэтому откладывать деньги на эту цель нужно уже сейчас. И да, в зависимости от срока и суммы цели, на достижение финансовой независимости может хватить и 10% от дохода.

Что менее очевидно, так это жертва всеми остальными целями, ради одной-единственной. Говорят, мол, достигни финансовой независимости, и все цели реализуются без усилий: квартиры, виллы, путешествия…

Тут начинается самое интересное: финансовая независимость — это состояние, когда пассивный доход равен активному. Если после достижения финансовой независимости, вы можете купить квартиру, не копя на нее еще десяток-другой лет, то почему вы не можете сделать этого сейчас? Ведь и тогда, и сейчас вы можете рассчитывать на сопоставимые суммы (капитал финансовой независимости трогать нельзя, иначе пассивный доход сразу резко снизится). Если живя на пассивный доход, вы будете путешествовать, то почему вы не путешествуете сейчас на ту же сумму, пусть и не пассивного, а активного дохода? Логичный ответ — все время уходит на получение этого самого активного дохода. Однако, люди не жалуются на нехватку времени для путешествий, чаще слышится «нет денег».

Если вашего активного дохода не хватает сейчас на вашу идеальную жизнь, то и пассивного дохода, который будет равен активному, тоже не хватит. Эта простая мысль почему-то до многих доходит с большим трудом.

Я молчу уже о промежуточных финансовых целях, которые нужно реализовывать до достижения финансовой независимости. Семейные расходы: свадьба, рождение детей. Бытовые расходы: ремонт в квартире, покупка автомобиля. Где инвестор возьмет деньги на них, если он откладывает 10% от дохода «на инвестиции», ведь эти отложенные 10% трогать нельзя до достижения финансовой независимости?

А форс-мажоры? Оглянитесь на свою жизнь лет на 10-20 назад. Вы за это время ни разу не болели? Не меняли работу? У вас не ломалась бытовая и оргтехника? Вы всегда тратили деньги только на то, что сами запланировали? Если так, то я вас поздравляю и сильно завидую. Такие уникумы встречаются в реальной жизни очень-очень редко.

Для защиты от форс-мажоров придуман резервный фонд. Дело нужно и полезное. А пробовали ли вы когда-нибудь посчитать, сколько времени вам придется формировать резервный фонд в размере трехмесячных доходов, если откладывать по 10% в месяц? Математика простая: 10% от дохода каждый месяц, а нужно 300% от ежемесячного дохода — на формирование резервного фонда уйдет 30 месяцев или два с половиной года. Сложные проценты сократят этот срок на 2-3 месяца. Целых два года уйдет только на создание резервного фонда, причем даже не оптимального размера, а только минимально необходимого!

Так что при внимательном рассмотрении формулы богатства, она оказывается не такой уж волшебной…

Как инвестировать грамотно?

Что же делать? Ответ очевиден: перестать заниматься абстрактными «инвестициями», а переходить к управлению личными финансами по целям.

  1. Составить список финансовых целей с конкретными сроками и суммами;
  2. Оценить, какие суммы потребуется инвестировать ежемесячно на каждую из целей;
  3. Сравнить требуемые ежемесячные инвестиции с вашими реальными финансовыми возможностями;
  4. Ужаснуться;
  5. Откорректировать финансовые планы;
  6. Заняться увеличением активного дохода, приближая финансовые возможности к финансовым желаниям;
  7. Защитить свои источники дохода и уже накопленный капитал;
  8. Откладывать необходимые суммы на главные (стратегические) цели — недвижимость, финансовая независимость.
    Второго шанса у вас не будет! Промедление смерти подобно.
  9. Если возможности позволяют, параллельно реализуем менее важные финансовые цели — те же путешествия. Если возможности пока невелики, см. пункт 6.

Может быть на вашем счету никогда и не окажется миллиона долларов, но с таким подходом вы проживете более интересную и насыщенную жизнь при вполне комфортных финансовых условиях, чем скопидомы, считающие годы до своей «финансовой свободы».

Так сколько же откладывать на инвестиции?

Все прочитал и оценил. Только все равно непонятно: какой же процент дохода откладывать на инвестиции?

Чтобы дать ответ на этот вопрос, нужно точно понять, а что же подразумевается под словом «инвестиции». Часть своего дохода, я вкладываю в индексный ПИФ, который является частью пенсионного капитала. Инвестиции? Несомненно. Часть моих сбережений заморожена в резервном фонде в банке. Но процент на них, пусть и небольшой, но капает. Можно ли эти деньги считать инвестициями? А еще я держу деньги, зарезервированные на подарок другу, на банковском депозите.

Это инвестиции? Все доходы я перевожу на дебетовую карту с начислением процентов на остаток. Пока деньги не потрачены (а редко кто тратит все свои доходы в день получения), они приносят мне пассивный доход.

Получается, что 100% моих денег инвестированы. Просто на разные сроки. Где-то срок инвестиций — неделя, где-то пара месяцев, а где-то несколько лет, или даже десятков лет. К такой ситуации надо стремиться. Любые ваши деньги должны работать на вас хоть какое-то время.

Если говорить об «инвестициях» в классическом бытовом понимании, то есть вложениях на годы с рисковыми инструментами, то средний процент у меня составляет 40.

Сорок процентов годового дохода не тратится в этом же году. Этот процент взят не потолка, а рассчитан с помощью тщательной проработки списка финансовых целей и финансовых планов. В вашем случае он может оказаться, как существенно меньше, так и существенно больше моего.

Желаю вам реализации всех целей, какой бы процент от дохода вы не инвестировали!

Nick Cherry

Какой процент получает инвестор от вложений. Кто такой инвестор? Слишком большая доля для инвестора

Зачем бизнесмены инвестируют в молодые проекты?

Не открою Америку, если скажу, что интерес инвестора в заработке. У человека есть свободные деньги, он хочет, чтобы они на него работали, он их вкладывает. Кстати, многие заблуждаются касательно функций инвестора, возлагая ожидания, будто инвестор будет сам придумывать, как выходить из бизнеса, финансировать убыточный проект и еще придумает, как его продать. Некоторые даже надеются, что инвестор будет искать клиентов. НЕТ. Единственная его задача – дать вам деньги и быстрый рост. Конечно, приятным бонусом будет, если инвестор поможет с нетворкингом, маркетингом или продажами, но я бы советовала все взять в свои руки. На инвестора надейся, а сам не плошай.

Зачем бизнесмены инвестируют в молодые проекты?

Когда вы собираете деньги для своего стартапа, это помогает понять, как инвесторы, которых вы пишете, будут зарабатывать деньги для себя. Формула для оплаты инвесторов часто не так проста, как возврат прибыли от инвестиций и распределение ее в равной степени среди ключевых игроков. Для фондов ангелов, фондов венчурного капитала и других инвестиционных партнерств часто существуют сложные формулы того, как лица, участвующие в управлении инвестициями, зарабатывают деньги. Вы должны учитывать следующие формулы при разработке подхода к сбору средств.

Как доказать инвестору, что в твой бизнес стоит вложиться?

Лучше всего сделать прототип продукта и показать. Почаще встречайтесь с вашим потенциальным инвестором лично. Даже самая крутая презентация онлайн не заменит личное представление продукта. Инвестор должен видеть, что вы сами заинтересованы в его участии в вашем проекте.

Как работать с прямыми инвесторами

Ангел Инвесторы Ангел инвесторы обычно принимают инвестиционные решения в отношении стартапов, не платя другим, чтобы управлять своими деньгами. Таким образом, возврат их инвестиций обычно не включал в себя оплату каких-либо посредников, что может сделать инвестиции в стартапы более привлекательными, чем альтернативные инвестиции с высоким уровнем риска, которые обычно связаны с выплатой брокера, управляющим деньгами или другим финансовым посредником. Экономия от 1 до 2 процентов за год в инвестиционных комиссиях и сборов может существенно повлиять на сопоставление начальных инвестиций с альтернативами.

Инвесторы выбирают оригинальные проекты, незаезженные. Если он будет выбирать между сто первой кофейней и каким-то новым прибором, новым форматом, то выберет второе. Сейчас очень ценятся новые идеи.

Еще секрет: идти к инвестору лучше в самом начале, а не когда уже проект функционирует. Но важно, чтобы был пример прототипа

Шесть правил работы с инвестором

Для эффективной работы с инвесторами молодым предпринимателям нужно четко понимать, как работают инвесторы, какие у них интересы, в какие проекты они готовы вкладываться и на каких условиях.

В кого вкладывают инвесторы и что хотят получить

Инвестиции в стартапы ― это бизнес. Делая вложения в новый инновационный проект, инвестор желает получить долю в компании, которая займет новую нишу на рынке или сформирует новый рынок. Венчурные инвесторы, в отличие от банков, выдающих ссуды, ищут компании, которые способны вырасти многократно и принести прибыль в виде реализации доли инвестора при продаже компании.

Каким должен быть стартап, чтобы заинтересовать инвестора

Несомненно, это должен быть новый бизнес с интересной и актуальной бизнес-идеей. Важно, чтобы потенциал компании был высок и с точки зрения объема продаж. Бизнес, который в лучшем случае принесет $1-2 млн в год через пять лет, ― это хороший бизнес, но он не очень интересен венчурным инвесторам.

Как инвестор выбирает проект

Венчурный фонд RSV Partners вкладывает средства в проекты на ранней стадии. Зачастую есть идея, но еще не создан даже прототип или бета-версия. По сути, мы инвестируем в команду, в людей, которые будут работать над проектом. И в первую очередь, при рассмотрении заявки, мы обращаем внимание именно на участников проекта.

Обязательным пунктом заявки в стартап-акселератор iDealMachine ― видеоролик с презентацией проекта. Нам не важно качество записи. Мы смотрим, как будущие СЕО держатся перед камерой, как говорят, как общается команда проекта. Из этого уже многое становится понятным.

На одной записи нас смутило, что партнеры проекта как-то странно себя ведут, не чувствовался командный дух. Через некоторое время они разошлись во мнениях, и один из них покинул проект, еще до предложения об инвестициях.

Инвестору важны гарантии, что проект будет активно развиваться, что у команды горят глаза, что они действительно хотят сделать свой проект. Поэтому отбор команд идет очень тщательно.

А если украдут идею стартапа

Бизнес строится на доверии. Если вы не доверяете инвестору, лучше с ним не работать. Ничего хорошего из такого партнерства не получится. Бывает, что начинающие стартаперы боятся поделиться идеей своего проекта. Боятся, потому что считают, что их великолепную и уникальную идею инвестор возьмет и воплотит. Но скажу, что нормальные инвесторы вкладываются в команды, которые разрабатывают и превращают свои идеи в продукт.

Ни одному инвестору не захочется сесть и писать программный код. Даже наняв команду, вряд ли он сможет реализовать идею вашего проекта. Потому что только вы знаете (а перед обращением к инвестору вы проработали бизнес-план, техническое воплощение проекта, ноу-хау), как все можно реализовать относительно быстро и эффективно. У инвестора другие задачи. И только команда, организовавшая идею, в состоянии ее воплотить.

По сути, голая идея ничего не стоит. Генерировать идеи можно десятками-сотнями. Но только реализация некоторых из них действительно приносит прибыль.

Был такой случай, пришел к нам человек и говорит:

― У меня есть суперидея, она принесет много денег. Но нужны инвестиции.

― А что за идея?

― А не скажу, пока не подпишите документы о том, что вы не воспользуетесь ею.

Вероятно, он до сих пор ищет инвестиции.

Как выбрать правильного инвестора

Правильный инвестор не только не возьмет себе идею стартапа, он даст еще много полезных идей.

Грамотный инвестор не тот, кто только дает деньги. Он участвует в жизни и развитии компании, помогая своим опытом, советами и идеями. Он делает компанию лучше, конкурентоспособнее. С ним компания имеет шанс выиграть на рынке. Без грамотного инвестора, даже с хорошими вложениями, компания скорее проиграет, потому что инвестиции в чистом виде без менеджмента ничего не решают.

Какой процент отдать инвестору

Это вопрос, с одной стороны, простой, с другой, очень сложный. С одной стороны, чем меньший процент основатель отдаст, тем больше останется ему самому. С другой стороны, если процент будет большой, но от неудавшейся компании, то зачем это надо? Поэтому основателям необходимо брать у инвестора на ранних стадиях наименьшее необходимое им количество денег ― валюация компании на ранней стадии низкая и, соответственно, деньги дорогие. По мере развития компании и достижения ею определенных ключевых точек (milestones) валюация будет расти, риски инвестора падать и можно будет поднять еще денег, отдав меньшую долю. При этом не надо жадничать, нет ничего хуже, чем взять денег меньше, чем необходимо, и не смочь достигнуть того, что обещали инвестору. 

Сергей Фрадков, управляющий партнер американского венчурного фонда RSV Partners

Фото в анонсе: Unsplash

Инвестирование для начинающих — понятие и виды инвестиций + 9 способов куда инвестировать деньги

Добрый день, уважаемые читатели финансового журнала «RichPro.ru»! Сегодня мы поговорим об инвестировании. Мы расскажем, что это такое и какие виды инвестиций существуют, с чего лучше начать и куда можно инвестировать деньги.

Кстати, а вы видели сколько уже стоит доллар? Начните зарабатывать на разнице курсов валют здесь! или на криптовалютах (биткоине) тут!

Из статьи вы узнаете:

  • Что такое инвестиции и в чем состоит их выгода;
  • Какие виды инвестиций самые распространенные;
  • Каковы преимущества и недостатки частного инвестирования;
  • Какие шаги предпринять, чтобы начать инвестировать;
  • Какие способы инвестирования личных финансов существуют.

В конце вы найдете советы и рекомендации для начинающих инвесторов, а также ответы на часто задаваемые вопросы.

Статья будет полезна всем, кто интересуется инвестициями. Полезную информацию для себя найдут как новички в сфере инвестирования, так и те, у кого уже имеется опыт.

Советуем не терять ни минуты и поскорее приступать к чтению.

Что такое инвестирование и какие виды инвестиций бывают, с чего начать и как правильно делать инвестиции, куда лучше инвестировать свои деньги — об этом и не только вы узнаете, прочитав статью до конца

1. Что такое инвестиции простыми словами и для чего они нужны 📈

Далеко не все понимают, что инвестированием в современном мире занимаются абсолютно все. По сути даже образование представляет собой особый вид инвестирования, так как это вклад в будущее, ведь именно качественное образование поможет найти хорошую работу с достойной заработной платой.

Например, этот же принцип действует в спорте. Регулярно занимаясь, человек делает вклад в красоту и здоровье. Если же он профессиональный спортсмен, каждая тренировка является инвестированием в будущие победы.

Таким образом, инвестирование отображает важнейшее правило жизни человечества. Оно гласит: получить что-либо в будущем невозможно, если ничего не сделать для этого в настоящем.

Отсюда можно вывести основной смысл инвестиций: они представляют собой умственные, денежные, материальные вложения, которые в перспективе приведут к получению дохода через короткий или длительный срок.

К сожалению, в России, а также странах бывшего СССР уровень финансовой грамотности находится на довольно низком уровне. Результат – отсутствие правильных знаний о перспективах финансовых вложений.

Большинство жителей этого региона считают, что инвестиционной деятельностью могут заниматься только кредитные организации, государственные органы, а также крупные компании.

Также бытует мнение, что зарабатывать на вложении средства среди частных лиц могут только весьма богатые люди. На самом же деле заняться инвестициями может абсолютно каждый. Для этого достаточно иметь желание, а также теоретическую и практическую подготовку.

Прежде всего, стоит изучить понятие инвестирования. Произошло это слово от латинского in-vestio, что в переводе означает одевать. Не совсем понятно, каким образом связаны эти два слова.

Инвестирование в экономическом смысле имеет несколько определений. Мы приведем самое простое для понимания.

Инвестирование — это вложение средств в различные материальные, а также нематериальные активы ради их приумножения.

Производятся инвестиции в различных сферах экономики, а также социальной и интеллектуальной жизни людей.

Объектами инвестирования, то есть имуществом, в которое вкладываются деньги, могут быть:

  • денежные средства разных стран;
  • различные типы ценных бумаг;
  • объекты недвижимости;
  • оборудование;
  • объекты интеллектуальной собственности.

В случае инвестирования вложения осуществляются единожды. После этого в перспективе можно рассчитывать на постоянное получение прибыли.

Инвестиции помогают преодолеть основное экономическое правило. Оно гласит, что у того, кто хранит денежные средства дома, их количество непрерывно уменьшается.

Дело в том, что постоянно и неизбежно снижается покупательная способность имеющихся денег. К этому приводят инфляция, различные экономические кризисы, а также девальвация.

Отсюда вытекает важнейшая цель любого инвестирования, которая заключается не только в сохранении, но и в постоянном увеличении капитала.

2. В чем заключается выгода инвестирования? 📑

Тратить минимум времени и сил на получение дохода вполне реально. Подобный вариант зарабатывать средства называют пассивным доходом. Именно к такому способу заработка стремятся все адекватные люди. Особенно это касается бизнесменов, а также манимейкеров, то есть людей, которые получают доход с использованием Интернета.

Одним из способов пассивного заработка выступает инвестирование средств в какие-либо прибыльные направления. Иными словами, удачные инвестиции позволяют рассчитывать на то, что в конечном итоге можно добиться главной цели любого здравомыслящего человека, которая заключается в минимальном расходовании времени на зарабатывание средств.

Получается, что у человека появится возможность заниматься тем, что ему удобно. В конечном итоге удачное вложение средств приведет к тому, что отпадет необходимость каждый день ходить на работу и тратить большую часть своего времени на обеспечение достойного существования себе и своей семье.

Вместо самого человека работать будет его капитал, инвестору же останется получать регулярную и стабильную прибыль.

Многие к таким заявлениям относятся весьма скептически. Это вполне понятно, учитывая, что в нашей стране политика и экономика очень нестабильны. Но есть смысл прекратить сомневаться, лучше всего трезво оценить открывающиеся возможности.

Важно помнить, что неуверенные в собственных силах люди никогда не смогут избавиться от безденежья, а также от тяжелого ярма наемного работника.

Многие задаются вопросом, почему кому-то удается разбогатеть, а другие никак не могут выбраться из долговой ямы. Дело вовсе не заключается в имеющихся талантах, высокой работоспособности, отличных идеях для бизнеса. На самом деле все заключается в том, что одни люди умеют эффективно распоряжаться принадлежащими им средствами, а другие – нет.

Даже те, у кого первоначальные активы одинаковые, в итоге могут получать совершенно разный доход. Связано это во многом с кардинальным различием в отношении к материальным, а также личностным ресурсам.

Таким образом, успеха можно добиться только в том случае, если грамотно направлять имеющиеся в наличии активы, иными словами, инвестировать их.

Следует иметь в виду, что сказанное относится не только к денежным средствами и имуществу, но и к умственным способностям, энергии, а также времени.

Грамотные и доходные инвестиции приносят в жизнь следующие выгоды:

  • прибыль, не зависящую от временных затрат;
  • финансовую независимость;
  • свободное время для занятий семьей, хобби, путешествий и прочего;
  • стабильное будущее, в котором можно быть уверенным.

Грамотно инвестировав средства, можно будет забыть о необходимости тратить значительное количество времени, чтобы обеспечить свои потребности. Не стоит рассчитывать, что делать абсолютно ничего не придется, нужно будет учиться, анализировать, а также рисковать.

Тем не менее, рано или поздно такие старания дадут положительный результат. В качестве него может быть стабильная прибыль. Сначала, скорее всего она будет лишь дополнительным доходом, но постепенно сможет стать основным.

Кроме того, в процессе инвестирования обязательно будет приобретен бесценный опыт. Он обязательно пригодится в будущем, даже если заработать существенных денег не удастся. Кстати, в одной из статей мы писали, на чем можно заработать деньги без вложений.

Классификация форм и видов инвестиций

3. Основные виды инвестиций и их классификация 📊

Инвестиции неоднородны. Можно выделить огромное количество их видов. При этом каждый из них обладает уникальными характеристиками.

Разнообразие критериев, в соответствии с которыми можно описать инвестиции ведет к существованию большого количества классификаций. Мы расскажем о пяти основных.

Вид 1. В зависимости от объекта инвестирования

Одной из важнейших характеристик инвестиций является объект, в который вкладываются средства.

На этом признаке основывается следующая классификация:

  • Спекулятивные инвестиции подразумевают приобретение какого-либо актива (ценных бумаг, иностранной валюты, драгоценных металлов) для последующей их реализации после возрастания стоимости.
  • Финансовые инвестиции – вложение капитала в разные финансовые инструменты. Чаще всего с этой целью используются ценные бумаги, ПАММ-счета, а также паевые фонды.
  • Венчурные инвестиции – вложения в перспективные, активно развивающиеся, зачастую недавно созданные компании. В этом случае ожидается, что в будущем они начнут приносить огромную прибыль. Более подробно про венчурные инвестиции читайте в отдельной статье нашего журнала.
  • Реальные инвестиции предполагают вложение денежных средств в различные формы реального капитала. Это может быть приобретение земельного участка, вложения в строительство, покупка готового бизнеса, авторского права, лицензии.

Вид 2. По сроку инвестирования

Для инвесторов огромное значение имеет то, на какой период времени их средства будут ограничены в возможностях пользования. Иными словами, важен срок, то есть время, на которое деньги будут вложены.

В зависимости от этого признака выделяют следующие виды инвестиций:

  • краткосрочные, срок вложения по которым не превышает года;
  • среднесрочные – инвестиции на 1-5 лет;
  • долгосрочные – деньги будут вложены больше чем на 5 лет.

В отдельную группу можно также выделить аннуитетные инвестиции, которые могут быть сделаны на любой период времени. При этом прибыль от них поступает периодически.

Ярким примером являются банковские депозиты с ежемесячным перечислением процентов на отдельный счет.

Вид 3. В зависимости от формы собственности

Если рассматривать в качестве критерия классификации субъекта, который инвестирует средства, можно выделить:

  • частные инвестиции – вложения осуществляются физическим лицом;
  • зарубежные – средства инвестируются иностранными гражданами и компаниями;
  • государственные инвестиции – субъектом выступают различные государственные органы.

Существуют ситуации, когда не все вложенные деньги принадлежат одному субъекту. В этом случае говорят о комбинированных или смешанных инвестициях.

Например, часть вложенных денег принадлежит государству, остальные – частному инвестору.

Вид 4. По уровню риска

Одним из важнейших показателей любых инвестиций является уровень риска. Традиционно он находится в прямой зависимости от доходности. Иными словами, чем выше риск, тем большую прибыль принесет инвестиционный инструмент.

В зависимости от уровня риска все инвестиции делят на три группы (расположены в порядке возрастания степени рискованности):

  • консервативные;
  • вложения с умеренным риском;
  • агрессивное инвестирование.

Несмотря на то, что существуют инвесторы, которые в погоне за высокой прибылью согласны на то, чтобы их вложения подвергались высокому риску, большинство все-таки избегают высокорисковых инвестиций. Это касается как новичков, так и опытных инвесторов.

Решением проблемы может стать диверсификация, которая хотя и не помогает полностью устранить риск, но позволяет значительно снизить его. Под диверсификацией понимают распределение капитала между несколькими типами инвестиций.

Вид 5. По цели инвестирования

В зависимости от целевого назначения традиционно выделяют следующие виды инвестирования:

  • прямые инвестиции подразумевают вложение капитала в области материального производства, реализации товаров и услуг, инвестор обычно при этом получает часть уставного капитала фирмы, которая составляет не меньше 10%;
  • портфельные предполагают инвестирование средств в различные ценные бумаги (обычно акции и облигации), активного управления инвестициями не предполагается;
  • интеллектуальные предполагают вложение руководством компании средств в обучение сотрудников, проведение различных курсов и тренингов;
  • нефинансовые инвестиции – деньги вкладываются в различные проекты (оборудования, машин), а также права и лицензии.

Таким образом, существует несколько классификаций инвестиций в зависимости от различных критериев.

Благодаря разнообразию видов каждый инвестор может выбрать тот тип инвестиций, который идеально подходит именно ему.

4. Преимущества и недостатки частных инвестиций 💡

Как и любой другой экономический процесс, частные инвестиции имеют свои плюсы и минусы. Важно еще до начала любых вложений внимательно изучить их. Это поможет в дальнейшем повысить эффективность процесса.

Плюсы (+) частных инвестиций

Можно назвать следующие преимущества частных инвестиций:

  1. Инвестирование представляет собой один из видов пассивного заработка. Это является важнейшим преимуществом инвестиций. Именно ради пассивного дохода большинство людей и начинают вкладывать средства. Для получения равноценных денежных сумм инвестор тратит значительно меньше времени и сил, чем тот, кто активно трудится в качестве наемного работника.
  2. Процесс инвестирования является очень интересным, а также помогает научиться новому. Познавательность инвестиционной деятельности заключается в повышении финансовой грамотности, приобретении опыта работы с различными инвестиционными инструментами. В то же время традиционный наемный труд отличается однообразием, во многом именно поэтому он становится ненавистным. В этом плане инвестиции значительно выигрывают.
  3. Инвестирование позволяет диверсифицировать получаемый доход. Традиционно каждый человек получает доход из одного источника – заработную плату от работодателя или пенсию. Реже к ним добавляется еще один-два источника, например, доход от сдачи в аренду квартиры. В то же время инвестирование позволяет распределить капитал между неограниченным количеством активов, что даст возможность получать доход из различных источников. Благодаря такому подходу можно в разы увеличить безопасность личного или семейного бюджета. Получается, что в случае потери дохода из одного источника, средства продолжат поступать из других.
  4. Инвестирование предоставляет возможность реализовать себя, а также достигнуть своих целей. Практика доказывает, что именно у инвесторов больше всего шансов достигнуть поставленных целей, а также стать успешным. Связано это с тем, что именно инвестирование позволяет достигнуть материального благополучия, а также освободить значительную часть времени. Это время можно потратить на семью, увлечения, самореализацию. Именно инвесторы чаще всего занимают верхушки рейтингов самых богатых людей.
  5. Теоретически доход, получаемый в процессе инвестирования, является неограниченным. Действительно, размер активного дохода всегда ограничивается тем, сколько времени и сил было потрачено. В то же время при пассивном доходе подобные ограничения отсутствуют. Более того, если в процессе инвестирования прибыль не снимать, а вновь вкладывать, доходность инвестиций будет возрастать по формуле сложных процентов.

Минусы (−) частных инвестиций

Несмотря на значительное количество плюсов, инвестиции имеют и недостатки.

Среди них можно выделить следующие:

  1. Основным недостатком инвестирования является риск. Вне зависимости от того, какой инвестиционный инструмент будет использован, существует вероятность полной или частичной потери вложенного капитала. Конечно, если инвестировать средства в надежные активы, риск будет минимальным, но все-таки он сохраняется.
  2. Инвестирование сопряжено с нервным стрессом. Особенно это касается новичков. Нередко стоимость инструмента, в который были вложены средства, движется не в том направлении, куда хотелось бы инвестору. Естественно, это ведет к образованию убытка, пусть даже и временного. В этих ситуациях инвесторы подвергаются серьезному психологическому напряжению.
  3. Для успешного инвестирования требуется большой объем знаний. Потребуется постоянно обучаться и самосовершенствоваться. С одной стороны, приобретение дополнительных знаний является полезным процессом и лишним никому не будет. С другой стороны, для этого потребуется потратить достаточно много времени. Кроме того, важно наличие желания и самодисциплины, которые есть не у всех. В то же время при отсутствии необходимых знаний частное инвестирование становится похожим на блуждание во тьме.
  4. Процесс инвестирования чаще всего не гарантирует получения постоянной прибыли. Очень мало инструментов, которые дают гарантию получения дохода. Гораздо чаще инвесторам приходится ориентироваться на прогнозные величины, которых в случае изменения рыночной ситуации не всегда удается достигнуть. Более того, иногда частные инвестиции ведут к образованию убытка. В сравнении с инвестициями различные варианты активного заработка дают больше гарантий получения постоянной суммы дохода.
  5. Для начала инвестирования потребуется денежный капитал. При этом если с получаемой прибыли планируется достойно жить и содержать семью, сумма вложений потребуется весьма значительная. На создание такого капитала может уйти значительное количество времени и сил.

Таким образом, сравнивая преимущества и недостатки инвестирования, можно сделать вывод о том, что плюсы все-таки перевешивают минусы.

Конечно, решить стоит ли заниматься вложением капитала каждый должен сам. Однако мы считаем, что лучше инвестировать.

Для начала можно использовать небольшие суммы и инструменты с минимальным риском.

Как правильно инвестировать деньги за 5 шагов — инструкция для новичков (чайников)

5. Как инвестировать деньги — пошаговое руководство по инвестированию для начинающих 📝

Многие начинающие инвесторы задаются вопросом, куда лучше вложить деньги, а также как эффективно начать инвестировать. Именно поэтому далее в статье мы приводим пошаговую инструкцию. Она поможет любому желающему сделать первые шаги в инвестировании и тем самым достичь своих финансовых целей.

Конечно, изначальная ситуация для каждого инвестора индивидуальна. Тем не менее, можно выделить общие правила, которым необходимо следовать, они полезны для всех случаев и каждого инвестора.

Для начала инвестирования требуется преодолеть восемь последовательных шагов. Для достижения успеха не стоит пропускать ни один из них.

Шаг 1. Оценка имеющейся финансовой ситуации и приведение в порядок личных финансов

Прежде всего, следует описать свои доходы. При этом определить следует источник доходов, насколько они регулярны и стабильны. Кроме того, следует зафиксировать их размер.

Далее оцениваются расходы, их следует фиксировать по статьям. При этом обязательно помечают категорию расходов, то есть являются ли они разовыми, регулярными или нерегулярными.

Следующий пункт финансового плана – описание имеющихся в наличии активов. Это могут быть автомобиль, квартира, банковские депозиты, земельные и дачные участки, ценные бумаги, доли в уставных капиталах и прочее. Важно обозначить стоимость каждого из активов, а также размер прибыли от него.

После этого рассчитывается рентабельность каждого актива, которая равна отношению приносимой им прибыли к стоимости. Скорее всего, все или большинство активов окажутся неприбыльными или влекущими дополнительные расходы. На этом этапе подобная ситуация вполне нормальна.

После того, как активы будут описаны, важно также составить список пассивов. Это могут быть любые обязательства – кредиты, в том числе ипотечный, а также другие долги, например, налоги и страховые взносы.

На этом этапе важно оценить размер расходов, которые выплачиваются по соответствующим обязательствам ежегодно. Также стоит оценить в процентах отношение суммы расхода к общей сумме обязательств.

Теперь бюджет следует оценить путем расчета двух коэффициентов:

  1. Инвестиционный ресурс – разница между доходами и расходами;
  2. Чистый капитал – разница между активами и пассивами.

В идеале значение первого показателя должно быть не менее 1020 процентов от суммы дохода. Если же размер инвестиционного ресурса не достиг этого значения, или оказался меньше нуля, прежде чем начать инвестирование придется прибегнуть к мерам финансового оздоровления бюджета.

В ходе составления и анализа финансового плана следует быть максимально честным, нельзя пытаться приукрасить сложившуюся ситуацию. Важно в бюджете описать все точно как есть на самом деле.

Важно понимать, что именно бюджет, составленный на этом шаге, является основой будущего финансового плана, без которой составить качественный план никак не удастся.

Таким образом, результатом первого шага должно стать понимание того, откуда в ваш бюджет поступают средства, а также каким образом они расходуются.

Кроме того, можно понять, сколько средств остается после внесения основных платежей, а также сколько времени удастся просуществовать, если поступления из основного источника доходов прекратятся.

Шаг 2. Создание финансового резерва

Для использования при возникновении непредвиденных ситуаций следует создать финансовый резерв. Следует понимать, что он важен не только в практическом плане, но и в психологическом. Такой резерв дает очень прочное ощущение уверенности, а также стабильности.

Осознание того, что у человека есть небольшой запас денег на случай непредвиденных жизненных обстоятельств делает жизнь психологически гораздо более комфортной.

В итоге финансовый резерв представляет собой доступный, но при этом весьма эффективный способ сделать жизнь более комфортной, а также значительно сократить уровень стресса.

В практическом плане финансовый резерв обеспечивает выполнение двух функций:

  1. Оплата регулярных расходов в том случае, если по каким-либо причинам основной источник дохода перестанет пополнять бюджет;
  2. Финансирование мелких непредвиденных трат – ремонта бытовой техники, услуг врача и прочего.

Идеальный размер финансового резерва должен обеспечивать оплату постоянных расходов на протяжении периода равного от трех месяцев до полугода.

Хранить созданный резерв следует в той валюте, в которой осуществляется оплата основных расходов. При этом лучше всего вложить денежные средства в банк.

Выбирать следует такую кредитную организацию, которая отвечает следующим критериям:

  • участие в системе страхования банковских вкладов;
  • кредитная организация находится не ниже пятидесятого места по размеру активов либо является филиалом крупной международной компании;
  • удобное местоположение, а также график работы позволят пользоваться услугами банка, не тратя на это целый день.

Для накопления не стоит выбирать карточные счета, так как в этом случае велик соблазн израсходовать средства не так, как запланировано. Лучше всего открыть текущий либо накопительный счет. Однако в этом случае слишком низкие проценты на остаток на счете.

Идеальным вариантом может стать депозит. Но следует обратить внимание, чтобы он соответствовал следующим критериям:

  • минимальная сумма пополнения должна быть комфортной для ежемесячного накопления;
  • в случае необходимости можно снять часть средств без потери процентов;
  • в идеале проценты должны начисляться и капитализироваться ежемесячно.

Получается, что при выборе банка процентная ставка не должна выступать определяющим условием. Но следует обратить внимание, чтобы она была ни самой низкой, ни самой высокой среди существующих на рынке.

Как только банк и вклад будут выбраны, нужно пополнить счет до суммы рассчитанного финансового резерва.

Шаг 3. Разработка целей, а также задач инвестирования

На этом этапе следует определиться, что будущий инвестор желает сделать в жизни, чего получить, какое имущество приобрести. При этом для каждой цели необходимо определить, сколько для ее достижения потребуется денег, в какой валюте. Кроме того, важно определить, к какому моменту цель должна быть достигнута.

После того, как цели будут определены, их следует проранжировать, то есть пронумеровать, по убыванию важности и приоритета. Таким образом, станет ясно, куда следует направлять средства в первую очередь.

Шаг 4. Определение приемлемого риска

Будущий инвестор на этом этапе определяет, какой финансовый риск он согласен выдержать, чтобы достичь поставленных целей. Также в этот момент определяется, какие ситуации в инвестировании будут неприемлемы.

Иными словами, некоторые инвесторы вполне спокойно относятся к временной просадке капитала даже на 40%. Другие же напротив, чувствуют себя абсолютно некомфортно даже при возникновении убытка в пределах 10%.

Шаг 5. Разработка инвестиционной стратегии

В этот момент важно определить для себя следующие моменты:

  • размер вкладываемой суммы;
  • периодичность инвестирования – один раз либо регулярно;
  • возникновение какого типа рисков недопустимо, и должно быть заранее захеджировано;
  • какую часть личного времени инвестор готов тратить на то, чтобы управлять вложениями;
  • определяются запретные финансовые инструменты – кто-то принципиально не инвестирует в алкогольную и табачную отрасли, кто-то предпочитает финансировать иностранные компании и тому подобное;
  • решается, в какие виды и типы активов будут инвестироваться средства;
  • какие налоги могут возникнуть, каким образом их можно минимизировать.

После того, как обозначенные выше условия будут определены, следует четко прописать, каким образом будут приниматься инвестиционные решения. То есть, необходимо решить, какие моменты принимать во внимание, а какие игнорировать. Кроме того, важно определить, какие действия должны последовать при возникновении тех или иных событий.

Не менее важно определить, как часто и под влиянием чего анализировать действующую инвестиционную стратегию, а также, при каких обстоятельствах следует пересмотреть и изменить ее.

Шаг 6. Стресс-тестирование разработанной стратегии

На этом этапе проводится тестирование разработанной на предыдущем шаге стратегии по принципу «что, если?». Для этого следует задать себе максимальное количество вопросов и как можно правдивее ответить на них.

Начало вопросов должно быть следующим: что произойдет с поставленными мною инвестиционными целями. Вторая часть вопроса (если) зависит от обстоятельств жизни инвестора и для каждого индивидуальна.

Примерами окончания вопросов могут служить:

  • если я потеряю работу;
  • если я серьезно заболею;
  • если сломается машина.

Итогом подобного тестирования должна стать разработка защитной инвестиционной стратегии. Основной ее задачей является определение возможностей, которые позволят не отказываться от реализации инвестиционной стратегии даже при неблагоприятном стечении обстоятельств.

Многие трудности можно не только заранее обозначить, но и застраховаться на случай их возникновения.

Шаг 7. Выбор способа вложений

В этот момент потребуется определить:

  • посредством какой компании будет проводиться инвестирование;
  • каким образом будут вноситься денежные средства;
  • как снимать заработанную прибыль;
  • в чью пользу и в каком объеме потребуется производить платежи (комиссий и налоги).

Шаг 8. Формирование инвестиционного портфеля

Только после того, как все предыдущие этапы подготовки к инвестированию будут преодолены, можно начать формировать инвестиционный портфель. Иными словами только в этот момент можно перейти непосредственно к вложению денежных средств.

На этом шаге потребуется сделать следующее:

  1. выбрать определенные инструменты, которые будут соответствовать разработанной инвестиционной стратегии;
  2. вложить деньги в подобранные активы.

Многие скажут, что приведенная инструкция слишком сложна, не обязательно преодолевать такое большое количество шагов. На самом деле только последовательное выполнение всех восьми этапов способно привести инвестора к следующему результату:

  1. Удастся разобраться в личной финансовой ситуации;
  2. Сформируется финансовый резерв, который позволит удержаться на плаву в течение полугода;
  3. Появится чувство уверенности в будущем, а также застрахованности от неожиданностей и мелких неприятностей;
  4. Будет разработан конкретный план действий, который позволит приумножить собственные средства;
  5. Появится грамотно структурированный финансовый портфель.

Те, кому удастся преодолеть эти непростые, на первый взгляд, шаги могут с уверенностью ожидать положительного результата от инвестиций.

Проверенные способы куда лучше инвестировать деньги, чтобы они работали

6. Куда инвестировать деньги — ТОП-9 лучших способов инвестирования личных финансов 💰

Существует огромное количество инструментов для инвестирования. Выбирая для себя идеальное направление, следует исходить не только из собственных предпочтений относительно уровня риска и доходности. Важно также согласовать способ инвестирования с экономической ситуацией в стране.

Мы предлагаем вашему вниманию наиболее популярные и надежные варианты для вложения денежных средств.

Способ 1. Банковские вклады

Вклады в банках – один из самых доступных, а потому самых популярных вариантов инвестирования. Теоретически они могут приносить порядка 10% годовых. Однако сегодня проценты в большинстве кредитных учреждений снижены, поэтому, выбирая банк для инвестирования, нужно провести тщательный анализ.

Банковские депозиты являются консервативным вариантом инвестирования. Помимо того, что это самый интуитивно понятный способ, он еще и наименее рискованный.

Среди преимуществ вкладов можно выделить следующие:

  • страхование со стороны государства;
  • срок вложений, а также получаемая прибыль известны еще до момента инвестирования;
  • доступность;
  • низкий уровень риска, то есть надежность.

Выбирая банк, специалисты рекомендуют отдавать предпочтения крупным финансовым организациям, которые имеют продолжительный опыт, а также безупречную репутацию.

Рассмотрим наиболее надежные банки, ставки в которых самые высокие.

Наименование банкаВклад с самой высокой ставкойРазмер ставки в % годовых
Связь-банкМаксимальный доход онлайн10,1
СовкомбанкМаксимальный доход9,8
ТинькоффСмартВклад9,0
ВТБМаксимальный доход9,0
РайффайзенВыгодный7,7
Альфа БанкНакопилка7,0

Способ 2. Инвестирование в драгоценные металлы

Вложения в драгоценные металлы уже во времена зарождения товарно-денежных отношений могли принести доход своим обладателям. В качестве ценных металлов традиционно используются золото, серебро, платина, а также палладий.

Существует несколько обстоятельств, благодаря которым многие годы цена на драгоценные металлы сохраняется на довольно высоком уровне:

  • отсутствие влияния коррозии;
  • ограниченной количество металлов в мире.

В долгосрочном периоде стоимость драгоценных металлов неизменно возрастает. При этом различные экономические кризисы, а также прочие изменения в экономике практически не оказывают влияния на цену драгоценных металлов.

Согласно статистическим данным только за последнее десятилетие в России стоимость золота (в рублях) выросла почти в 6 раз. При этом специалисты считают, что нет никаких факторов, способных в ближайшие годы переломить эту тенденцию.

Вкладывать средства в драгметаллы можно несколькими способами:

  • покупка золотого слитка;
  • приобретение золотых монет;
  • открытие металлических счетов в банке;
  • приобретение акций золотодобывающих компаний.

Самым надежным вариантом является физическое приобретение металла. Но стоит учесть, что это вложения на длительный срок. От подобных инвестиций получить ощутимую прибыль в ближайшие пять лет вряд ли удастся.

Тем, кому нужен быстрый доход, лучше всего открывать металлические счета. При этом физически золото или другие драгметаллы не покупаются. В банке открывается счет, на который зачисляются денежные средства в пересчете на граммы металла.

Прибыль можно получить довольно быстро – регулярно производится пересчет суммы на вкладе по новой стоимости металла.

Открытие металлических счетов – самый безопасный способ инвестирования в драгоценные металлы. Особенно это касается банков, в которых вклады застрахованы.

Способ 3. Паевые инвестиционные фонды

Паевые инвестиционные фонды или ПИФы – это способ инвестирования, который по сути является передачей средств в доверительное управление.

Фонд объединенные средства пайщиков вкладывает в различные финансовые инструменты. Получаемая в результате прибыль распределяется между участниками фонда. Но и основатели ПИФа не остаются в убытке – они также получают свой процент.

Особенности взаимодействия пайщиков с управляющим средствами отражаются в контрактных условиях. В обязательном порядке пайщику следует внимательно изучить подобное соглашение еще до того, как вложиться в фонд.

Схема действия паевого фонда очень проста. Пайщики покупают части фонда, которые называются паи. Вложенные денежные средства поступают в распоряжение управляющего, которые занимаются их вложением.

Управляющие заинтересованы в получении как можно большей прибыли, так как сами получают доход в виде комиссионных, которые рассчитывается как процент от прибыли.

Паи можно довольно просто купить и продать. Поэтому такие инвестиции относятся к высоколиквидным.

Среди преимуществ ПИФов можно выделить:

  • управление средствами осуществляется профессионалами;
  • ПИФы доступны каждому;
  • доход не облагается налогом;
  • фонды контролируются государством.

По окончании определенного периода рассчитывается прибыльность фонда. Получившийся доход распределяется между пайщиками пропорционально доле каждого из них в фонде.

Нередко доходность ПИФа приближается к 50 процентам. Это почти в пять раз выгоднее, чем банковские вклады. В среднем прибыльность фонда составляет около 30%.

Способ 4. Инвестиции в ценные бумаги

Один из наиболее популярных способов

Предложения инвесторов4

Отрасль
Автосервисы, автосалоны, АЗС, автомойкиАптеки, стоматологии, мед.центрыБизнес за рубежомГостиницы, базы отдыхаДругоеИнженерные компанииИнтернет-проекты, Интернет-магазиныМагазины, павильоны, торговые площадиНедвижимостьОптовая торговляПредприятия сферы услугПроизводства, заводыРазличные отраслиРекламные услуги, СМИРестораны, кафе, бары, клубыСалоны красоты, парикмахерскиеСельское хозяйствоСтроительствоТранспортные компанииТурагентства, туроператорыФинансовые услугиФитнесы, SPA-центры, сауны

Тип инвестора
Бизнес ангел, частный инвесторВенчурный фонд, бизнес-инкубаторДевелопер, инвестор в недвижимостьПИФ, фонд взаимных инвестицийПрочееСтратегический инвестор, банкФонд прямых инвестиций


Объем инвестиций
Любая валютаРубЕвроUSD Срок возврата инвестиций мес.


Приоритетный тип инвестиций
Вхождение в капитал (долевое участие)Заемное финансирование (кредитование)РазноеСмешанный (долевое участие + кредитование)Финансовый лизинг


Приоритетный тип проекта
Всего по не многуИнтернет проектыМодернизация действующего производстваПополнение оборотного капиталаРазноеРасширение действующего производстваСоздание нового предприятия, старт-ап


Регионы
Выберите странуВсе страныРоссияУкраинаАбхазияАвстралияАвстрияАзербайджанАлбанияАлжирАнголаАнгуильяАндорраАнтигуа и БарбудаАнтильские о-ваАргентинаАрменияАрулькоАфганистанБагамские о-ваБангладешБарбадосБахрейнБеларусьБелизБельгияБенинБермудыБолгарияБоливияБосния/ГерцеговинаБотсванаБразилияБританские Виргинские о-ваБрунейБуркина ФасоБурундиБутанВаллис и Футуна о-ваВануатуВеликобританияВенгрияВенесуэлаВосточный ТиморВьетнамГабонГаитиГайанаГамбияГанаГваделупаГватемалаГвинеяГвинея-БисауГерманияГернси о-вГибралтарГондурасГонконгГренадаГренландияГрецияГрузияДанияДжерси о-вДжибутиДоминиканская республикаЕгипетЗамбияЗападная СахараЗимбабвеИзраильИндияИндонезияИорданияИракИранИрландияИсландияИспанияИталияЙеменКабо-ВердеКазахстанКамбоджаКамерунКанадаКатарКенияКипрКирибатиКитайКолумбияКоморские о-ваКонго (Brazzaville)Конго (Kinshasa)Коста-РикаКот-д’ИвуарКубаКувейтКука о-ваКыргызстанЛаосЛатвияЛесотоЛиберияЛиванЛивияЛитваЛихтенштейнЛюксембургМаврикийМавританияМадагаскарМакедонияМалавиМалайзияМалиМальдивские о-ваМальтаМартиника о-вМексикаМозамбикМолдоваМонакоМонголияМароккоМьянма (Бирма)Мэн о-вНамибияНауруНепалНигерНигерияНидерланды (Голландия)НикарагуаНовая ЗеландияНовая Каледония о-вНорвегияНорфолк о-вО.А.Э.ОманПакистанПанамаПапуа Новая ГвинеяПарагвайПеруПиткэрн о-вПольшаПортугалияПуэрто РикоРеюньонРуандаРумынияСШАСальвадорСамоаСан-МариноСан-Томе и ПринсипиСаудовская АравияСвазилендСвятая ЛюсияСвятой Елены о-вСеверная КореяСейшеллыСен-Пьер и МикелонСенегалСент Китс и НевисСент-Винсент и ГренадиныСербияСингапурСирияСловакияСловенияСоломоновы о-ваСомалиСуданСуринамСьерра-ЛеонеТаджикистанТайваньТаиландТанзанияТогоТокелау о-ваТонгаТринидад и ТобагоТувалуТунисТуркменистанТуркс и КейкосТурцияУгандаУзбекистанУругвайФарерские о-ваФиджиФилиппиныФинляндияФранцияФранцузская ГвинеяФранцузская ПолинезияХорватияЧадЧерногорияЧехияЧилиШвейцарияШвецияШри-ЛанкаЭквадорЭкваториальная ГвинеяЭритреяЭстонияЭфиопияЮАРЮжная КореяЮжная ОсетияЯмайкаЯпония Выберите регион Выберите город

Получают ли инвесторы малого бизнеса проценты навсегда? | Малый бизнес

Нэнси Вагнер Обновлено 8 марта 2019 г.

Чтобы начать свой бизнес с нуля или вывести его на новый уровень, обычно нужно получить средства от инвестора из малого бизнеса. Это обеспечивает привлекательный способ получить оборотный капитал в обмен на долю в бизнесе. Прежде чем делать презентацию инвестору, четко определите сумму денег, которая вам нужна, и какую часть своей компании вы готовы отдать взамен.

Подсказка

Хотя может быть возможно выкупить часть акций, которые вы выпустили для бизнес-ангела, в общих чертах, как только акции уйдут, они исчезнут. Инвестор с вами, пока вы не продадите свой бизнес.

Сколько вы хотите?

Большинство инвесторов берут процентное участие в вашей компании в обмен на предоставление капитала. Бизнес-ангелы обычно хотят получить от 20 до 25 процентов прибыли на деньги, которые они вкладывают в вашу компанию. Венчурные капиталисты могут взять еще больше; например, если продукт все еще находится в разработке, инвестор может захотеть, чтобы 40% бизнеса компенсировало высокий риск, который он принимает.

Инвестор всегда будет просить долю в вашей компании, поэтому он будет с вами, пока вы не продадите бизнес. Возможно, вам не нравится раздавать часть своей компании. Но помните, деньги — это не ссуда. Вы просите инвестора вложить деньги, которые он может не вернуть.

Выбор инвестора

У вас может возникнуть соблазн принять первое полученное вами коммерческое инвестиционное предложение. Однако помните, что вам нужно работать с этим человеком на протяжении всего вашего бизнеса.Прежде чем приступить к делу, поищите инвесторов, которые имеют опыт работы в вашей отрасли и взаимодействуют с компаниями на определенных этапах.

Преимущество бизнес-ангела — помимо денег, которые они приносят вашему бизнесу — в том, что они, как правило, опытные успешные предприниматели, которые знают все, что нужно, поэтому они могут выступать в качестве советников, помогающих вам в достижении бизнес-целей. Например, если вы стартап, вы обычно можете обратиться к бизнес-ангелам, которые понимают, что необходимо для создания бизнеса в вашей отрасли, и готовы вкладывать капитал в новые предприятия.

Знайте, что вы получаете за

Ищите способы сохранить минимально возможную сумму капитала или процентных ставок во время переговоров с инвестором. Например, сначала попросите меньшую сумму денег, чем сумму, которая, по вашему мнению, понадобится вам через несколько лет. Это позволяет вам отдать меньшую часть своего бизнеса в обмен на капитал, оставляя вам как владельцу компании больше.

Однако забудьте о слишком агрессивных переговорах.Имейте в виду, что если компания развалится, то инвестор ничего не получит. Бизнес-инвестор не будет раскошелиться на доллары, если он не получит компенсации за риск, который он принимает.

Какие есть альтернативы?

Помимо владения акциями, инвестор, вероятно, будет принимать активное участие в управлении вашим бизнесом и принятии решений, влияющих на его ведение. Если вам нужен не только финансирование, но и совет, другой вариант — найти партнера, готового предложить вашей компании оборотный капитал и опыт.Ваш партнер получает часть всей прибыли в зависимости от вашего операционного соглашения, но у вас может быть больше возможностей для расторжения этого соглашения. Ваш партнер может, например, согласиться продать вам свою часть партнерства. Тогда вы владеете его долей, и вам больше не нужно платить ему процент от прибыли.

Сколько нужно держать наличными

Статья Обновлено 7 августа 2019 г.

Должен ли ваш инвестиционный портфель содержать 90% акций и облигаций и 10% наличными? Или он должен иметь 60% акций и облигаций и 40% наличными?

Самая распространенная рекомендация для распределения денежных средств в портфеле — просто использовать процент из стандартной модели распределения активов на основе вашего возраста и толерантности к риску.

Но инвесторы могут регулировать процентную долю денежных средств в портфеле, чтобы снизить риск при наращивании богатства, выходя за рамки стандартных моделей распределения активов.

Это может быть достигнуто путем рассмотрения оценок фондового рынка, долгосрочных тенденций и экономического цикла в любой момент времени.

В этом посте я расскажу о том, что я узнал о том, сколько из моего портфеля должно быть в наличных деньгах, благодаря моим полномочиям AFC® (аккредитованный финансовый советник), но в большей степени благодаря почти 40-летнему личному инвестированию.

Я обнаружил, что наличие правильной суммы наличных в вашем портфеле очень важно, потому что это позволяет вам спокойно относиться к инвестированию и управлять рисками при накоплении богатства.

Щелкните любую тему ниже, чтобы сразу перейти к делу

Имея наличные в своем портфеле, вы чувствуете себя в безопасности

Может быть трудно определить наилучшее распределение денежных средств в вашем портфеле, потому что ваши с трудом заработанные сбережения, безусловно, кажутся наиболее безопасными в денежном виде инвестиций.

Однако эмоциональное мышление, связанное с безопасностью, может привести к отказу от инвестирования.

А отказ от инвестиций может привести к тому, что у вас не будет достаточно денег, чтобы уйти на пенсию, когда вы хотите, и вести образ жизни, который вы хотите.

Инвестируя, основываясь на данных, истории и фактах, а не на эмоциях, я обнаружил, что принимаю более обоснованные инвестиционные решения.

Инвестировать может быть страшно , поэтому мне пришлось научиться этому, особенно как дочери родителей эпохи депрессии и теперь, когда я стала старше.

В этом посте представлены как традиционные предложения по распределению денежных средств в портфеле, так и факты и данные, которые помогут вам оценить, сколько денежных средств вам следует держать в своем портфеле.

Процент чистой стоимости наличных средств по сравнению с распределением денежных средств в портфеле

Здесь важно отметить, что процент чистой стоимости наличных средств отличается, но тесно связан с распределением денежных средств в портфеле.

Вот почему: чистая стоимость включает ваш дом и другие активы, в то время как традиционный инвестиционный портфель включает акции, облигации и немного денег.

Кроме того, чистая денежная наличность может включать деньги, которые будут использоваться на чрезвычайные расходы. По удобству и структуре он может быть немного более доступным, чем деньги портфеля.

Некоторые специалисты по финансовому планированию называют это Чрезвычайным фондом, но я структурирую наши наличные деньги немного по-другому.

С другой стороны, наличных средств портфеля — это деньги, которые были отложены специально для создания богатства. Хотя вы можете изменить процент денежных средств в своем портфеле, как описано ниже, думайте о нем как о недоступном для всего, кроме настоящих чрезвычайных ситуаций.

По этой причине я написал отдельный пост о том, сколько денег держать в портфеле по сравнению с наличными в процентах от чистой стоимости активов.Вы можете щелкнуть здесь, чтобы прочитать его, но обязательно вернитесь, потому что оба денежных распределения очень важны для снижения риска при наращивании богатства.

Что такое наличный портфель?

Прежде чем переходить к процентному распределению денежных средств, следует отметить еще одну важную вещь.

Денежные средства портфеля на самом деле не являются наличными

В идеале деньги портфеля — это не наличные деньги. То, что называется портфельными деньгами, — это обычно деньги, которые помещаются на счет денежного рынка или аналогичный фонд, в который выплачиваются проценты.

Финансовый жаргон, который используется для денежных средств портфеля, — «эквиваленты денежных средств». Это звучит очень сложно, поэтому в этом посте мы будем называть это деньгами, чтобы все было просто и свободно на жаргоне.

Но важно помнить, что на самом деле это не наличные, потому что вы хотите получать с них проценты.

Что нужно проверить для вашего портфеля Наличные

Фонд денежного рынка будет подобен наличным деньгам, потому что он не меняется в стоимости, но выплачивает проценты, в отличие от настоящих денег. Однако без учета инфляции стоимость остается на уровне 1 доллара, как и наличные.

Важно убедиться, что стоимость вашего портфеля денежных средств не колеблется . В противном случае это вообще не «портфельные деньги», поскольку может потерять ценность .

Не делайте предположений, что деньги на вашем брокерском или инвестиционном счете автоматически поступают на лучший денежный рынок. Есть тысячи денежных рынков.

Сравнение процентных ставок по денежным средствам портфеля

Проверьте, существует ли денежный рынок, на котором выплачивается более высокая процентная ставка с меньшими комиссиями, чем то, на котором вы сейчас находитесь.

Я считаю, что лучший денежный рынок у брокерских фирм, которые мы уже используем, поэтому мне не нужно переводить деньги в новую брокерскую фирму только для того, чтобы получить еще 50% процентов.

Но я скажу вам, что одна фирма, которую мы используем, имеет значительно более высокую доходность на денежном рынке и более низкие комиссионные, чем другая. По этой причине я рассматривал возможность перевода части наличных средств из портфеля на более выгодный денежный рынок сейчас, когда ставки стали немного выше.

Денежные сборы за портфель

Гонорары еще больше усугубляют и без того ничтожные процентные ставки, которые платят денежные рынки.Проверьте комиссию, которую вы платите наличными в вашем портфеле.

Страхование денежных средств портфеля

Кроме того, быстро проверьте уровни страхования (онлайн в письменной форме), если вы являетесь состоятельным инвестором, чтобы убедиться, что ваши «деньги» застрахованы. Вероятно, да, но почему бы не убедиться в этом на случай очередного финансового кризиса?

Поскольку это уже случалось пару раз в далеком прошлом, опасно просто предполагать, что это не повторится снова.

Какая часть вашего портфеля должна быть наличными

Теперь, когда мы рассмотрели безопасность денежных средств портфеля, разницу между наличными средствами собственного капитала и денежными средствами портфеля, а также определенную денежную наличность портфеля, давайте рассмотрим , сколько наличных средств портфеля необходимо иметь.

Первый шаг — выбрать метод инвестирования

Первый шаг — принять одно из двух решений. Ни одно из решений не является неправильным, но они, вероятно, дадут разные результаты.

И принятие этого решения избавит вас от беспокойства о наличии достаточного количества денег в вашем портфеле, потому что вы оценили все факты и приняли ясное решение, исходя из этой информации.

Вот решение: Примите осознанное решение стать пассивным инвестором «покупай и держи» ИЛИ инвестором, который предпочитает продавать акции, когда они становятся дорогими, и покупать акции, когда они дешевеют, как более подробно описано в методе 2 ниже.

Мы начинаем с этого решения, потому что оно окажет существенное влияние на то, сколько денежных средств у вас должно быть в вашем портфеле, как описано ниже.

Метод 1 — Процент портфеля для денежных средств, акций и облигаций с использованием распределения активов

Наиболее распространенная рекомендация по размещению денежных средств в портфелях основана на пассивном долгосрочном инвестировании с покупкой и удержанием. Это то, что вы услышите от популярного Дэйва Рэмси и 95% финансовых консультантов и управляющих активами.

Традиционное инвестирование использует стандартную модель распределения активов, основанную на вашем возрасте и терпимости к риску, чтобы определить, какая часть вашего портфеля должна быть в наличных деньгах, акциях и облигациях, как объяснялось ранее.

Это также наиболее распространенный метод распределения денежных средств по портфелю среди финансовых консультантов, пенсионных инвестиционных организаций и индивидуальных инвесторов.

Но более опытные инвесторы и тактические управляющие состоятельным капиталом используют другую стратегию , чтобы определить, сколько денежных средств держать в портфеле, как описано в методе 2 ниже.

Пример распределения активов

Обычное распределение активов портфеля для инвестора с умеренным или низким уровнем риска, которому 50 лет, составляет, например, 50% акций, 35% облигаций и 15% наличных средств (денежный рынок).

Если вы запутались, нажмите здесь, чтобы прочитать мой пост «Как понять свои инвестиции», где более подробно объясняется «распределение активов».

Цель распределения активов между денежными средствами, акциями и облигациями

Целью распределения активов является снижение риска и уменьшение потребности в увеличении денежных средств портфеля, тем самым позволяя инвестору максимизировать доходность портфеля.

Для того, чтобы стандартное распределение активов работало на снижение риска, облигации должны расти в цене, когда акции падают.

Обычно это происходит, но не всегда происходит так, как ожидается, как описано ниже.

По этой причине многие инвесторы увеличивают денежные средства в своих портфелях, чтобы снизить риск, в дополнение или даже вместо увеличения суммы, выделяемой на облигации.

Изменение баланса в соответствии с желаемым распределением денежных средств

При инвестировании с распределением активов удержание постоянной доли наличных средств, акций и облигаций в портфеле не происходит само по себе.

Вот как это работает.

Раз в год (или в другой период времени) портфель перебалансируется с использованием метода распределения активов.

Это просто означает, что акции и облигации покупаются или продаются, так что распределение портфеля по денежным средствам и другим инвестициям восстанавливается до желаемого уровня.

Эта модель распределения денежных средств в портфеле невероятно проста. Метод инвестирования с распределением активов может хорошо работать, если у вас есть десятилетия, чтобы пассивно инвестировать в акции и облигации.

Проблемы с использованием стандартного распределения активов для процентного соотношения денежных средств

Как и я, вы, возможно, не сможете позволить себе десятилетия, чтобы инвестировать до пенсии.Или вы можете не ждать годы, чтобы накопить достаточно денег для выхода на пенсию, особенно если ваша работа не приносит результатов.

Опять же, этот метод инвестирования с распределением активов удерживает инвесторов в одном и том же процентном соотношении денежных средств, акций и облигаций, независимо от того, насколько дорогими или дешевыми являются акции или облигации.

Самая большая проблема стандартной модели распределения активов заключается в том, что она имеет тенденцию удерживать инвесторов с низким процентом денежных средств портфеля. Хотя это хорошо работает на бычьих рынках, это плохо на медвежьих рынках, потому что чистая стоимость инвестора снижается, когда акции падают.

Самый большой недостаток заключается в том, что у инвесторов нет денег, чтобы покупать недооцененные акции после медвежьего рынка, который является отличным способом наверстать упущенное и накопить богатство.

Хорошие новости и плохие новости

Хорошая новость для инвесторов «покупай и держи» заключается в том, что в конечном итоге акции возвращаются к стоимости, которой они были до медвежьего рынка, и возобновляется новый бычий рынок.

К сожалению, этот процесс может занять несколько лет, что может быть проблематичным, особенно для тех пенсионеров, которые вскоре достигли своей пенсионной цели до медвежьего рынка.

Альтернативой пассивному долгосрочному инвестированию является то, что я называю оценочным инвестированием, как объясняется в следующем разделе.

Я не хочу сообщать вам TMI (слишком много информации), когда все вы хотели знать, сколько денег должно быть в вашем портфеле.

Но наличие достаточного количества денег в вашем портфеле имеет решающее значение для снижения риска при наращивании богатства, поэтому оставайтесь со мной, пока я расскажу о следующем методе, который влияет на процентное соотношение денежных средств портфеля.

Как всегда, я отказываюсь замалчивать реальность здесь, в Retire Certain.

Учитывая вышеизложенную информацию, следующим шагом все еще является решение, следует ли ему быть простым пассивным инвестором «покупай и удерживать» или инвестировать более активно с учетом тенденций и оценок .

Многие индивидуальные инвесторы не видят в этом выбора, потому что это немного выходит за рамки обычного инвестирования.

Метод 2 — Распределение денежных средств из портфеля для инвесторов, занимающихся оценкой

Инвесторы, занимающиеся оценкой, корректируют распределение денежных средств в своем портфеле на основе стоимости, долгосрочных и общих тенденций в акциях и облигациях.Этот метод подходит инвесторам, которые хотят продавать активы, такие как акции, по мере их роста и покупать акции, когда они дешевеют.

Покупка недорогих активов — отличительный признак создания богатства.

Мое большое прозрение о привлечении денежных средств для портфеля

После инвестирования через несколько болезненных медвежьих рынков, как в одиночку, так и с финансовыми консультантами, у меня было большое прозрение после того, как я увидел обильные возможности после того, как медвежьи рынки закончились.

Вот мое большое прозрение: если вы увеличиваете денежные средства портфеля, когда рынки становятся дороже, у вас есть деньги для покупки активов, когда они станут дешевыми позже.

Итак, на данном этапе моей жизни я пережил слишком много медвежьих рынков и спадов, чтобы игнорировать дорогие фондовые рынки, на которых всегда , за следовали недооцененные акции, поэтому мне нравится увеличивать соотношение денежных средств к инвестициям в качестве рынков становиться рискованнее (дороже).

При использовании оценочного метода инвестирования учитываются общие рынки, экономика и оценка активов относительно исторических цен, прежде чем решить, какая часть вашего портфеля должна быть наличными.

Этот метод, естественно, предоставляет портфельные деньги для покупки недооцененных активов, когда они в изобилии после медвежьих рынков, которые вернули цены на акции ниже долгосрочных средних оценок.

При использовании описанного выше метода 1, основанного на стандартной модели распределения активов, почти все денежные средства вашего портфеля инвестируются, когда акции и другие активы дешевеют каждые несколько лет.

Щелкните здесь, чтобы прочитать мою статью «Как узнать, пойдет ли фондовый рынок вверх или вниз» и посмотрите № 1 о рынках, возвращающихся к среднему (среднему) значению с течением времени.

При использовании этого метода, хотя я упущу часть прибыли во время и ближе к концу бычьего рынка, это компромисс, на который я готов пойти, чтобы снизить инвестиционный риск и позволить мне воспользоваться преимуществами более низких оценок после медвежьих рынков.

Только вы можете решить, что подходит именно вам, исходя из вашей терпимости к риску и других факторов.

Щелкните здесь, чтобы прочитать мой пост Как на меня повлияет крах фондового рынка? Если вам интересно, как это повлияет на вас, попробуйте мой простой Stock Drop Factor в публикации, чтобы увидеть!

Почему не у всех достаточно денег для портфеля, чтобы продавать по высокой и покупать по низкой

Вы, наверное, задаетесь вопросом, почему все этого не делают, ведь покупка недорогих (а не дорогих) активов настолько логична.

Хотя может показаться отличным продавать акции, когда они дороги, тем самым фиксируя прибыль, и покупать акции, когда они очень дешевы, вы должны увеличивать денежные средства портфеля, продавая акции, поскольку акции работают все лучше и лучше, чтобы это работало.

Это трудно сделать, если вы не приняли осознанное решение сделать это и не согласились с тем, что вы упустите часть роста, поскольку акции продолжат расти.

Вот почему шаг 1 в этом посте состоит в том, чтобы принять четкое решение о том, следует ли инвестировать со стандартным распределением активов в виде наличных денег, акций и облигаций независимо от их оценки ИЛИ инвестировать на основе оценок.

Если вы хотите воспользоваться преимуществами дешевой оценки активов, для этого вам нужно привлечь денежные средства портфеля на бычьих (растущих) рынках, иначе у вас не будет денег.

Тем не менее, индивидуальные инвесторы склонны избегать учета тенденций и оценок при определении распределения денежных средств своего портфеля по нескольким причинам.

Трудно думать иначе

Основная причина, по которой инвесторы игнорируют оценки, заключается в том, что основное мышление убеждает инвесторов в том, что они не могут понять, как распределить инвестиции между денежными средствами, акциями и облигациями на основе оценок и того, что происходит в экономике.

Но я считаю, что каждый инвестор, который выбирает, может понять эту основную финансовую концепцию.

Щелкните здесь, чтобы прочитать мою публикацию Способы снижения инвестиционного риска.

Вы можете ошибиться и в конечном итоге получить слишком много денег в своем портфеле

Стоит повторить, что если вы инвестируете, основываясь на рыночной оценке, вы можете ошибаться в том, когда фондовый рынок пойдет на спад.

Это обычно приводит к тому, что в вашем портфеле слишком много денег и упускается часть прибыли от бычьих (растущих) рыночных тенденций.

И все же вы сидите спокойно, когда действительно случаются медвежьи рынки.

Вы также можете ошибаться относительно того, когда акции снова вырастут.

Но легче быть правым, когда акции сильно недооценены после окончания медвежьих рынков, потому что математика ясна и все ненавидят акции.

И индивидуальные инвесторы — не единственные, кто ошибается в инвестировании, основываясь на рыночной оценке. Многие финансовые консультанты и эксперты тоже ошибаются.

Или, что чаще, финансовые профессионалы рекомендуют придерживаться стандартного распределения активов (модель 1 выше) независимо от их оценки.

Этому учат новых инвесторов и тех, кто просто не хочет беспокоиться об инвестировании, выходящем за рамки распределения активов.

К тому же, чтобы рискнуть в выборе направления на фондовом рынке, нужна смелость, потому что время редко бывает идеальным.

Щелкните здесь, чтобы прочитать мой пост Проблемы с наймом финансового консультанта.

Пассивное инвестирование проще

Проще «покупать и держать» акции и облигации, используя стандартное распределение активов, чем изменять процент, который вы храните в наличных деньгах, акциях и облигациях на основе оценок.

Посмотрим правде в глаза. Стандартная модель распределения активов — это не ракетостроение. Это просто.

И проще не обращать внимания на экономику или оценку акций. Но я действительно думаю, что большинство инвесторов в акции уже обращают внимание, потому что беспокоятся о своих акциях.

Инвесторам рекомендуется иметь установленную процентную долю в акциях, облигациях и денежных средствах, независимо от того, что

Основные СМИ не одобряют ничего, кроме пассивного инвестирования. Опять же, пассивное инвестирование с установленными моделями распределения активов — это то, как большинство финансовых консультантов инвестируют для своих клиентов.

Большинство людей предпочитают следовать общепринятым практикам, а не подвергать их сомнению и рассматривать их как противоположных инвесторов. Мы стадные существа.

И инвесторов заставляют думать, что повышать уровень денежных средств, когда рынки становятся переоцененными, более рискованно, но это действительно бессмысленно, поскольку покупка активов по более низким ценам, естественно, снижает риск.

А для инвесторов, которые привлекли денежные средства портфеля в ответ на дорогие рынки, покупка менее рискованных акций с более низкой стоимостью возможна, поскольку у них будет наличность для их покупки.

Даже если в вашем портфеле есть деньги, стадное мышление обычно побеждает

После медвежьих рынков очень трудно идти против толпы, даже если в вашем портфеле есть деньги для покупки дешевых активов. Когда акции дешевеют после медвежьего рынка, все ненавидят акции и клянутся, что никогда больше не будут инвестировать в них.

Это еще больше снижает оценки. Это когда недооцененные инвестиции процветают, но инвесторы часто не вкладывают их из-за страха и неуверенности.

Это когда инвестирование с использованием фактов, данных и исторической информации вместо эмоций может создать богатство.

И если будут куплены дешевые активы, которые также приносят доход, инвесторы могут получить хорошие возможности для выхода на пенсию.

То же самое происходит и с дешевой недвижимостью, что я неоднократно испытывал как инвестор.

Такая же чрезвычайно низкая оценка произошла с муниципальными облигациями в начале 1980-х годов. Это когда мой отец купил столько муниципальных облигаций, сколько мог, и изменил образ жизни моих родителей с доходностью до 25%, не облагаемой налогом!

Это урок, который мне запомнился.

История повторяется снова и снова.

При инвестировании вы переживаете эти экономические циклы лишь несколько раз, пока у вас достаточно денег, чтобы это имело значение. Но вы можете взглянуть на более чем 100-летнюю историю фондового рынка, чтобы получить факты и исторические данные.

Сборы и инфляция Возврат денежных средств по портфелю

Стоит упомянуть еще две проблемы, связанные с переходом к более высокому соотношению денежных средств к инвестициям, в то время как вы ждете возврата к акциям при низких оценках.

Во-первых, если предположить, что инфляция составляет около 2%, доходность наличных денег на денежных рынках почти, если не полностью, уходит в сторону инфляции. Это называется отрицательной реальной доходностью.

Трудно воодушевиться. Тем не менее, в 2018 году наличные деньги были самым эффективным сектором среди американских и международных акций, облигаций и недвижимости (REIT)!

Во-вторых, многие инвесторы платят комиссию за управление капиталом на инвестиционные денежные средства, как указывалось ранее. Это кажется справедливым, поскольку управление «денежными средствами» портфеля является частью общего инвестиционного плана, особенно если управляющий капиталом более тактичен.

После и сборов за управление капиталом, и инфляции инвесторы остаются с отрицательной доходностью денежных средств.

Инвестор должен решить, стоит ли снижение инвестиционного риска за счет более высокого процента денежных средств портфеля потенциальной отрицательной прибыли по сравнению с страданиями от медвежьих фондовых рынков.

Но в идеале у оценочных инвесторов не будет большого процента денежных средств портфеля достаточно долго, чтобы этот негативный эффект перевесил преимущества возможности покупать активы по более низкой стоимости после медвежьих рынков.

Сколько денег должно быть в вашем портфеле, если вы инвестируете на основе оценок

Не существует определенного правила для наилучшего распределения денежных средств в портфелях для инвесторов, которые принимают во внимание оценки и тенденции, но есть некоторые факторы, которые следует учитывать.

Одним из факторов, который повлияет на распределение денежных средств в портфеле, является сумма ваших казначейских облигаций, о чем подробнее говорится ниже.

Другими факторами являются ваша терпимость к риску, уровень вашей уверенности в изменениях в экономике и размер вашего собственного капитала.

Менеджеры с высоким уровнем дохода

Опять же, инвестирование со стандартным и общим распределением активов, независимо от рыночной оценки или тенденций, является наиболее распространенным.

Но за кулисами многие опытные управляющие с высоким уровнем собственного капитала снижают риски для своих клиентов.

Они могут использовать стратегии хеджирования акций, увеличивая долю наличных средств портфеля или инвестируя в активы, которые движутся вразрез с акциями по мере роста рыночной стоимости акций.

Когда фондовые рынки становятся дорогими, многие более активные управляющие крупным чистым капиталом увеличивают денежные средства портфеля до 50% или более.

Это связано с тем, что состоятельные инвесторы обычно лучше разбираются в экономических циклах, рыночных тенденциях и оценках. Они требуют большего от своих управляющих.

Щелкните здесь, чтобы прочитать мой пост Инвестиционные стратегии, которые использует менеджер с высоким уровнем собственного капитала.

И многие более опытные индивидуальные инвесторы используют аналогичные стратегии снижения риска по мере того, как рынки становятся дорогими.

В августе 2019 года, после более чем 10 лет сильного бычьего рынка, Berkshire Hathaway показала результаты второго квартала, накопив рекордных долларов США.4 миллиарда денежных средств и их эквивалентов.

Разумеется,

Berkshire принадлежит легендарному инвестору Уоррену Баффету, известному покупкой недооцененных активов.

Инвестиционный совет

Баффета содержится в его знаменитой цитате «Бойтесь, когда другие жадны, и жадны, когда другие боятся».

Эта цитата поддерживает получение денежных средств, когда активы дороги, и их покупку, когда активы дешевые, или метод 2 в этом посте.

Факторное инвестирование

По мере совершенствования количественного анализа данных более опытным инвесторам предлагается больше инвестиционных продуктов.Этот вид инвестирования называется факторным инвестированием.

Факторное инвестирование частично совпадает с тем, что я называю оценочным инвестированием, но факторное инвестирование гораздо шире.

Времена меняются по мере того, как индивидуальные инвесторы становятся более искушенными с учетом доступной информации, данных и технологий.

Возможно, здесь есть важный вывод для всех инвесторов.

Объединение оценочного инвестирования с пассивным инвестированием для определения распределения денежных средств

За почти четыре десятилетия инвестирования я понял, что, избегая крайностей, вы можете быть правы, даже если ошибаетесь.По этой причине мне нравится совмещать пассивное инвестирование на покупку и удержание с инвестированием на основе тенденций и оценок.

Постепенно увеличивая процентную долю наличных денег в моем портфеле, когда, например, акции становятся переоцененными, я могу получить наличные деньги для более низких рисков и возможностей с меньшими затратами.

Стоит повторить, что более дешевые инвестиции со временем увеличивают благосостояние, поскольку рынки возвращаются на территорию с завышенной стоимостью.

Доход от дивидендных акций

Имея некоторый пассивный доход инвестиций, я все еще могу построить богатство, даже если я ошибаюсь насчет того, когда именно изменится тенденции фондового рынка (или недвижимости).Это потому, что я могу получить дивиденды за размещение акций даже в , когда фондовые рынки (не IF) падают.

Вот видео, которое я сделал под названием «Стоит ли инвестировать в дивиденды», где я больше рассказываю об оценке акций, выплачивающих дивиденды.

Однако помните, что по своей природе дивидендная доходность тем выше, чем дешевле акции, поскольку дивиденд, деленный на стоимость акций, равен дивидендной доходности.

По этой причине мне нравятся акции с дивидендами, которые значительно выше, чем у S&P 500.

Затем я могу настроить распределение денежных средств в портфеле и распределение акций на основе рыночной оценки и других факторов.

Растут ли казначейские облигации, когда акции падают?

Экономия для инвесторов, занимающихся распределением активов во время медвежьих рынков, заключается в том, что, судя по истории, казначейские облигации США почти всегда повышались в цене, когда акции США падали. Если предположить, что это произойдет на будущих медвежьих рынках, это увеличение казначейских облигаций компенсирует, по крайней мере, часть сокращения запасов.

К сожалению, доход от казначейских облигаций не компенсирует все потери акций на медвежьих рынках для большинства инвесторов, потому что:

  1. Убытки по запасам обычно больше, чем по казначейским облигациям
  2. Большинство инвесторов имеют значительно больше акций, чем казначейских облигаций

Не только это, но и многие пожилые инвесторы были поощрены вкладывать больше средств в акции, чем в предыдущие десятилетия, чтобы они могли «наверстать» свои сбережения. Ой!

Облигации против денежных средств для снижения риска портфеля

Процентная доля вашего портфеля в казначейских облигациях также является огромным фактором при принятии решения о том, какая часть вашего портфеля должна быть наличными, поскольку казначейские облигации обычно растут, когда акции падают, как описано выше.

Это связано с тем, что и денежные средства, и казначейские облигации имеют тенденцию компенсировать риск при падении запасов.

Что лучше: наличные деньги (денежный рынок) или казначейские облигации для снижения инвестиционного риска?

Плюсы для облигаций против наличных денег

Казначейские облигации имеют большее колебание цены, чем наличные деньги. Это позволяет инвесторам испытать потенциальное (и типичное) увеличение доли облигаций в их портфеле, когда акции падают.

Деньги на денежном рынке, с другой стороны, не увеличиваются и не уменьшаются в цене.

Облигации также обычно приносят более высокие проценты, чем облигации, если нет перевернутой кривой доходности.

Минусы для облигаций против наличных денег

Проблема с облигациями и денежными средствами в портфелях состоит в том, что не существует постоянно совершенных инвестиций, которые движутся в противоположную сторону, включая казначейские облигации.

Вот почему многие инвесторы просто увеличивают процентную долю наличности в портфеле, чтобы снизить риск.

Если портфельные деньги вложены в хорошо выбранный фонд денежного рынка, по крайней мере, ваши инвестиции не упадут в цене.

Но это означает, что денежные средства портфеля также не имеют потенциала к увеличению стоимости, в отличие от облигаций.

Многие инвесторы думают, что все облигации будут вести себя как казначейские облигации, но это не так. Корпоративные и другие типы облигаций также могут упасть в цене, как и акции на медвежьих рынках и при корректировках из-за более высокого предполагаемого риска.

В то время как казначейские облигации с большей вероятностью будут двигаться против акций из-за их восприятия безопасности , тот факт, что общий риск увеличивается во время рецессий (и связанных с ними медвежьих рынков), снижает цены на другие типы облигаций.

Последствия медвежьего рынка могут быть жестокими для инвесторов в казначейские облигации, и вот почему. Поскольку все векселя или облигации с очень коротким сроком погашения уменьшаются в цене при повышении процентных ставок, те же самые казначейские облигации, которые были безопасными во время медвежьего рынка, снизятся в стоимости, когда финансовая картина улучшится, поскольку ожидается, что процентные ставки будут расти. Это включает казначейские облигации.

Уменьшение денежных средств инвестиционного портфеля

Опытные проактивные инвесторы, которые покупают недооцененные активы после медвежьего рынка, естественно, будут иметь меньший процент денежных средств в своем портфеле от продажи акций по мере их роста.

К сожалению, многие инвесторы склонны увеличивать денежные средства портфеля, когда активы дешевы после медвежьего рынка, потому что тогда инвестирование кажется более опасным.

А затем инвесторы сокращают денежные средства портфеля, когда акции становятся дорогими из-за страха пропустить (FOMA). Похоже, что на бычьих рынках акции будут продолжать расти вечно, но этого не произойдет.

Классическое эмоциональное инвестирование от страха и жадности. Логическое инвестирование, основанное на цифрах, данных и истории, может помочь облегчить принятие инвестиционных решений, вызванных страхом или жадностью.

Спросите меня, откуда я знаю? Был там и сделал это. Уроки из первых рук — лучшие.

Сводка о том, сколько денег следует держать в вашем портфеле

Бычьи и медвежьи рынки естественны для инвестирования на фондовом рынке. Поиск наилучшего распределения денежных средств, акций и облигаций — один из наиболее важных элементов построения богатства.

Инвесторы, которые корректируют соотношение денежных средств к инвестициям в своих портфелях на основе оценок и тенденций, могут создавать богатство, снижая при этом риски.

_______________________________________________________________________

Информация на этом веб-сайте предназначена только для образования и не может быть истолкована как личный финансовый совет.

10 видов инвестиций (и как они работают)

Инвестирование пугает многих. Есть много вариантов, и может быть сложно понять, какие инвестиции подходят для вашего портфеля.Это руководство проведет вас через 10 наиболее распространенных типов инвестиций и объяснит, почему вы можете рассмотреть возможность включения их в свой портфель. Если вы серьезно относитесь к инвестированию, возможно, имеет смысл найти финансового консультанта, который поможет вам. SmartAsset может помочь вам найти подходящего консультанта с помощью нашей бесплатной службы подбора финансовых консультантов.

Акции

Акции могут быть самым известным и простым видом инвестиций. Когда вы покупаете акции, вы покупаете долю в публичной компании.Многие из крупнейших компаний страны — например, General Motors, Apple и Facebook — являются публичными, то есть вы можете покупать их акции.

Когда вы покупаете акцию, вы надеетесь, что цена вырастет, и вы сможете продать ее с прибылью. Риск, конечно же, состоит в том, что цена акций может упасть, и в этом случае вы потеряете деньги.

Брокеры продают акции инвесторам. Вы можете выбрать онлайн-брокерскую фирму или поработать с брокером лицом к лицу.

Облигации

Когда вы покупаете облигацию, вы, по сути, ссужаете деньги организации.Как правило, это бизнес или государственное учреждение. Компании выпускают корпоративные облигации, а местные органы власти выпускают муниципальные облигации. Казначейство США выпускает казначейские облигации.

После наступления срока погашения облигации, т. Е. Вы удерживаете ее в течение определенного периода времени, вы возвращаете основную сумму, потраченную на облигацию, плюс определенную процентную ставку.

Норма прибыли по облигациям обычно намного ниже, чем по акциям, но облигации также имеют меньший риск. Конечно, есть определенный риск.Компания, у которой вы покупаете облигацию, может рухнуть, или правительство может объявить дефолт. Тем не менее, казначейские облигации считаются очень надежным вложением средств.

Паевые инвестиционные фонды

Паевой инвестиционный фонд — это совокупность денег многих инвесторов, которые широко инвестируются в ряд компаний. Паевые инвестиционные фонды могут управляться активно или пассивно. У активно управляемого фонда есть управляющий фондом, который выбирает компании и другие инструменты, в которые вкладывает деньги инвесторов. Управляющие фондами пытаются обойти рынок, выбирая инвестиции, стоимость которых будет расти.Пассивно управляемый фонд просто отслеживает основной индекс фондового рынка, такой как Dow Jones Industrial Average или S&P 500. Некоторые паевые инвестиционные фонды инвестируют только в акции, другие — только в облигации, а некоторые — в их сочетание.

Паевые инвестиционные фонды несут многие из тех же рисков, что и акции и облигации, в зависимости от того, во что они вкладываются. Однако риск меньше, потому что инвестиции по своей сути диверсифицированы.

Биржевые фонды

Биржевые фонды (ETF) похожи на паевые инвестиционные фонды в том, что они представляют собой совокупность инвестиций, отслеживающих рыночный индекс.В отличие от паевых инвестиционных фондов, которые покупаются через фондовую компанию, ETF покупаются и продаются на фондовых рынках. Их цена колеблется в течение торгового дня, тогда как стоимость паевых инвестиционных фондов — это просто чистая стоимость ваших инвестиций.

ETF часто рекомендуют новым инвесторам, потому что они более диверсифицированы, чем отдельные акции. Вы можете дополнительно минимизировать риск, выбрав ETF, который отслеживает широкий индекс.

Депозитные сертификаты

Депозитный сертификат (CD) — это инвестиция с очень низким уровнем риска.Вы даете банку определенную сумму денег на заранее определенный период времени. Когда этот период времени истечет, вы получите назад свою основную сумму плюс заранее определенную сумму процентов. Чем дольше срок кредита, тем выше ваша процентная ставка.

Для компакт-дисков нет серьезных рисков. Они застрахованы FDIC на сумму до 250 000 долларов, которая покроет ваши деньги, даже если ваш банк рухнет. Тем не менее, вы должны убедиться, что вам не понадобятся деньги в течение срока действия CD, так как за досрочное снятие средств предусмотрены серьезные штрафы.

Пенсионные планы

Существует несколько типов пенсионных планов. Планы выхода на пенсию на рабочем месте, спонсируемые вашим работодателем, включают планы 401 (k) и планы 403 (b). Если у вас нет доступа к пенсионному плану, вы можете получить индивидуальный пенсионный план (IRA), либо традиционный, либо вариант Roth.

Пенсионные планы сами по себе не являются отдельной категорией инвестиций, а являются средством осуществления инвестиций, включая покупку акций, облигаций и фондов.Самым большим преимуществом пенсионных планов — помимо планов Roth IRA — является то, что вы вкладываете доллары до вычета налогов. Вы не будете платить налоги с этих денег, пока не заберете их на пенсии, когда вы, предположительно, будете в более низкой налоговой категории. Риски для инвестиций такие же, как если бы вы покупали инвестиции вне пенсионного плана.

Опции

Опцион — это несколько более сложный способ покупки акции. Когда вы покупаете опцион, вы приобретаете возможность купить или продать актив по определенной цене в данный момент.Существует два типа опционов: опционы колл для покупки активов и опционы пут для продажи опционов.

Риск опциона состоит в том, что акции упадут в цене. Если акция снижается по сравнению с начальной ценой, вы теряете свои деньги. Опционы — это высокоразвитая техника инвестирования, и для участия на рынке опционов вы должны получить разрешение.

Аннуитеты

Многие люди используют аннуитеты как часть своих пенсионных накоплений. Когда вы покупаете аннуитет, вы приобретаете договор со страховой компанией, а взамен получаете периодические выплаты.Платежи могут начаться сразу или в определенный день в будущем. Они могут длиться до смерти или только в течение заранее определенного периода времени.

Хотя аннуитеты сопряжены с довольно низким риском, они не являются высокими темпами роста. Они представляют собой хорошее дополнение к пенсионным сбережениям, а не неотъемлемый источник финансирования.

Криптовалюты

Криптовалюты — довольно новый вариант инвестирования. Биткойн — самая известная криптовалюта, но существует множество других.Криптовалюты — это цифровые валюты, не поддерживаемые государством. Вы можете покупать и продавать их на биржах криптовалют. Некоторые розничные продавцы даже разрешают вам делать покупки у них.

У криптовалюты часто наблюдаются резкие колебания, что делает их очень рискованным вложением.

Товары

Товары — это физические товары, которые вы можете купить. Это могут быть сельскохозяйственные продукты, такие как пшеница, ячмень и кукуруза, или энергетические продукты, такие как нефть, уголь или солнечная энергия.Драгоценные металлы, такие как золото и серебро, являются одними из самых распространенных товаров.

При инвестировании в сырьевые товары существует риск того, что цена продукта быстро упадет. Например, политические действия могут сильно изменить стоимость чего-то вроде нефти, а погода может повлиять на стоимость сельскохозяйственной продукции.

Итог

Есть много типов инвестиций на выбор. Некоторые подходят для новичков, другие требуют большего опыта.Каждый тип инвестиций предлагает разный уровень риска и вознаграждения. Инвесторы должны рассмотреть каждый тип инвестиций, прежде чем определять распределение активов, соответствующее их целям.

Советы инвесторам

  • Финансовый консультант поможет вам составить инвестиционный план, в котором будут использоваться некоторые из перечисленных выше типов инвестиций. Бесплатная служба подбора финансовых консультантов SmartAsset позволяет легко найти консультанта, который вам подходит. После того как вы ответите на несколько вопросов, мы подберем для вас до трех консультантов в вашем регионе.Мы полностью проверяем наших консультантов, и они не разглашают информацию. Прежде чем решить, как вы хотите действовать, вы можете поговорить с каждым из ваших советников.
  • Если ваши инвестиции окупятся, вы можете задолжать налог на прирост капитала. Определите, сколько вы заплатите, продавая свои акции, с помощью нашего калькулятора налога на прирост капитала.

Фото: © iStock.com / ThaiMyNguyen, © iStock.com / AndreyPopov, © iStock.com / Rostislav_Sedlacek

Бен Гейер, CEPF® Бен Гейер — опытный финансовый писатель, в настоящее время работающий экспертом по пенсионным вопросам и инвестициям в SmartAsset.Его работы появлялись на Fortune, Mic.com и CNNMoney. Бен окончил Северо-Западный университет и по совместительству учится в аспирантуре Городского университета Нью-Йорка. Он является членом Общества совершенствования бизнес-редактирования и письма и сертифицированным преподавателем в области личных финансов (CEPF®). Когда он не помогает людям разобраться в их финансах, Бен любит смотреть хоккей, слушать музыку и экспериментировать на кухне. Родом из Александрии, штат Вирджиния, сейчас он живет в Бруклине со своей женой.

Как начать инвестировать в акции

Новым инвесторам фондовый рынок может показаться загадочным и устрашающим. Многие люди слышат, что покупать акции рискованно, но им нравится потенциально высокая доходность инвестиций. К счастью, есть несколько способов заработать деньги, инвестируя в акции, которые значительно ограничивают ваш риск.

Практически каждый инвестор должен владеть некоторым количеством акций, даже во время рыночной волатильности.

Практически каждый инвестор должен владеть некоторым количеством акций, даже во время рыночной волатильности.Я объясню, как инвестировать в акции, когда у вас мало опыта или денег. Вы узнаете о плюсах и минусах акций и о том, как лучше всего владеть ими для безопасного обогащения.

Что такое акции?

Акции — это нематериальные активы, которые дают вам право собственности на компанию. Вот почему их также называют акциями или вложениями в акционерный капитал. Владение акциями дает вам право на получение части прибыли и активов компании.

Допустим, компании нужно профинансировать новаторские исследования, открыть подразделение в другой стране или нанять команду талантливых инженеров.Компании выпускают акции, чтобы привлечь деньги от инвесторов для подобных предприятий — это очень просто.

Публично торгуемые акции покупаются и продаются на таких биржах, как NASDAQ или Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE). Однако торговать ими можно только через брокера или инвестиционную фирму.

Когда акция увеличивается в цене, это называется «приростом капитала». Это причудливый способ сказать, что цена растет. Пока я пишу этот выпуск, акции Facebook и Apple продаются на бирже NASDAQ за 266 долларов.12 и 469,51 доллара за акцию. Акции Visa и Walt Disney продаются на Нью-Йоркской фондовой бирже по 202,41 доллара и 127,92 доллара.

Если вы покупаете Visa по цене 202,41 доллара за акцию, а цена поднимается до 210 долларов, вы можете продать ее с прибылью в 7,59 долларов (210–202,41 доллара). Вы можете легко найти текущие котировки акций на таких сайтах, как Google Finance и Yahoo Finance.

Помимо прироста капитала, некоторые акции также выплачивают часть прибыли компании. Если это так, то она называется дивидендной акцией и распределяет дивиденды между акционерами.Например, прямо сейчас Discover выплачивает дивиденды в размере 0,44 доллара на акцию. Если вы владеете 1000 акций Discover, вам будут выплачены дивиденды в размере 440 долларов в течение года.

Дивиденды по акциям приносят доход, даже когда цена акций падает, поэтому владение ими — разумный способ застраховаться от потенциальных рыночных потерь. Вы можете найти список дивидендных акций на таком сайте, как Morningstar.

Плюсы и минусы инвестирования в акции

Инвестирование в акции дает множество преимуществ. Во-первых, для их покупки не нужно много денег по сравнению с другими активами, такими как недвижимость.Покупка всего одной акции делает вас мгновенным владельцем бизнеса, не вкладывая свои сбережения и не принимая на себя значительного риска.

Покупка всего одной акции делает вас мгновенным владельцем бизнеса, не вкладывая свои сбережения и не принимая на себя значительного риска.

Еще одно преимущество инвестиций в акции состоит в том, что они предлагают наиболее значительный потенциал для роста. Хотя нет никакой гарантии, что каждая акция вырастет в цене, с 1926 года средняя крупная акция приносила около 10% в год.

Если вы инвестируете ради долгосрочной цели, такой как выход на пенсию или образование ребенка, акции ускоряют рост вашего портфеля, достаточный для его достижения. В долгосрочной перспективе ни один другой тип общих инвестиций не работает лучше, чем акции.

Основным недостатком инвестирования в акции является то, что цены могут быть волатильными и быстро взлетать или падать, поскольку объем торгов колеблется от минуты к минуте. Новости, прогнозы прибыли и квартальные финансовые отчеты — это всего лишь несколько триггеров, которые побуждают инвесторов покупать или продавать акции, и эта активность влияет на цену акций в течение дня.

Неустойчивость цен — вот почему акции являются одним из самых рискованных вложений в краткосрочной перспективе.

Неустойчивость цен является причиной того, что акции являются одним из самых рискованных вложений в краткосрочной перспективе. Инвестирование в неподходящее время может уничтожить ваш портфель или привести к потере денег, если вам нужно продать акции в день, когда цена ниже той, которую вы изначально заплатили.

Но, как я уже упоминал, вы можете минимизировать этот риск (но никогда не исключить его), приняв долгосрочную инвестиционную стратегию.

Что такое диверсификация при инвестировании в акции?

Помимо долгосрочного подхода, еще одной ключевой стратегией зарабатывания денег на инвестировании в акции является диверсификация. Наличие диверсифицированного портфеля акций означает, что вы владеете большим количеством акций.

Люди часто удивляются, узнав, что лучше иметь больше инвестиций, чем меньше. Диверсификация позволяет вам получать более высокую среднюю доходность при одновременном снижении риска, поскольку маловероятно, что все ваши инвестиции могут упасть в цене одновременно.

Диверсификация позволяет вам получать более высокую среднюю доходность при одновременном снижении риска, поскольку маловероятно, что все ваши инвестиции могут упасть в цене одновременно.

Например, если вы вложите свои сбережения в один технологический запас, который пополняется, у вас проблемы. Но если эта акция составляет лишь часть вашего портфеля, потери незначительны. Наличие набора инвестиций, которые по-разному реагируют на рыночные условия, является ключом к сглаживанию рисков.

Диверсификация не является гарантией того, что ваши инвестиции принесут прибыль, но идея состоит в том, что по мере роста стоимости одних инвестиций стоимость других может снизиться, и наоборот.С финансовой точки зрения это мешает вам «положить все яйца в одну корзину».

СВЯЗАННЫЙ: Как инвестировать в идеальный портфель

Как создать диверсифицированный портфель акций

Если вы думаете, что создание диверсифицированного портфеля акций кажется трудным или требует много времени, я хочу вас успокоить. Покупка одного или нескольких фондов акций — простой и недорогой способ мгновенной диверсификации.

Фонды объединяют инвестиции в акции, облигации, активы и другие ценные бумаги в пакеты, удобные для покупки инвесторами.Они состоят из множества основных инвестиций. Некоторые фонды могут сосредоточиться только на одном классе активов, таком как международные акции, другие могут иметь смешанные типы активов, такие как акции и облигации.

В зависимости от инвестиционной компании, которую вы используете, вы можете видеть следующие типы фондов:

  • Паевые инвестиционные фонды — это совокупность активов, которыми управляет профессиональный фонд. Они дают вам простой способ владеть портфелем из множества акций. Акции можно купить или продать только в конце торгового дня, когда рассчитывается стоимость чистых активов фонда.
  • Биржевые фонды (ETF) похожи на паевые инвестиционные фонды, потому что они представляют собой корзины активов. Однако они торгуются на бирже, как отдельные акции, и в течение дня испытывают изменения цен.
  • Индексные фонды — это паевые инвестиционные фонды, которые стремятся соответствовать определенному индексу, например S&P 500, или превосходить его по результатам. Как правило, они имеют низкую комиссию и могут состоять из тысяч базовых инвестиций.
  • Фонды с установленной датой — это тип паевого инвестиционного фонда, который автоматически сбрасывает комбинацию акций, облигаций и денежных средств в своем портфеле в соответствии с выбранным периодом времени, например предполагаемой датой выхода на пенсию.

Сколько акций вам нужно иметь?

Акции или фонды акций должны быть неотъемлемой частью долгосрочного портфеля каждого инвестора. Если вы молоды и вам предстоит пройти долгий путь до пенсии, подумайте о том, чтобы владеть большим процентом акций. Хотя в краткосрочной перспективе цены будут расти и падать, вы, вероятно, увидите тенденцию роста цен и со временем получите впечатляющую прибыль.

Но если вы приближаетесь к пенсии или уже выходите на пенсию, выберите более консервативный подход, чтобы сохранить свое богатство.Это не означает полного исключения акций из вашего портфеля, а вместо этого означает владение меньшим процентом.

Существует приблизительное эмпирическое правило, согласно которому вы должны вычесть свой возраст из 100 или 110, чтобы найти процент акций, которыми вы владеете.

Существует приблизительное эмпирическое правило, согласно которому вы должны вычесть свой возраст из 100 или 110, чтобы найти процент акций, которыми вы владеете. Например, 40-летнему человеку следует подумать о том, чтобы держать от 60% до 70% своего инвестиционного портфеля в акциях. Остальное будет в других типах активов, таких как облигации, недвижимость и наличные деньги.

Эти целевые показатели распределения инвестиций не являются жесткими правилами, потому что все люди разные. Чтобы разработать свою идеальную стратегию распределения, вы можете использовать онлайн-ресурс, например, Калькулятор распределения активов Bankrate.

При зарабатывании денег на акциях важно помнить, что сумма, которой вы владеете, должна со временем меняться. Когда до выхода на пенсию у вас есть десятилетия, воспользуйтесь максимально возможным ростом, инвестируя в основном в акции. По мере того, как вы приближаетесь к пенсии, посвятите больше своего портфеля облигациям и наличным деньгам, которые сохранят состояние, накопленное вами с трудом.

Вопросы и ответы на собеседовании по оценке (базовый уровень)

В наши дни вам необходимо иметь более глубокое понимание оценки. Забудьте о трех методологиях — вам нужно понять, как и почему они используются, какие из них дают самые высокие или самые низкие значения, а также иметь в виду некоторые исключения из каждого «правила».

1. Каковы 3 основные методологии оценки?

Сопоставимые компании, прецедентные операции и анализ дисконтированных денежных потоков.

2. Расположите 3 методики оценки от наибольшего до наименьшего ожидаемого значения.

Вопрос с подвохом — нет рейтинга, который всегда держался бы. В целом, количество прецедентных сделок будет выше, чем у компаний-аналогов из-за контрольной премии, встроенной в приобретения.

Помимо этого, DCF может быть любым, и лучше сказать, что он более изменчив, чем другие методологии.Часто он дает наивысшее значение, но может дать и самое низкое значение в зависимости от ваших предположений.

3. Когда бы вы не использовали DCF при оценке?

Вы не используете DCF, если компания имеет нестабильные или непредсказуемые денежные потоки (технологический или биотехнологический стартап) или когда долг и оборотный капитал играют принципиально иную роль. Например, банки и финансовые учреждения не реинвестируют долги, а оборотный капитал составляет огромную часть их балансовых отчетов, поэтому вы не будете использовать DCF для таких компаний.

4. Какие еще существуют методики оценки?

Другие методологии включают:

• Ликвидационная оценка — оценка активов компании, предполагающая, что они продаются, и последующее вычитание обязательств, чтобы определить, какой капитал, если таковой имеется, получают инвесторы в акции

• Стоимость замещения — оценка компании на основе стоимости замены ее активов

• Анализ LBO — Определение того, сколько PE-фирма может заплатить компании за достижение «целевой» IRR, обычно в диапазоне 20-25%

• Сумма частей — оценка каждого подразделения компании отдельно и сложение их вместе в конце

• Анализ премий M&A — анализ сделок M&A и определение премии, которую заплатил каждый покупатель, и ее использование для определения стоимости вашей компании

• Анализ будущей цены акций — прогнозирование цены акций компании на основе коэффициентов P / E сопоставимых компаний публичной компании с последующим ее дисконтированием до ее приведенной стоимости

5.Когда бы вы использовали ликвидационную оценку?

Это наиболее часто встречается в сценариях банкротства и используется, чтобы узнать, получат ли акционеры какой-либо капитал после выплаты долгов компании. Его часто используют, чтобы посоветовать предприятиям, испытывающим трудности, относительно того, лучше ли продать активы по отдельности или попытаться продать всю компанию.

6. Когда вы бы использовали Сумму частей?

Это чаще всего используется, когда у компании есть совершенно разные, не связанные между собой подразделения — например, такой конгломерат, как General Electric.

Если у вас есть подразделение по производству пластмасс, подразделение телевидения и развлечений, подразделение энергетики, подразделение потребительского финансирования и подразделение технологий, вам не следует использовать один и тот же набор Сопоставимых компаний и Прецедентных сделок для всей компании.

Вместо этого вы должны использовать разные наборы для каждого подразделения, оценивать каждый отдельно, а затем складывать их вместе, чтобы получить комбинированное значение.

7.Когда вы используете LBO-анализ как часть вашей оценки?

Очевидно, вы используете его всякий раз, когда смотрите на выкуп с использованием заемных средств, но он также используется для определения того, сколько может заплатить частная инвестиционная компания, что обычно меньше, чем то, что заплатят компании.

Он часто используется для определения «минимального уровня» возможной оценки компании, на которую вы смотрите.

8. Какие мультипликаторы чаще всего используются при оценке?

Наиболее распространенными мультипликаторами являются EV / Выручка, EV / EBITDA, EV / EBIT, P / E (цена акции / прибыль на акцию) и P / BV (цена акции / балансовая стоимость).

9. Каковы некоторые примеры отраслевых мультипликаторов?

Технологии (Интернет): EV / Уникальные посетители, EV / Просмотры страниц

Розничная торговля / Авиакомпании: EV / EBITDAR (прибыль до вычета процентов, налогов, износа, амортизации и аренды)

Энергия: P / MCFE, P / MCFE / D (MCFE = 1 миллион кубических футов, эквивалент MCFE / D = MCFE в день), P / NAV (цена акции / стоимость чистых активов)

Инвестиционные фонды в сфере недвижимости (REIT): Цена / FFO, Цена / AFFO (средства от операций, скорректированные средства от операций)

Технологии и энергия должны быть простыми — вы смотрите на трафик и запасы энергии как на движущие силы, а не на доход или прибыль.

Для розничной торговли / авиалиний вы часто удаляете аренду, потому что это большие расходы, которые значительно различаются между разными типами компаний.

Для REIT обычно используется показатель «Средства от операций», который добавляет обратно амортизацию и вычитает прибыль от продажи собственности. Амортизация — это неденежный, но чрезвычайно крупный расход в сфере недвижимости, и предполагается, что прибыль от продажи недвижимости является единовременной, поэтому FFO рассматривается как «нормализованная» картина денежного потока, генерируемого REIT.

10. Когда вы смотрите на отраслевые мультипликаторы, такие как EV / Ученые или EV / Подписчики, почему вы используете ценность предприятия, а не стоимость капитала?

Вы используете Enterprise Value, потому что эти ученые или подписчики «доступны» всем инвесторам (как долговым, так и акционерным) в компании. Однако одна и та же логика применима не ко всему — вам нужно продумать множественность и посмотреть, каким инвесторам «доступна» конкретная метрика.

11. Будет ли LBO или DCF давать более высокую оценку?

Технически это может быть любым путем, но в большинстве случаев LBO даст вам более низкую оценку.

Вот самый простой способ подумать об этом: с LBO вы не получаете никакой ценности от денежных потоков компании в период между 1 годом и последним годом — вы оцениваете ее только на основе ее конечной стоимости.

При использовании DCF, напротив, вы принимаете во внимание как промежуточные денежные потоки компании, так и ее конечную стоимость, поэтому значения обычно выше.

Примечание. В отличие от DCF, модель LBO сама по себе не дает конкретной оценки. Вместо этого вы устанавливаете желаемый IRR и определяете, сколько вы могли бы заплатить за компанию (оценку) на основе этого.

12. Как бы вы представили эти методики оценки компании или ее инвесторам?

Обычно вы используете диаграмму «футбольного поля», где показываете диапазон оценки, подразумеваемый каждой методологией.Вы всегда показываете диапазон, а не одно конкретное число.

В качестве примера см. Страницу 10 этого документа (Оценка, проведенная Credit Suisse для выкупа Sungard Data Systems с привлечением заемных средств в 2005 г.):

Почему фондовые рынки важны для вас

BBC, Стефан Армбрустер

Поговорка гласит: «Не вкладывай то, что не можешь позволить себе потерять». Но когда фондовые рынки падают, не только люди, владеющие акциями, теряют акций.Когда медведи заменяют быков — другими словами, когда рынок падает — это затрагивает почти всех, потому что акций и акций стали неотъемлемая часть почти всей нашей финансовой жизни. Есть множество способов, которыми движения фондового рынка влияют на нашу жизнь. Оптимистичная сторона роста доли собственность заключается в том, что когда фондовый рынок растет, потребители с акциями чувствуют богаче, они занимают еще и они тратить больше.Но точно так же, как фондовый рынок может расти, он может также падать. Обычно первыми на это реагируют человека. институциональные инвесторы , которые ежедневно работают на финансовых рынках . Интернет-бум — тому пример. Многие личные инвесторы чувствовали себя сгорел от взрыва доткома пузырь в 2000 году. К моменту они добрались до продажи акций в любом количестве в случае неудачи базовых интернет-компаний, инвесторы из большого города уже вывели из рынка.В институциональные инвесторы не избежали целыми и невредимыми тоже. И хитов , что они также имели косвенное, но потенциально серьезное влияние на финансовое здоровье многих людей. любой боль, понесенная этими институциональными инвесторами, влияет на на выплаченную прибыль на пенсии, сберегательные счета или проценты начислены по закладным. Для лиц с более прямым интересом — говорят дневных трейдеров , привлеченных технологическим бумом, — можно использовать пакеты акций. в качестве обеспечения для получения кредита.Но если стоимость и доход от акций испаряются и банк требует кредита, результатом может быть больших убытков или личное банкротство . Между тем пенсии привязаны к фондовому рынку, как и те, которые продвигают правительство Великобритании не защищены. В отличие от государственной пенсии, которая составляет , выплачивается по ставке , установленной государством, инвестируя в частную пенсию. индексируется по фондовому рынку, может увеличить стоимость вкладов резко, но их тоже можно стереть .Ваша работа также может зависеть от по рынки, поскольку компании используют свою оценку, и выпуск новых акций до повышения капитал для расширения. Если они не могут этого сделать, им придется найти способы увеличения стоимости компании для привлечения инвесторов. Ключевой инструмент они использование для сокращения рабочих мест.

1 Согласно тексту, следующие утверждения верны или ложны?


  1. Почти все страдает от последствий падения цен на акции.
  2. Институциональные инвесторы обычно медленнее продают, когда рынок падает, чем личные инвесторы.
  3. Стоимость пенсии, выплачиваемые государством, могут расти и падать вместе с фондовым рынком.
  4. Компании могут приобретать новый капитал для расширения путем выпуска новых акций.
  5. Компании иногда сокращают сотрудников, чтобы увеличить стоимость компании (и цена его акций).
2 Эти выражения имеют разное значение в зависимости от ситуации они используются в.какое значение они имеют в этом тексте? потерять деньги

б не терять деньги


  1. на сжигание
  2. бежать невредимый
  3. страдать от боли
  4. , чтобы получить удар

3 Найдите в тексте фразы, которые означают следующее:


  1. продать все свои акции
  2. требовать, чтобы кредит погашен
  3. поощрять люди или компании для покупки акций
  4. уволить людей
1 Являются ли следующие утверждения верными или ложными в соответствии с текстом? 2 какое значение они имеют в этом тексте? 3 Найдите в тексте фразы, которые означают следующие
  1. вытащить из рынок
  2. для возврата кредита
  3. привлечь инвесторы
  4. сократить рабочие места

Глоссарий

проиграть = быть неудачник, не может получить выгоду от

медведи = акционеры которые продают, потому что ожидают, что цена упадет

быки = инвесторы, которые покупают акции, потому что ожидают роста их цены

акций и акций = ценные бумаги, представляющие долю собственности компании

оптимистичная сторона = оптимистичная, веселая, позитивная, обнадеживающая сторона

одолжить = взять в кредит ANTONYM до одолжить = дать сб в ссуду

институциональных инвестора = финансовые организации, которые владеют большим количеством акции

ежедневно = каждые день, каждый будний день

пузырь = быстро поднимающийся цены акций с последующим быстрым обвалом (= взлет)

до перейти к (продажа акций) = до справиться, успешно справиться с ситуацией

на вытащить (из маркета) = оставить, выйти, выйти из

невредимым = неповрежденным, неповрежденный, неповрежденный

на взять попаданий = быть атакованным, чтобы быть побежденным

день трейдер = спекулянт, который покупает и перепродает акции за очень короткое время, часто всего за несколько часов

залог = активы (= activos) заемщик использует для обеспечения или гарантии ссуды

на номер позвонить в ссуду = потребовать выплаты заем

убытков = дефицит АНТОНИМ выручка, прибыль

банкротство = когда у вас нет денег для выплаты долгов, поэтому вам нужно продать ваши активы

на номер выплатить = заплатить крупную сумму

скорость = соотношение, масштаб, стандартное, процентное (= таса)

на стереть = удалить, растворить

к выпуску = выставить ценные бумаги на продажу, финансовым учреждениям и населению

на поднять капитал = получить деньги от инвесторы, с которыми можно вести бизнес

.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *